AI电视对芯片算力提出了全新的性能要求。东方证券研究报告显示，智能电视SoC市场中联发科、联咏、瑞昱合计占据86%份额，晶晨股份T系列芯片收入同比增长约70%快速追赶。AI电视推动SoC主控芯片集成NPU算力，海信E7N搭载的MT9655算力达1.53TOPS。主控板卡、TCON芯片、画质芯片均面临性能升级需求，电视芯片产业正迎来价值重估。

SoC主控芯片是电视的“大脑”，承担视频信号解码、系统运行和接口管理等核心功能。传统电视SoC仅需处理视频解码和系统运行，而AI电视需要在架构中增加神经网络处理器NPU进行智能运算，并支持HDR、AI-PQ、动态运动补偿（MEMC）等画质处理能力。

当前中国台湾厂商在智能电视SoC市场占据绝对主导。根据Omdia数据，联发科、联咏、瑞昱2022年合计占据智能电视SoC市场86%的市场份额。联发科凭借丰富的产品线和与主流电视品牌的深度合作在电视SoC领域处于领先地位。联咏在显示驱动芯片领域的协同优势使其保持竞争力，瑞昱则在通信接口和音频处理方面具备技术特色。

AI电视对SoC算力的需求正在快速提升。海信E7N搭载的联发科MT9655集成NPU算力达1.53TOPS，12nm制程四核A73 1.8GHz CPU，支持4K 165Hz显示。TCL X11H搭载MT9653 SoC集成NPU。华为智慧屏V5 Pro搭载海思V900八核A73芯片集成NPU，支持8K 120Hz显示。集成NPU的电视SoC芯片单价较传统SoC有30%-50%的提升，且随着AI大模型从云端向端侧下沉，未来AI电视可能需要5-10TOPS的算力支持。

AI电视旗舰机型SoC芯片对比

电视品牌	SoC型号	制程	NPU算力	最大显示分辨率
海信E7N	MT9655（联发科）	12nm	1.53TOPS	4K 165Hz
TCL X11H	MT9653（联发科）	≥12nm	集成NPU	4K 144Hz
华为智慧屏V5 Pro	V900（海思）	—	集成NPU	8K 120Hz

大陆厂商在电视SoC领域正持续追赶。晶晨股份T系列芯片性能突出，已与全球主流电视生态系统深度合作，覆盖海信、TCL、小米等主流电视品牌。2024年上半年，晶晨T系列产品销售收入同比增长约70%，增速远超行业平均水平。

晶晨T系列芯片的快速放量验证了大陆厂商在电视SoC市场的竞争力。公司在视频解码、画质处理等核心技术领域持续投入，产品性能已接近国际主流水平。AI电视带来的算力升级需求为晶晨提供了“弯道超车”的机会——在传统电视SoC市场追赶难度较大，而在AI电视这一新兴品类中，所有参与者几乎同时起步。

海思在8K和高端电视芯片领域保持技术储备。华为智慧屏V5 Pro搭载海思V900芯片，支持8K 120Hz显示和AI算力加速。随着自主可控需求提升，海思有望在特定市场和特定客户中获得恢复性增长。大陆厂商在电视SoC市场的国产替代空间依然广阔，以当前86%的台厂市场份额计算，若大陆厂商能获取20%的份额增量，对应的市场空间将超过10亿美元级别。

AI电视的算力升级不仅体现在SoC芯片，还延伸到主控板卡和TCON芯片等环节。液晶显示主控板卡承载着显示驱动、信号处理、控制电路、电源管理等重要功能。随着AI大模型持续嵌入电视，液晶显示主控板卡需要对应升级，以满足市场对于高性能显示设备的需求，价值量有望提升。

视源股份稳居液晶电视主控板卡行业领先地位。公司2021-2023年液晶电视主控板卡销量分别为6772万片、6722万片、5624万片，占全球出货量比例分别为31.57%、33.19%、28.18%。随着AI电视产业趋势持续，视源股份有望凭借领先的行业地位和产品升级能力深度受益。

TCON芯片方面，SoC输出的视频信号需要TCON（时序控制器）进一步转换为可驱动面板的信号。联咏在中大尺寸显示TCON芯片市场排名第一，24Q3占据33.2%的市场份额。信芯微凭借母公司海信业务优势，在TV TCON市场份额排名第一，份额达40%。Mini-LED电视多分区背光控制需求提升，AI自适应控光等功能对TCON芯片性能要求持续提高。

电视SoC芯片的AI算力升级存在明确的路径。当前阶段，1-2TOPS的NPU算力可满足基础语音交互和简单画质优化需求。随着AI大模型从云端向端侧下沉，未来AI电视可能需要5-10TOPS的算力支持更复杂的多模态交互和实时内容理解。

头部芯片厂商已提前布局未来算力需求。联发科MT9655已集成1.53TOPS NPU，海思V900支持8K 120Hz显示并集成AI加速单元。晶晨股份T系列芯片持续迭代AI算力。参考智能手机SoC的演变路径，AI算力的持续升级将推动电视SoC单价持续提升。每2-3年实现一代算力跃升的节奏下，具备先发优势的芯片厂商有望在AI电视渗透率提升过程中获得最大收益。

AI电视芯片的升级还将带动整个产业链的价值重构。SoC芯片需要更高的制程工艺和更大的芯片面积，TCON芯片需要支持更高的刷新率和更精准的背光控制，画质芯片需要更强的AI算法处理能力。从芯片设计到晶圆制造再到封装测试，整个半导体产业链都将受益于AI电视带来的性能需求提升。