从1952年浙江省第一家农信社成立，到2022年浙江农商联合银行挂牌成为全国深化农信社改革“第一单”，浙江农信系统改革一直走在前沿。国信证券银行业专题报告指出，浙江农商银行系统存贷款规模、增量、增速多年来均居全省银行业第一，农户贷款约占全省1/2、小微企业贷款约占1/4。本文基于国信证券报告，系统梳理浙江农信系统的改革历程、经营成效与制度创新。

2022年4月18日，浙江农商联合银行正式挂牌成立，成为全国深化农信社改革的“第一单”。浙江农商联合银行的改制采用“下参上”农商联合银行模式，下辖82家县（市、区）农商银行、农信联社。这一改革模式秉承“省县两级、统分结合”的原则，构建“小法人、大平台”的管理服务体系。

浙江农商联合银行履行对成员机构的管理、指导、协调和服务职能，围绕管方向、管风险、管队伍、强服务“三管一服务”原则，充分发挥专业化规模化集约化优势。在数字化赋能方面，省行牵头建设标准化服务、渠道系统和IT基础应用平台，成员机构则充分发挥贴近市场、客户需求响应能力强的优势，第一时间捕捉市场需求和热点。部分成员行的个性化开发需求在取得成功后，可融入全省平台系统，为全省其他成员行共享。

浙江农信系统改革经历了四个阶段。初创阶段（1952-1996年），农信社经历了由人民公社管理到中国农业银行托管，走上了官办的道路。1952年10月浙江省第一家农信社——慈溪县南山乡农信社成立。1979年国务院明确“信用社一律划归农业银行领导”，使信用社失去自主权。

脱钩与管理体制改革阶段（1996-2001年），1996年国务院明确“农村信用社与农业银行脱离行政隶属关系”，浙江农信与农业银行脱钩，进入人民银行管理时期，开始独立运营。深化改革阶段（2001-2022年），2004年浙江省农村信用社联合社成立，负责全省农信社管理、指导、协调和服务。2011年浙江省第一家农村商业银行——南浔农村商业银行成立。深化改革与创新阶段（2022年至今），浙江农商联合银行成立，标志着全国深化农信社改革“第一单”在浙江落地。

浙江农商联合银行下辖82家县（市、区）农商银行（社），拥有网点4000余个、丰收驿站1万余家、员工5万余人。2024年末，全系统（含村镇银行、温州银行）各项存款余额4.78万亿元，各项贷款余额3.78万亿元，存贷款市场份额分别为20.88%和15.92%，存贷款规模、增量、增速多年来均居全省银行业第一。

支农支小定位成效显著。涉农贷款余额1.94万亿元，约占全省1/4；农户贷款余额1.36万亿元，约占全省1/2；小微企业贷款余额2.55万亿元，约占全省1/4。资产质量稳健，2024年末不良贷款率0.85%，拨备覆盖率484.57%。从63家样本行数据看，浙江全农商系统ROE持续高于42家A股上市银行整体，2023年ROE达11.29%，抗周期能力好于行业。

浙江农商联合银行充分发挥人才、技术、规模优势，在“总对总”合作、信息科技、产品创新、资金清算、理财资管、教育培训等方面为成员机构提供服务。成员机构则充分发挥贴近市场、客户需求响应能力强的优势，立足自身发展需要，依托省行大平台开发个性化系统。

这种统分结合的模式既保证了全省农信系统的规模效应和集约化优势，又保留了各成员机构的法人地位和经营自主权。浙江农商联合银行科技部门会根据部分成员行个性化需求提供平台支持，在其取得成功后融入全省平台系统，为全省其他成员行共享。国信证券认为，这种制度设计使浙江农商系统既避免了大行层级过多的管理僵化，又克服了小银行单打独斗的规模劣势，是其保持竞争力的关键。

浙江全农商系统2024年末经营数据

指标	数据	市场份额
各项存款余额	4.78万亿元	20.88%
各项贷款余额	3.78万亿元	15.92%
涉农贷款余额	1.94万亿元	约占全省1/4
农户贷款余额	1.36万亿元	约占全省1/2
小微企业贷款余额	2.55万亿元	约占全省1/4
不良贷款率	0.85%	—
拨备覆盖率	484.57%	—