2025年春节，中邮证券联合汽车、电新、机械等行业组在山东菏泽、江苏启东、安徽六安、陕西西安四地开展汽车消费实地调研。调研显示：山东菏泽报废更新补贴政策拉动终端订单转化40-80%，山东92汽油低价优势正因进口原油供给收缩而收窄；江苏启东新能源汽车增长302%领跑消费品类；安徽六安SUV上牌量前十中自主品牌占80%；陕西西安比亚迪产量首破百万。一线调研揭示下沉市场正在用真金白银塑造中国汽车消费的基本面。

菏泽市2024年GDP达4800亿元（同比+7.5%），第三产业占比突破50%。全市汽车总保有量超190万辆，新能源汽车保有量15万辆，电气化率攀升至7.7%。2024年全市争取中央专项资金1300余万元用于充电基础设施建设（全省第一），全年新增各类充电桩1.25万台。某中等规模小区抽样显示：燃油车占比从82.1%降至77.5%，纯电动车升至19.6%，混动升至2.9%。新增绿牌以A0/A00级小车为主（五菱宏光、奇瑞冰激凌、吉利熊猫），混动车型（比亚迪、理想、问界）“出镜率”明显增加。

2023年起山东各地市严格限制低速代步车上路，原有老年代步车经销网点陆续转为新能源汽车销售网点，长安新能源、吉利新能源、奇瑞新能源等品牌集中布局。2024年汽车报废更新补贴政策实施以来显著拉动终端销量，临近春节交付的车辆中约40-80%为报废更新补贴转化订单。以奇瑞QQ冰激凌（155km圣代版）为例，官方售价3.69万元，消费者享受报废更新补贴2万元后实际购车成本压力大幅降低。

山东靠近胜利油田等石油原产地和多个原油进口港，地炼产能巨大，92汽油优惠价可低至6元/升。2025年1月初受进口原油供给收缩影响（影响偏长期），山东地炼普遍提高汽油出厂价，与周边省份价差收敛。传统能源成本提升将促进本地价格敏感型汽车消费者转向更具经济性的新能源汽车，推动新能源渗透率再上台阶。菏泽市2024年新增公共充电桩0.53万台、居民充电桩0.72万台，充电基础设施短板正在加力补齐。

表1：山东菏泽汽车消费核心数据

指标	数据
2024年GDP	4800亿元（同比+7.5%）
全市汽车保有量	超190万辆
新能源保有量	15万辆（渗透率7.7%）
2024年新增充电桩	1.25万台
报废补贴订单转化	40-80%

2024年启东市GDP预计同比增长6.5%，社会消费品零售总额540亿元（同比+4%）。汽车类增长23.5%，其中新能源汽车增长302.3%，为增速最高品类。2023年末机动车保有量29.71万辆，私家车占86.47%。南通新能源注册量从2019年约5000辆增至2023年55885辆（增长10倍），截至2024年6月占比40%，超全省约5个百分点。比亚迪连续两年位居南通市场汽车销量榜首。

大年初一比亚迪4S店客流量较大，基础款售价10-25万元，消费者倾向20万元左右车型。女性关注自动泊车等智驾功能，男性关注续航及电池寿命，家庭关注后排空间及儿童安全。小鹏G9咨询较多（补贴约3万元），智驾系统为卖点但品牌认知度不如一线城市。全市已安装充电桩超7000个，户外商业充电桩1.1-1.5元/度，老旧小区试点公共充电桩分时计费（0.7-0.8元/度），基础设施完善叠加比亚迪新年限时特价持续助力新能源销量。