北海国发：北海国发2014年3月机构调研纪要.doc

1、北海国发海洋生物产业股份有限公司（600538）机构调研纪要（2014年3月 ）日期来访机构人员公司参与交流人员2014年3月10日海通证券股份有限公司研究所周锐、郑琴公司董事长、总裁潘利斌；董事、副总裁、财务总监尹志波；董事、副总裁董事会秘书李勇；董事、湖南国发精细化工科技有限公司总经理胡晓珊2014年3月10日上海申银万国证券研究所有限公司钱正昊2014年3月10日富国基金管理有限公司唐建伟、张啸伟2014年3月10日金鹰基金管理有限公司杨凡2014年3月10日，公司接待了上述机构的调研，现将主要咨询及调研内容汇总如下： 问题一：公司未来是否会有产业板块上的并购项目作为扩张产业的发展战略？

2、答：随着新医改的推出，政府投入的加大，以及新版 GMP认证等监管措施的加强，医药行业的产业集中度将增强，兼并重组的机会增加；农药业务方面，近年来兼并重组案例不断出现，行业也面临进一步整合的机遇。非公开发行募集资金到位后，资金实力将明显增强，有利于公司把握医药和农药产业整合的机遇，在条件成熟的前提下，公司将积极进行适当的医药和农药等相关产业的并购，以促进公司外延式增长。积极探索、培育新的产业和利润增长点，增强公司的可持续发展潜力。医药方面不排除公司会通过在合适的时机积极进行适当的外延快速扩张。农药方面，除了继续巩固现有氨基甲酸酯类农药的市场地位的同时，将重点发展公司基于光气资源培育和储备的具有良

3、好市场前景的医药中间体系列、新型农药系列、新材料系列等精细化工产品，从而优化和调整产业结构。问题二：公司此次向大股东增发，除了归还负债外，是否要向地产行业发展？答：正如公司公告，目前公司没有向房地产业发展的计划。问题三：请问董事长想把国发打造成怎样的企业？答：根据公司的发展战略，公司目前主营以现有医药和农药业务为主线，抓住国家惠农政策及医疗体制改革的契机，与时俱进，调整公司产业结构和产品结构，淘汰劣势产业，积极寻求并促进公司医药、农药产业上下游产业整合，延长产业链，不断增强公司产业和产品的核心竞争力，将公司打造成包括农药、医药产业在内的具有综合竞争优势的优质上市公司。同时积极探索和培育新的产业

4、和利润增长点，着力培养和提高公司核心竞争力，围绕可持续发展作足文章，实现“效益国发、实力国发、文化国发、祥和国发、富裕国发、高贵国发”的愿景。问题四：公司未来在农药方面的发展战略是怎样的，光气未来作为公司重要资源，将怎样进行发展？答：公司的农药产业以控股子公司湖南国发精细化工科技有限公司为核心，紧紧抓住国家实施惠农政策的良好机遇，加快发展。一方面将着力于技术创新，调整产品结构，提升产品品质和收率，实现产品升级换代；另一方面通过拓宽销售渠道，充分利用国内、国际资源与市场，迅速做大规模。在光气资源方面，公司3万吨产能将进一步挖掘其潜力，向农药和光气化精细化工产品链延伸开发，主要产品将以多类型农药、

5、精细化工产品并重发展。其中，农药产品开发选择高效低毒的新品种，光气化精细化工产品选择医药中间体系列、新型农药系列、新材料等系列产品。问题五：公司目前产业有什么核心竞争力？答：公司目前的主营业务主要涉及农药、医药产业。医药产业包括制药和医药流通。 1、制药企业具有品牌优势、技术优势和资源优势。公司制药厂从事药品的生产和销售，有滴眼剂、片剂、胶囊剂、颗粒剂、丸剂、散剂等六种剂型六十多个产品。生产用的主要原材料珍珠及其贝壳是北部湾丰富的海洋生物资源。中间体珍珠液的提取技术先进，其生产的海宝牌珍珠明目滴眼液已有20多年的历史，是1999年国家重点技术创新项目，曾获得北海市及广西科技进步奖，是广西名牌产

6、品、国家二级中药保护品种。珍珠明目滴眼液已列入国家医保目录，市场、消费者反映良好，有一定的竞争力。 2、医药流通配送企业具有地域优势和品牌优势。北海医药和钦州医药为药品流通企业，以药品批发零售为主。两公司分别是由原国有企业北海医药总公司和钦州医药总公司改制而来，经过多年的经营积累，与北部湾地区主要大中型医院建立了稳定的长期合作关系，具有较为稳定的客户资源，在钦州、北海有一定的竞争力。3、农药产业中，湖南国发精细化工科技有限公司是国家氨基甲酸酯类农药生产基地、国内40多家具备光气生产资质的企业之一，拥有氨基甲酸酯类系