当前位置:首页 > 报告详情

【公司研究】捷捷微电-公司首次覆盖报告:新品产能扩张受益国产替代-20200921(15页).pdf

上传人: 科*** 编号:19296 2020-09-21 15页 1,023.32KB

word格式文档无特别注明外均可编辑修改,预览文件经过压缩,下载原文更清晰!
三个皮匠报告文库所有资源均是客户上传分享,仅供网友学习交流,未经上传用户书面授权,请勿作商用。

相关图表

本文主要对江苏捷捷微电子股份有限公司(以下简称“捷捷微电”)进行了投资评级分析。捷捷微电是国内主要的功率半导体器件供应商,主要业务板块包括晶闸管、防护器件、模块与组件、MOSFET、IGBT 芯片等。公司深耕功率半导体行业 25 年,业绩快速成长,2015-2019 年营收和归母净利润 CAGR 分别高达 29.3%和 23.81%。公司采用 IDM 模式,业务范围涵盖芯片设计、晶圆制造及封装测试等全业务环节,毛利率和净利率水平行业居前。公司积极拓展 MOSFET 及 IGBT 产能,预计 2020-2022 年归母净利润为 2.46/3.10/3.85 亿元,对应 EPS 为 0.50/0.64/0.79 元。当前股价对应 PE 为65.7/52.1/41.9 倍。首次覆盖,给予“买入”评级。
捷捷微电业绩增长原因是什么? 捷捷微电在功率半导体领域有哪些优势? 捷捷微电未来增长动力有哪些?
客服
商务合作
小程序
服务号
折叠