微众银行&amp毕马威；2021隐私计算行业研究报告（48页）.pdf

1、隐私讦算将撬动千亿级规模市场隐私计算的从业机构以技术服务商为主,为客户提供软硬件系统解决方案。尽管遥望远期，隐私计算系统能部署于边缘侧甚至终端设备一 例如以SDK嵌入手机App,服务于小B和C端客户的日常隐私保护需求，但这种应用场景由于技术、通讯等原因还非常遥远,目前主流应用聚焦在政府和企事业单位的业务场景,所以本报告聚焦于主流应用,估计隐私计算的国内市场空间。隐私计算机构的营业收入主要分为两大类是传统的软件销售和服务收入,二是通过隐私计算平台，上的业务运营产生利润分成。后者是很多投资人非常看重的一点,认为隐私计算会在平台分润上形成很有想象力的空间。下文分别讨论这两种收入的空间。软件销售和服务

2、收入在三年后的潜在规模可达100-200亿元因为隐私计算产业刚刚兴起，几乎找不到直接相关的销售数据和统计,所以本报告会从两个角度来粗略估计和佐证。因为隐札计舁广业刚刚兴起，儿乎找个到且接相天的销售数据松统计，所以本报告会从两个角度来粗略估计和佐证。第一个角度是自上而下,从国内大数据软件市场观察,因为隐私计算服务于数据市场,软件系统可归类于大数据相关软件体系之内。这里先不考虑基于可信执行环境(trusted execution environment, TEE)技术路线所带来的硬件市场。我们统一采用国际知名调查和资讯机构IDC的报告以保持数据源一致,增强可信度。根据IDC在2020年中发布的全球

3、大数据和分析支出指南(WorldwideBigDataandAnalytics Spending Guide 2020) ,中国大数据相关市场的规模在104.2亿美元，其中25.4%是大数据软件,约为26.5亿美元。在大数据软件领域,人预计50%的份额由最大的三个细分子市场组成,分别是终端用户查询汇报分析工具(end-user query, reporting, and analysis tools)、人工|智能软件平台以及关系型数据仓库。假设前述3个细分市场规模相近，下面我们用两种方法来推算五年后的市场。第一个数据源仍然是该报告，报告预测到了2024年，中国大数据相关整个市场将达到208亿美

4、元规模,其中硬件、服务、软件将各占三分之一,那么软件市场大概为70亿美元。若AI软件平台仍然占其中16.7%,则规模为12亿美元。换一个数据源, IDC在另一份报告中指出,中国整个AI软件市场在2018-2024年的复合增长率达39.0%3。假设大数据相关AI软件平台也是同一个增长率，那么从2019年的4亿美元增长到2024年，国内市场规模约为15亿美元。可以看到,两个方法得出的结果相近,较好地交叉检验了对AI软件的推算。因为现在隐私计算与人工智能通常紧密结合,即在人工智能软件中增加隐私计算模块,那么我们粗略地用AI软件平台的规模来近似隐私计算软件规模,作为隐私计算规模的上界。由此可见,2024年我国隐私计算软件平台的市场规模上界约在12-15亿美元,若再考虑到TEE技术路线带来的芯片硬件支出,规模总和可突破百亿人民币。