2024面板行业产业链、市场空间、竞争格局、相关公司及市场机遇分析报告.pdf

1、2023 年深度行业分析研究报告 行业研究报告 慧博智能投研 目录 目录 一、面板技术变革及主要产品.1 二、产业链梳理及市场空间分析.6 三、竞争格局.18 四、相关公司.23 五、相关机遇.29 一、面板技术变革及主要产品一、面板技术变革及主要产品 1.面板技术变革面板技术变革面板技术由 CRT（阴极射线管显示技术）发展到 FPD（平板显示技术），其中 FPD 中由分为 LCD（液晶显示），PDP（等离子显示），OLED（有机发光二极管）三种类型。市场普遍采用 TFT-LCD 技术，通过两片玻璃基板中间夹着一层液晶，上层的玻璃基板是彩色滤光片、而下层的玻璃则由晶体管镶嵌于上。当电流通过晶体

2、管产生电场变化，造成液晶分子偏转，再利用偏光片决定像素的明暗状态。此外，上层玻璃因与彩色滤光片贴合，形成每个像素各包含红蓝绿三颜色，这些发出红蓝绿色彩的像素便构成了面板上的视频画面。广泛应用于手机、电视、电脑、平板、汽车、商用等场景。面板显示技术属于光电技术，从技术发展和产业演进的角度来看，显示技术的发展主要经历了三个阶段：（1）第一阶段第一阶段 第一阶段以 CRT（Cathode Ray Tube，阴极射线管）技术为代表，CRT 的技术原理是利用电子枪射出电子撞击荧光粉来显示。下游主要的产品是黑白及彩色 CRT 电视机。其中黑白 CRT 电视机兴起于上个世纪 20 年代，而彩色 CRT 电视

3、机兴起于上个世纪 50 年代，在 CRT 领域，日本企业靠着“精益求精”的工艺精神，制造出了“耐摔十几次”的电视机，很快成为产业霸主。索尼的“特丽珑”，全球销量超过 1 亿台，吊打竞争对手。（2）第二阶段第二阶段 第二阶段以 LCD（Liquid Crystal Display，液晶显示器）技术为代表，LCD 的技术原理是依靠底部的背光层发光，并通过液晶层来调节光线，从而实现不同的色彩。LCD 显示器由于比 CRT 显示器更加轻薄，首先应用于笔记本电脑上，兴起于上个世纪 90 年代初，其后随着 LCD 生产成本下降较快，进一步在电视、手机、车载等多个领域广泛渗透。1988 年时，日本夏普公司成

4、功制造出了 14 英寸液晶电视样品，点燃了产业的加速器。1 代线、2 代线、3 代线相继开立。随后，韩国、中国台湾、中国大陆都加入了这场 LCD 液晶的争夺战，不断扩大液晶面板的生产尺寸、优化生产工艺。2006 年 LCD 电视产值首次超过 CRT 电视，产业迎来转折，之后 LCD 电视渗透率不断走高，LCD 成为主流面板材料。（3）第三阶段第三阶段 第三阶段是以 OLED（Organic Light-Emitting Diode，有机发光半导体）技术为代表，OLED 技术的原理有机半导体材料和发光材料在电场驱动下，通过载流子注入和复合导致发光。上个世纪 90 年代末，日本厂商开启了 OLED

5、 技术的研发，但进展缓慢，之后韩国厂商加大投入并顺利将该技术推行产业化。2007 年三星在全世界首次成功实现了 OLED 的批量生产。OLED 的色彩鲜明、厚度薄、重量轻、对比度范围接近无限大，在当时被称之为“梦寐以求的显示器”。2017 年苹果推出的 iPhoneX 手机首次采用OLED 屏幕，极大的推动了 OLED 在智能手机市场上的快速渗透，目前 OLED 技术由于成本和材料寿命的限制，仍主要应用于智能手机屏幕。2.更迭及现状更迭及现状 从 CRT 到 TFT-LCD 是技术的中断和开始，而从 LCD 到 OLED 是技术的延伸和发展，LCD 和 OLED 之间拥有较高的技术相关性和资源

6、共享型。半导体技术的进步可以不断改善液晶的显示性能，而半导体技术进步的潜力至今看不到尽头。LCD 不是胜在某一个时点上的性能，而是胜在其技术进步的速度上，LCD 在显示领域脱颖而出的关键是它顺应了半导体技术替代真空电子技术这一历史大趋势。显示技术的演进关系到产业链的兴衰，更牵动到产业链的转移。面板产业的第一次权杖转移，发生在上世纪 90 年代。彼时，美国的面板厂率先研发出了 LCD 显示技术。然而，在传统 CRT 面板市场掌控话语权的美国企业并没有重视 LCD 技术，转手卖给了日本的夏普。在夏普推出首款 LCD 电视之后，引领了日本厂商集体投资 LCD 产线的热潮。1994 年，日本 LCD