TokenInsight：2024年Crypto交易所合规性报告（27页）.pdf

1、Find,Create,and Spread Value in Blockchain.TokenI TokenInsight RTokenInsight APPCrypto 交易所合规报告2024录RESEARCH2交易所全球监管格局3 全球加密货币采情况3 全球加密货币监管政策4交易所合规性8 交易所合规性8 研究法8合规性分析10 牌照9 反洗钱16 监管合作22 合规努RESEARCH301.交易所全球监管格局1.1 全球加密货币采情况加密货币的采率正在全球范围内不断增。随着加密货币户数量的持续增加以及业内各种去中化应的涌现，到 2023 年，全球加密货币持有率预计平均为 4.2%，加密

2、货币户超过 4.2 亿。数据显示，亚洲、北美和洲是拥有加密货币户最多的三个地区，分别拥有 2.63 亿、5,700 万和 3,800 万户。加密货币户的全球分布情况如下图所示。全球加密货币户分布 Source:TokenIRESEARCH4加密货币的益普及带来了众多技术创新和投资机会。然，伴随着这些机会，加密货币业的快速扩张也引了量险。作为新兴业，其临的主要挑战集中在交易安全性和合规性上，尤其是对于加密货币交易所。如今，受全球各国不同的政治体系和经济情况影响，不同地区和国家对加密货币交易的态度相径庭，这导致了针对加密货币交易所的监管法各异且有差别巨。1.2 全球加密货币监管政策1.2.1 美国

3、美国的加密货币监管案复杂繁琐且在不断演变，不同的机构采取了不同的监管场。截前，美国并没有建起专针对加密货币的联邦综合监管框架。具体的监管政策主要取决于不同机构对特定加密货币的分类（如证券、商品、财产等）。证券交易委员会(SEC)SEC 将某些加密货币视为证券，例如 SOL 等 Altcoin，要求持这些加密货币相关服务的交易所在 SEC 进注册。商品期货交易委员会(CFTC)CFTC 对被归类为商品的加密货币（如特币）具有监管权。CFTC 负责监管加密货币的衍品交易，并负责起诉加密货币市场操纵案件。融犯罪执法络(FinCEN)FinCEN 将加密货币交易所业务视为货币服务业务，要求交易所遵循反

4、洗钱（AML）和打击恐怖主义融资（CFT）政策要求。此外，作为联邦制国家，美国各州的监管政策也相差甚远。些州如纽约州制定了严格的许可要求（如 BitLicense），另些州则采取了更宽松的监管法（如怀俄明州，希望通过加密货币刺激当地经济）。总的来说，美国监管机构在忧加密货币交易可能带来的系列融险，如洗钱等法活动，但他们也认可区块链技术和加密创新的可能带来的潜在好处。当前政府似乎正在努寻找两者之间的平衡，希望通过多机构协同的法持加密创新，同时减轻相关险。前，美国的加密货币监管环境依然处于时刻变化和分裂之中。RESEARCH51.2.2 亚洲东亚国家对加密货币交易的态度相当分裂。东亚经济强国中国严

5、格打击加密货币，本、新加坡和港等国家和地区则采了相对宽松的监管框架。亚国家的态度也各不相同，些国家欣然接受加密货币所带来的好处，另些国家则持谨慎态度，甚颁布了禁令。东亚-中国 2021 年 9 起就对加密货币交易和挖矿实施了全禁令，其理由是担潜在的融险。-港则采取了相对开放的态度，在受监管的环境中允许零售加密货币交易服务。港的标是成为东亚的加密货币中。-本 2017 年起承认特币为法定货币，并对加密货币交易所和服务提供商提出了明确的监管规定。-新加坡允许交易并持有数字资产，但不励零售加密货币推。亚-阿拉伯联合酋国，特别是迪拜，直积极致于拥抱数字资产并建加密货币友好环境。-其是全球最的加密货币采

6、国之。政府正在制定全监管法规以管理加密货币的使。-印度最初对加密货币进了严格的限制，前正在制定全的监管法规。-阿富汗在塔利班政权下严禁任何加密货币交易。1.2.3 洲洲各国对加密货币交易的监管态度也不尽相同，但总体趋势是加强监管和监督。虽然些洲国家对加密货币持积极态度，并对其进了监管，但其他国家则采取了更为谨慎或限制性的做法，理由是加密货币的潜在险和投资者保护的需要。南南对加密货币采取了积极主动的监管态度。融部为监管局（FSCA）计划在 2024 年 3 底前利现有的融服务法规为约 60 个加密货币平台发放许可证。此举旨在通过将交易所纳监管范围，加强消费者保护并提业问责性。南此前要求所有加密货