【中国银河】基金跟踪研究：量化基金周报-260601（11页）.pdf

1、金融工程报告 跟踪研究 证券研究报告 请务必阅读正文最后的中国银河证券股份有限公司免责声明 1 量化基金周报(20260529)基金跟踪研究 2026 年 6 月 1 日 核心观点（20260529）：中证 500 指数增强基金表现较好。本周沪深 300 指数增强基金超额收益中位数为-0.10%，中证 500 指数增强基金超额收益中位数为 0.64%，中证 1000指数增强基金超额收益中位数为 0.17%，中证 A500 指数增强基金超额收益中位数为 0.21%。其它指数增强基金本周收益中位数为 0.01%；绝对收益（对冲）类型基金本周收益中位数为 0.00%；其它主动量化类型基金本周收益中位

2、数为-1.56%。其它策略基金表现。本周定增主题基金收益中位数为-0.01%；提取业绩报酬的基金本周收益中位数为-0.47%；行业主题轮动基金本周收益中位数为-0.63%；多因子类型的基金本周收益中位数为-3.19%；大数据驱动主动投资的基金本周收益中位数为-2.27%。风险提示：报告结论基于定量模型和历史数据得出，历史数据不能代表未来。本文基于公开信息对基金业绩和风格等进行客观分析，不构成基金评级和基金推荐。分析师 吴俊鹏：010-8092-7631： 分析师登记编码：S0130517090001 相关研究 金融工程报告/跟踪研究 请务必阅读正文最后的中国银河证券股份有限公司免责声明。2 一

3、、公募量化基金表现（一）指数增强基金 中证 500 指数增强基金表现较好。本周沪深 300 指数增强基金超额收益中位数为-0.10%，中证500 指数增强基金超额收益中位数为 0.64%，中证 1000 指数增强基金超额收益中位数为 0.17%，中证 A500 指数增强基金超额收益中位数为 0.21%。其它指数增强基金本周收益中位数为 0.01%；绝对收益（对冲）类型基金本周收益中位数为 0.00%；其它主动量化类型基金本周收益中位数为-1.56%。本周（截至日期：20260529）纳入统计的沪深 300 指数增强基金数量为 77 只，本周超额收益中位数为-0.10%，本月超额收益中位数为 0

4、.24%，本季度超额中位数收益为 0.02%，本年度超额收益中位数为 2.25%；本周表现最好的超额收益为 3.63%，本周表现最差的超额收益为-1.86%。本周纳入统计的中证 500 指数增强基金数量为 76 只，本周超额收益中位数为 0.64%，本月超额收益中位数为 0.04%，本季度超额中位数收益为-0.78%，本年度超额收益中位数为-0.50%；本周表现最好的超额收益为 2.94%，本周表现最差的超额收益为-0.64%。本周纳入统计的中证 1000 指数增强基金数量为 46 只，本周超额收益中位数为 0.17%，本月超额收益中位数为 0.16%，本季度超额中位数收益为-1.00%，本年

5、度超额收益中位数为 2.19%。本周表现最好的超额收益为 1.78%，本周表现最差的超额收益为-1.84%。本周纳入统计的中证 A500 指数增强基金数量为 22 只，本周超额收益中位数为 0.21%，本月超额收益中位数为 0.22%，本季度超额中位数收益为 0.21%，本年度超额收益中位数为 1.47%。本周表现最好的超额收益为 1.97%，本周表现最差的超额收益为-2.26%。其它指数增强基金纳入统计的数量为 180 只，本周收益中位数为 0.01%，本月收益中位数为 0.27%，本季度中位数收益为 0.96%，本年度收益中位数为 1.85%。本周表现最好的收益为 6.61%，本周表现最差

6、的收益为-7.82%。表1：沪深 300 指数增强基金超额收益(%)分位数 本周 本月 本季度 本年度 0-1.86-3.95-8.10-8.19 25-0.43-0.56-1.26-0.02 50-0.10 0.24 0.02 2.25 75 0.34 0.92 1.80 3.87 100 3.63 12.06 25.24 22.23 沪深 300 0.97 1.76 9.93 5.66 资料来源：Wind、中国银河证券研究院 表2：中证 500 指数增强基金超额收益(%)分位数 本周 本月 本季度 本年度 0-0.64-4.28-6.94-8.56 25 0.23-0.80-2.06-2.