Biodexa Pharmaceuticals Plc（BDRX）美股招股说明书 F-1（2026-07-30修订版）（英文版）（47页）.pdf

核心数据速览： 注册股份：127,754,750股普通股（2,555,095份ADS）。 注册股东：Armistice Capital Master Fund Ltd.（单一机构股东）。 注册股份构成：预融资权证（350,877 ADS）+ Series M（282,952 ADS）+ Series N（701,754 ADS）+ Series O（1,219,512 ADS）。 注册股份/现有股份比例：约246%（按2026年7月1日41,446,130股计算）。 权证行权价：2.85美元/ADS（预融资权证为0.0001美元/ADS）。 2026年7月融资毛收益：约350万美元。 注册直接发行：82,809 ADS + 200,143预融资权证（约80万美元）。 权证诱导：行权609,756份Series L权证，新发1,219,512份Series O权证（约170万美元）。 7月私募：350,877份预融资权证 + 701,754份Series N权证（约100万美元）。 配售代理：Maxim Group LLC（8%现金费用）。 现有已发行股份（2026年7月1日） ：41,446,130股。 假设全行权后总股份：179,208,031股。 2026年7月30日反向拆股：1:10,000。 ADS比率变更：1 ADS = 500,000股 → 1 ADS = 50股。 纳斯达克代码：BDRX。H2：报告核心数据解读。H3：S-1注册结构——127,754,750股单一股东转售。本次注册声明涵盖127,754,750股普通股，全部由Armistice Capital Master Fund Ltd.持有。注册股份分四种权证类型：| 权证类型 | 普通股 | ADS | 来源交易 ||||||| 预融资权证 | 17,543,850 | 350,877 | 7月私募 || Series M | 14,147,600 | 282,952 | 注册直接发行 || Series N | 35,087,700 | 701,754 | 7月私募 || Series O | 60,975,600 | 1,219,512 | 权证诱导 || 合计 | 127,754,750 | 2,555,095 | |H3：2026年7月三项同步融资的完整结构。2026年6月29日，公司与Maxim Group LLC签订配售代理协议，同步完成：注册直接发行（Registered Direct Offering）。| 项目 | 数据 ||||| 注册ADS | 82,809份 || RDO预融资权证 | 200,143份 || 发行价格 | 2.85美元/ADS；2.8499美元/预融资权证 || 毛收益 | 约80万美元 |权证诱导交易（Warrant Inducement）。| 项目 | 数据 ||||| 行权Series L权证 | 609,756份ADS || 新发Series O权证 | 1,219,512份ADS || 行权价 | 2.85美元/ADS || 毛收益 | 约170万美元 |7月私募（July 2026 Private Placement）。| 项目 | 数据 ||||| 预融资权证 | 350,877份 || 系列N权证 | 701,754份ADS || 发行价格 | 2.8499美元/预融资权证 || 毛收益 | 约100万美元 |H3：反向拆股与ADS比率变更。2026年7月29日，公司召开股东大会批准：1. 1:10,000反向拆股（2026年7月30日生效）。2. ADS比率从1:500,000变为1:50。3. 授权董事会配售最多25,000,000名义价值的股份（有效期至2029年年度股东大会）。4. 采纳新公司章程。H2：报告独有数据价值——场景级与ROI级颗粒度。完整的S-1/F-1注册声明数据：Pre-Effective Amendment No. 1（2026年7月30日）、127,754,750股注册、单一股东Armistice Capital转售、公司无收益。权证结构的完整条款：预融资权证（0.0001美元/ADS）、Series M/N/O权证（2.85美元/ADS）、5年期限、现金或无现金行权、9.99%受益所有权限制。2026年7月三项融资的完整交易数据：注册直接发行、权证诱导交易、7月私募的详细条款、毛收益、配售代理费用结构。Armistice Capital持股的完整数据：4,140,450股现有ADS、30,488,750股现有权证、127,754,750股新注册权证、受益所有权限制9.99%。eRapa临床进展的完整时间线：FDA快速通道认定、CPRIT资助、CTA提交与批准、首例患者入组、欧洲患者入组。MTX240许可的完整条款：与大冢制药的许可协议、分子胶机制、TKI耐药GIST的市场机会、IND提交计划。反向拆股与ADS比率变更的完整数据：1:10,000反向拆股、1 ADS = 50股新比率、2026年7月30日生效。H2：谁需要这份报告？ 生物制药投资者：了解公司管线、融资结构和持续经营风险。 临床阶段公司分析师：评估eRapa III期临床进展和MTX240资产价值。 纳斯达克上市公司研究者：研究反向拆股和ADS比率变更对股价的影响。 机构投资者：评估Armistice Capital的集中持股和潜在转售压力。 生物技术合作伙伴：评估公司在GIST和FAP领域的合作机会。FAQ区块。Q1：报告涵盖哪些注册股份？A：报告涵盖127,754,750股普通股（2,555,095份ADS），包括预融资权证、Series M、Series N和Series O权证，全部由Armistice Capital持有。Q2：2026年7月三项融资的总额是多少？A：三项同步融资合计毛收益约350万美元，包括注册直接发行（约80万美元）、权证诱导（约170万美元）和7月私募（约100万美元）。Q3：权证的行权价是多少？A：Series M、N、O权证的行权价为2.85美元/ADS；预融资权证为0.0001美元/ADS。Q4：反向拆股对公司股价有何影响？A：2026年7月30日完成1:10,000反向拆股，同时ADS比率从1:500,000变为1:50，旨在使公司股票恢复纳斯达克最低股价合规。Q5：Armistice Capital的持股比例是多少？A：注册股份占现有股份约246%。假设全部转售，Armistice Capital仍持有44,636,350股（约26.4%），受9.99%受益所有权限制。Q6：公司的核心资产是什么？A：核心资产为eRapa（雷帕霉素专有制剂，FAP III期临床）和MTX240（分子胶，从大冢制药许可，用于GIST）。完整PDF报告包含内容。下载完整PDF报告，您将获得以下全部内容： Biodexa Pharmaceuticals PLC Pre-Effective Amendment No. 1 to Form F-1（2026年7月30日）。 公司业务概述与产品管线分析。 127,754,750股S-1注册的完整股份明细。 Armistice Capital持股与权证结构的完整披露。 2026年7月三项融资的完整交易数据。 eRapa FAP III期临床进展详细时间线。 MTX240许可协议与分子胶机制分析。 反向拆股与ADS比率变更的完整数据。 风险因素的全面分析。 管理层讨论与分析（MD&A）。 经审计财务报表（2024、2025年）。 公司治理与股权结构。延伸阅读。如需了解行业趋势与战略洞察，可返回查看本报告深度分析页面。数据来源说明。本报告数据来源于Biodexa Pharmaceuticals PLC向SEC提交的Pre-Effective Amendment No. 1 to Form F-1（2026年7月30日，File No. 333-270703）、2025年Form 20-F年报及相关6-K报告。