如何规避出口结汇风险？出口结汇风险及其防范

随着全球经济一体化的不断推进，企业面临的出口结汇风险也是越来越大，那么企业究竟要如何才能防范出口结汇风险呢?一文讲清。

为应对结汇风险，减少货款损失，一方面，企业可以从自身出发，利用良好有效的决策和机制，转移或降低出口结汇的风险：

1、在经营中灵活地运用策略，实现风险转移

(1)提前或者推迟收付法，利用收支时间的调整来防范外汇风险。即在外贸企业的对外收支中，当事人通过预测收支货币汇率的变动后，提前或者延期收付有关款项，以更改外汇资金的收付日期来抵补外汇风险。

(2)平衡法。即在同一时期内，创造一个与存在风险相同的货币币种、相同金额和相同期限的资金反方向的流动，以消除外汇汇率波动的风险，由于相同资金的互逆运动，不管汇率发生怎样的变化，均可以实现相互抵销。

(3)利用对销贸易法。对销贸易方式不涉及货币的实际支付，交易各方事先规定好互换商品的价格，因此交易各方都不必承受汇率变动造成的外汇风险。

(4)调节价格法。进出口商通过调整商品价格的办法将外汇风险分摊到价格中去，具体方法有加价保值和压价保值两种。

2、建立健全公司的结汇管理制度

(1)建立应收账款核对机制。为此需要考虑两大要素：一是发货金额与报关单金额一致。发货金额有时候会存在返利抵扣的情况，导致金额不一致，一方面应积极与客户沟通，佣金等正常在税务机关代扣代缴税金，将佣金款直接支付给客户，货款金额与报关单保持一致，并本着实事求是的原则，建立有效的台账管理，时刻监控发货金额问题。二是原始汇款与收款金额核对相符。国际间汇款一般存在手续费，在来款入账时，必须核对客户的原始打款金额和实际到账金额， 并及时与业务部门进行反馈。

(2)建立有效的公司账期管理制度。①采用电子表格台账进行管理。业务部门必须保证订单号和相关产品的数量、金额完全一致，财务根据订单统计表上的报关时间，加上船期和给予的账期，推算客户应付款的时间。在与银行确认收款时，同业务部门确认相关订单号并予以记录。同时建立财务、业务定期沟通联席机制，一方面确保数据的准确性，另一方面及时推动业务的工作进展。②采用ERP订单模块进行跟踪。信息化时代人反而是不可靠的因素，因此充分高效地运用系统软件，在确认收入、记录来款时间等业务中发挥着不可替代的作用。

(3)设置独立核算的子公司。从我国的经验看，外资与中国公司进行合资成为普遍的合作模式，我国公司在“走出去”大潮下，在国外设置自己的销售甚至是生产基地成为趋势。作为独立核算的子公司，应收账款的管理不必全部集中到总部管理，从经济法的角度来讲， 该企业也不属于居民企业，但是总公司可以根据股份比例参与利润的分红，销售产品不受投资国关税限制。在国内的母公司以控股的形式控制本公司的经营战略并收取股利分红，大多数出口企业所担心的结汇风险在这里不再存在，子公司承担了应收账款的管理角色。在这种模式下，子公司的管理团队通常由投资国的员工构成，母公司只需对其派驻少量人员进行监管和技术支持。子公司的经营成果会间接反映到母公司的市值和股价上。

另一方面，企业在以传统的手段维护自己权益的同时，应该与时俱进，利用不断涌现的新的金融工具和方法保证结汇的顺利进行：

1、利用外贸业务实际操作来降低汇率风险

(1)选择货币法，即用付款成交时规定的币种来防范汇兑风险。首先，选择自由兑换的货币，在我国指有人民币报价的货币，如美元、英镑等。这样有助于外汇资金的调拨和运用。其次，在人民币不存在通货膨胀、贬值的情况下，使用人民币作为计价的货币结算，外贸企业就不需要买卖外汇，也就不用承担汇率变动的风险。最后，由于在计价货币上使用何种货币往往买卖双方存在争议，签订合同时可以采用软硬货币搭配使用的办法。比如采用对半折中甚至采用几种货币组合。

(2)货币保值法。在对外出口合同当中设置外汇保值条款(Exchange Provision Clause)，即在贸易合同中规定一种(或“一揽子”)保值货币与支付货币之间的汇价，到实际支付时，如果汇价变动超过一定范围，则按支付当时的汇价对支付的总金额加以调整，以达到保值目的。一般来说实践中签订外汇保值条款的方法有两种: ①在签订贸易合同时，把汇率定下来，以后无论发生什么变化，仍按合同规定的汇率付款。②在签订贸易合同时，不确定付款汇率。但是规定在汇率变动时，双方各承担一半的损失。

2、采用相应的金融手段，利用外汇市场与货币市场业务消除汇率风险

(1)即期合同法。通常指某企业在业务经营中两天内存在外汇汇率风险，则该企业可以与外汇银行签订买进或卖出外汇即期合同来消除风险，需要实现资金的相反方向流动。

(2)远期合同法。外贸企业在未来的一定时期有一笔确定的外汇收入或支出时，可以预先买进或卖出远期外汇，利用远期外汇固定汇率。即使外汇汇率变动, 外贸企业也不会因为汇率变动的原因蒙受损失，在国际支付中收付双方经常用远期外汇买卖来避免汇率变动的风险。

(3)外汇期权合同法。外贸企业在未来有应收或应付外汇时，通过外汇期权交易来抵补外汇风险。因为期权买方在付出一定比例期权费后有选择权，到期按照协议价格购买进或卖出规定数额的某种外币进行交割;或者根据市场汇率情况到期放弃买卖权利，让协议过期作废，只承担预付保证费用的损失。

(4)掉期合同法。指外贸企业在买进或卖出一种期限的某种外汇后卖出或买进另一种期限的同种外汇的外汇交易活动。

(5)借款法和投资法。借款法是指有远期外汇应收账款的外贸企业通过银行借进一笔与远期收入相同金额、相同期限、相同币种的贷款，以达到融通资金、防止外汇风险和改变外汇风险时间结构的一种办法。投资法是外贸企业有未来应付账款，这时外贸企业可将一笔资金(一般为闲置资金)投放于某一金融市场，到期后连同利息收回这笔资金，而这笔资金的流入刚好与未来的应付账款的资金流出相对应。

(6)BSI法和LSI法。在前面叙述的即期合同法、借款法、投资法等方法的基础上，可以将其综合利用，以达到消除全部风险的效果。LSI法和BSI法被称为外汇风险管理的基本方法。BSI法即借款-即期合同-投资法(BORROW-SPOT-INVEST)。LSI法即提早收付-即期合同-投资法(LEAD-SPOT-INVEST)。

(7)货币期货合同法。在金融期货市场上做外汇期货的多头或者空头保值，它的保值作用也比较显著。

以上就是对防范企业出口结汇风险的简单介绍，希望对你有所帮助，更多相关内容，敬请关注三个皮匠报告的行业知识栏目了解。

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