江顺科技：招股说明书（注册稿）（更新稿）.pdf

《江顺科技：招股说明书（注册稿）（更新稿）.pdf》由会员分享，可在线阅读，更多相关《江顺科技：招股说明书（注册稿）（更新稿）.pdf（379页珍藏版）》请在三个皮匠报告上搜索。

1、 江苏江顺精密科技集团江苏江顺精密科技集团股份有限公司股份有限公司 （Giansun Precision Technology Group CO.,LTD.）（江阴市周庄镇玉门西路 19 号）首首首首次次次次公公公公开开开开发发发发行行行行股股股股票票票票并并并并在在在在主主主主板板板板上上上上市市市市 招招招招股股股股说说说说明明明明书书书书 （注册稿）保荐机构（主承销商）（深圳市前海深港合作区南山街道桂湾五路128号前海深港基金小镇B7栋401）江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-1 致投资者的声明致投资者的声明 一、本公司上市的目的一、本公司上市的目的 江顺科技致力于铝

2、型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械江顺科技致力于铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件等产品的研发、设计、生产和销售。深耕行业零部件等产品的研发、设计、生产和销售。深耕行业 2020 余年，公司在余年，公司在铝型材挤铝型材挤压生产配套产品压生产配套产品领域积累了丰富的产品研发、设计及生产经验，能够满足客户领域积累了丰富的产品研发、设计及生产经验，能够满足客户的定制化、一站式采购需求，的定制化、一站式采购需求，已成为国内铝型材挤压模具及挤压配套设备行业已成为国内铝型材挤压模具及挤压配套设备行业内的领先企业内的领先企业。与此同时与此同时，公司不断拓宽产品系列广度，开

3、展，公司不断拓宽产品系列广度，开展精密机械零部件精密机械零部件的生产销售服务的生产销售服务，为经营持续稳定发展赋能，为经营持续稳定发展赋能。目前，公司正迎来新一轮的机遇与挑战。一方面，以目前，公司正迎来新一轮的机遇与挑战。一方面，以新能源汽车及汽车轻新能源汽车及汽车轻量化、轨道交通、光伏为代表的新兴量化、轨道交通、光伏为代表的新兴下游市场展现出巨大的增量潜力；另一方下游市场展现出巨大的增量潜力；另一方面，下游产业和应用领域的快速发展对铝型材挤压模具及设备制造技术提出了面，下游产业和应用领域的快速发展对铝型材挤压模具及设备制造技术提出了越来越高的要求，精密化、智能化、轻量化等发展趋势也将推动行业

4、的持续越来越高的要求，精密化、智能化、轻量化等发展趋势也将推动行业的持续创创新与技术进步。通过本次发行上市，公司将充分受益于资本赋能，进一步加大新与技术进步。通过本次发行上市，公司将充分受益于资本赋能，进一步加大技术投入，夯实研发实力，提升产线自动化、智能化水平，扩展产品矩阵，增技术投入，夯实研发实力，提升产线自动化、智能化水平，扩展产品矩阵，增强产品核心竞争力，以满足市场和客户的高标准需求，实现业务的持续增长和强产品核心竞争力，以满足市场和客户的高标准需求，实现业务的持续增长和公司价值的长期积累，抓住机遇、稳中求进，为公司的长远发展奠定坚实的基公司价值的长期积累，抓住机遇、稳中求进，为公司的

5、长远发展奠定坚实的基础。础。二、本公司现代企业制度的建立健全情况二、本公司现代企业制度的建立健全情况 公司依据公司法、会计法等相关法律法规的规定，按照现代企业公司依据公司法、会计法等相关法律法规的规定，按照现代企业制度的要求，建立健全了公司的各项内部控制制度，确保了公司股东大会、董制度的要求，建立健全了公司的各项内部控制制度，确保了公司股东大会、董事会、监事会的召开、重大决策等行为合法、合规、真实、有效。公司事会、监事会的召开、重大决策等行为合法、合规、真实、有效。公司制定的制定的内部管理与控制制度以公司的基本控制制度为基础，包括董事、监事及高级内部管理与控制制度以公司的基本控制制度为基础，包

6、括董事、监事及高级管理人员行为准则、控股子公司管理办法、关联交易管理制度、对管理人员行为准则、控股子公司管理办法、关联交易管理制度、对外担保管理制度、对外投资管理制度、内部审计制度等，确保各项外担保管理制度、对外投资管理制度、内部审计制度等，确保各项工作都有章可循，形成了规范的管理体系。报告期内，公司内部控制制度设计工作都有章可循，形成了规范的管理体系。报告期内，公司内部控制制度设计合理，并得到有效执行。合理，并得到有效执行。三、本公司本次融资的必要性及募集资金使用规划三、本公司本次融资的必要性及募集资金使用规划 公司本次募集资金聚焦公司主业，主要投向“铝型材精密工模具扩产建设公司本次募集资金

7、聚焦公司主业，主要投向“铝型材精密工模具扩产建设项目”以及“铝挤压成套设备生产线建设项目”，以实现模具和铝挤压成套设项目”以及“铝挤压成套设备生产线建设项目”，以实现模具和铝挤压成套设江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-2 备加工生产环节的扩产。上述募备加工生产环节的扩产。上述募投项目系基于公司目前面临的产能瓶颈、下游投项目系基于公司目前面临的产能瓶颈、下游客户对于产品的需求和行业发展趋势而制定，具有必要性与合理性。客户对于产品的需求和行业发展趋势而制定，具有必要性与合理性。通过实施“铝型材精密工模具扩产建设项目”以及“铝挤压成套设备生产通过实施“铝型材精密工模具扩产建设项目

8、”以及“铝挤压成套设备生产线建设项目”，公司模具和铝挤压成套设备加工产品的生产规模、生产效率、线建设项目”，公司模具和铝挤压成套设备加工产品的生产规模、生产效率、技术水平、产品竞争力都将得到有效提升，将进一步夯实公司在行业中的优势技术水平、产品竞争力都将得到有效提升，将进一步夯实公司在行业中的优势地位，提高公司的市场竞争能力和持续发展能力。此外，公司拟使用部分募集地位，提高公司的市场竞争能力和持续发展能力。此外，公司拟使用部分募集资金用于补充流动资金，将有利于改善公司资本结构、降低财务风险，资金用于补充流动资金，将有利于改善公司资本结构、降低财务风险，保障保障公公司快速发展对营运资金的需求司快

9、速发展对营运资金的需求。四、本公司持续经营能力及未来发展规划四、本公司持续经营能力及未来发展规划 近年来近年来，公司不断夯实产品优势、加强产品协同效应，叠加下游新兴市场，公司不断夯实产品优势、加强产品协同效应，叠加下游新兴市场需求提升，公司需求提升，公司经营业绩稳步增长。经营业绩稳步增长。20212021 至至 20232023 年度，公司实现营业收入分别年度，公司实现营业收入分别为为 74,150.0474,150.04 万元、万元、89,242.5889,242.58 万元、万元、104,257.36104,257.36 万元，万元，复合增长率为复合增长率为 1 18.588.58%；扣除

10、非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润分别为扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润分别为 9,977.929,977.92 万元、万元、13,727.3713,727.37 万元、万元、14,154.4714,154.47 万元，复合增长率为万元，复合增长率为 19.10%19.10%。展望未来，公司将始终秉持“开拓创新、求真务实、诚实守信、科学发展”展望未来，公司将始终秉持“开拓创新、求真务实、诚实守信、科学发展”的精神，坚持“科技创新、严格管理、规范经营”的经营理念，紧密的精神，坚持“科技创新、严格管理、规范经营”的经营理念，紧密围绕国家围绕国家相关产业政策，牢牢把握铝型材行业

11、快速发展的历史机遇，以市场需求为导向，相关产业政策，牢牢把握铝型材行业快速发展的历史机遇，以市场需求为导向，以科研创新求发展，以质量服务树品牌，不断提升企业核心竞争力，进一步巩以科研创新求发展，以质量服务树品牌，不断提升企业核心竞争力，进一步巩固公司核心产品的行业领先地位，力求成为国内乃至全球领先的铝型材挤压模固公司核心产品的行业领先地位，力求成为国内乃至全球领先的铝型材挤压模具及铝型材挤压配套设备制造商之一，达成“实现客户价值，争创世界名牌”具及铝型材挤压配套设备制造商之一，达成“实现客户价值，争创世界名牌”的公司愿景。的公司愿景。实际控制人或董事长：实际控制人或董事长：张理罡张理罡 年年

12、月月 日日 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-3 声明：本公司的发行申请尚需经交易所和中国证监会履行相应程序。本招股说明书不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者应当以正式公告的招股说明书作为投资决定的依据。声声 明明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据证券法规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，

13、自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-4 发行概况发行概况 发行股票类型 人民币普通股（A 股）发行股数 本次公开发行股票 1,500.00 万股（不含采用超额配售选择权发行的股票数量），占发行后总股本的比例不低于 25%。本次发行全部为新股发行，不涉及股东公开发售股份的情形。每股面值 人民币 1.00 元 每股发行价格 人民币【】元 预计发行日期【】年【】月【】日 拟上市的证券交易所和板块 深圳证券交易所主板 发行后总股本 6,000.00 万股（不含采用超额配售选择权发行的股票数量

14、）保荐人（主承销商）华泰联合证券有限责任公司 招股说明书签署日期 20242024 年【】月【】日 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-5 目目 录录 致投资者的声明致投资者的声明.1 声声 明明.3 发行概况发行概况.4 目目 录录.5 第一节第一节 释释 义义.9 一、一般释义.9 二、专业释义.10 第二节第二节 概概 览览.12 一、重大事项提示.12 二、发行人及本次发行的中介机构基本情况.14 三、本次发行概况.14 四、发行人主营业务经营情况.15 五、发行人符合主板定位.17 六、发行人报告期主要财务数据及财务指标.19 七、财务报告审计截止日后主要财务信息及

15、经营状况.19 八、发行人选择的具体上市标准.20 九、发行人公司治理特殊安排等重要事项.21 十、募集资金运用与未来发展规划.21 十一、其他对发行人有重大影响的事项.22 第三节第三节 风险因素风险因素.23 一、与发行人相关的风险.23 二、与行业相关的风险.24 三、其他风险.25 第四节第四节 发行人基本情况发行人基本情况.27 一、发行人基本情况.27 二、发行人设立情况和报告期内的股本、股东变化情况.27 三、发行人成立以来重要事件（含报告期内重大资产重组）.31 四、发行人在其他证券市场的上市、挂牌情况.34 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-6 五、发行人

16、的股权结构.34 六、发行人控股及参股公司情况.35 七、持有发行人百分之五以上股份或表决权的主要股东及实际控制人情况.37 八、控股股东、实际控制人报告期内是否存在贪污、贿赂、侵占财产、挪用财产或者破坏社会主义市场经济秩序的刑事犯罪，是否存在欺诈发行、重大信息披露违法或者其他涉及国家安全、公共安全、生态安全、生产安全、公众健康安全等领域的重大违法行为.38 九、发行人股本情况.39 十、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况.42 十一、发行人与董事、监事、高级管理人员及其他核心人员签署的重大协议及履行情况.46 十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员及其亲属直接或间接持有发

17、行人股份的情况.47 十三、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员最近三年变动情况.47 十四、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员对外投资情况.48 十五、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员薪酬情况.49 十六、已经制定或实施的股权激励及相关安排.50 十七、发行人员工情况.52 第五节第五节 业务和技术业务和技术.61 一、发行人主营业务、主要产品或服务的情况.61 二、发行人所处行业的基本情况和竞争状况.70 三、销售情况和主要客户.98 四、采购情况和主要供应商.104 五、发行人的主要固定资产和无形资产.113 六、发行人的核心技术及研发情况.142 七、发行人环境保护和安全生

18、产情况.147 八、发行人主要业务资质及认证情况.152 九、发行人的境外经营及境外资产情况.155 第六节第六节 财务会计信息与管理层分析财务会计信息与管理层分析.156 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-7 一、财务报表.156 二、主要会计政策和会计估计.168 三、非经常性损益情况.221 四、缴纳的主要税种、税率和税收优惠情况.222 五、主要财务指标.223 六、经营成果分析.225 七、资产质量分析.259 八、偿债能力、流动性与持续经营能力分析.274 九、报告期的重大投资或资本性支出、重大资产业务重组或股权收购合并等事项.285 十、资产负债表日后事项、或

19、有事项及其他重要事项.286 十一、盈利预测信息.289 第七节第七节 募集资金运用与未来发展规划募集资金运用与未来发展规划.290 一、募集资金运用概况.290 二、未来发展与规划.296 第八节第八节 公司治理与独立性公司治理与独立性.300 一、报告期内发行人公司治理存在的缺陷及改进情况.300 二、发行人内部控制情况.300 三、报告期内发行人违法违规情况.301 四、发行人资金占用和对外担保情况.301 五、发行人直接面向市场独立持续经营的能力.301 六、同业竞争.303 七、关联方及关联交易.304 第九节第九节 投资者保护投资者保护.320 一、本次发行前滚存利润的分配安排及决

20、策程序.320 二、发行人的股利分配政策.320 三、特别表决权股份、协议控制架构或类似特殊安排，尚未盈利或存在累计未弥补亏损的，关于投资者保护的措施.322 第十节第十节 其他重要事项其他重要事项.323 一、重要合同.323 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-8 二、对外担保情况.328 三、对发行人产生较大影响的诉讼或仲裁事项.328 四、控股股东、实际控制人、子公司，董事、监事、高级管理人员和其他核心人员作为一方当事人可能对发行人产生影响的刑事诉讼、重大诉讼或仲裁事项.328 第十第十一节一节 声明声明.329 一、发行人及全体董事、监事、高级管理人员声明.329

21、二、发行人控股股东、实际控制人声明.330 三、保荐机构（主承销商）声明.331 四、发行人律师声明.334 五、承担审计业务的会计师事务所声明.335 六、承担评估业务的资产评估机构声明.336 七、承担验资业务的机构声明.337 第十二节第十二节 附件附件.338 一、备查文件.338 二、落实投资者关系管理相关规定的安排、股利分配决策程序、股东投票机制建立情况.338 三、与投资者保护相关的承诺.344 四、发行人及其他责任主体作出的与发行人本次发行上市相关的其他承诺事项.365 五、股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行情况说明.366 六、审计委员会及其他

22、专门委员会的设置情况说明.369 七、募集资金具体运用情况.370 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-9 第一节第一节 释释 义义 在本招股说明书中，除非文中另有所指，下列词语或简称具有如下特定含义：一、一般释义 公司、本公司、江顺科技、发行人 指 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 江顺有限 指 江阴市江顺模具有限公司、江苏江顺精密科技集团有限公司 江顺机电 指 江苏江顺精密机电设备有限公司（曾用名：江阴江顺铝型材成套设备制造有限公司）江顺装备 指 江顺精密机械装备科技江阴有限公司（曾用名：江阴江顺流体控制设备有限公司、江阴江顺精密机械零部件有限公司）江顺国贸 指 江阴江顺

23、国际贸易有限公司 江利贸易 指 江苏江利进出口贸易有限公司 江顺湖州 指 江顺精密科技（湖州）有限公司 江顺滁州江顺滁州 指指 江顺精密技术（滁州）有限公司江顺精密技术（滁州）有限公司 天峰管理 指 江阴天峰管理咨询合伙企业（有限合伙）华建铝业 指 包括山东华建铝业集团有限公司及与其受同一控制的其他企业 栋梁铝业 指 包括栋梁铝业有限公司及与其受同一控制的其他企业 豪美新材 指 包括广东豪美新材股份有限公司及与其受同一控制的其他企业 鑫铂股份 指 包括安徽鑫铂铝业股份有限公司及与其受同一控制的其他企业 中车公司 指 包括常州中车铁马科技实业有限公司及与其受同一控制的其他企业 布兰肯集团 指 包

24、括布兰肯（徐州）金属设备制造有限公司及与其受同一控制的其他企业 庞巴迪集团 指 包括新誉庞巴迪牵引系统有限公司及与其受同一控制的其他企业 鑫源轻合金 指 江阴鑫源轻合金特种材料有限公司（曾用名：江阴鑫源装饰材料有限公司）滨海通达 指 天津滨海通达动力科技有限公司 旭升集团 指 包括宁波旭升集团股份有限公司及与其受同一控制的其他企业 敏实集团 指 包括浙江敏能科技有限公司及与其受同一控制的其他企业 中信渤海 指 包括中信渤海铝业控股有限公司及与其受同一控制的其他企业 黄石晟澳 指 包括黄石市晟澳模具材料科技有限公司及与其受同一控制的其他企业 尚盈机械 指 包括江阴市尚盈机械制造有限公司及与其受同

25、一控制的其他企业 飞锦机械 指 包括常熟市飞锦机械制造有限公司及与其受同一控制的其他企业 福蓉科技福蓉科技 指指 包括四川福蓉科技股份公司及与其受同一控制的其他企业包括四川福蓉科技股份公司及与其受同一控制的其他企业 嘉锐信 指 无锡市嘉锐信机械科技有限公司 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-10 嘉斯顿船舶 指 江苏嘉斯顿船舶装备科技有限公司 嘉斯顿家居 指 嘉斯顿家居江苏有限公司 江源锻造 指 肇庆市江源锻造金属结构有限公司 龙源贸易 指 徐州龙源金属材料贸易有限公司 鑫裕投资 指 江阴市鑫裕投资有限公司 鑫裕装潢 指 江阴鑫裕装潢材料有限公司 中奕达 指 江阴中奕达轻合

26、金科技有限公司（曾用名：江阴中奕达铝业有限公司）捷安工程 指 江阴市捷安工程服务有限公司 报告期 指 2021 年、2022 年、20232023 年年 发行价格 指 本次发行的每股价格 公司章程 指 发行人过往及现行有效的江苏江顺精密科技集团股份有限公司章程 公司章程（草案）指 发行人 2022024 4 年年 3 3 月月 2525 日审议通过的、将于本次发行上市后生效适用的江苏江顺精密科技集团股份有限公司章程（草案）华泰联合证券、保荐机构、保荐人、主承销商 指 华泰联合证券有限责任公司 发行人律师、广发律所 指 上海市广发律师事务所 申报会计师、立信立信中联中联会计师事务会计师事务所所

27、指 立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）股东、股东大会 指 江苏江顺精密科技集团股份有限公司股东、股东大会 董事、董事会 指 江苏江顺精密科技集团股份有限公司董事、董事会 监事、监事会 指 江苏江顺精密科技集团股份有限公司监事、监事会 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 元、万元、亿元 指 人民币元、万元、亿元 二、专业释义 模具 指 一种强迫金属或非金属成型的加工工具，对原材料进行加工，赋予原材料以完整构型和精确尺寸的专用工艺装备，主要用于高效、大批量生产工业产品中的有关零部件和制件

28、热挤压模具 指 在高温、高压、高磨损和热疲劳等条件下，使塑性金属坯料在压力的作用下通过模具型腔形成特定形状和尺寸而制作的工具 微通道模具 指 挤压薄壁、多孔、尺寸精度高、扁形管状的小型模具 型腔 指 经线割加工后的腔体或者指在挤压过程中，将金属填充物挤压成型的模腔 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-11 铝型材/铝挤压材 指 将铝棒通过热熔、挤压、表面处理等生产工序，得到不同截面与表面的铝材料，按形态分为型材、管材、棒材、线材 电火花 指 利用浸在工作液中的两极间脉冲放电时产生的电蚀作用，蚀除导电材料的特种加工方法 热处理 指 金属材料在固态下，通过加热、保温、冷却的方法，

29、获得预期的材料组织和性能的加工工艺 CNC 指 数控加工中心 CNC 前铣 指 运用数控加工中心对热处理前的模具半成品进行铣削 CNC 后铣 指 运用数控加工中心对热处理后的模具半成品进行铣削 慢走丝 指 是利用连续移动的细金属丝（称为电极丝，一般为铜丝）作电极，对工件进行脉冲火花放电，使表面局部微量的金属气化、切割成型，其直线速度较慢，加工精度较高 理化/UT 检验 指 借助物理、化学的方法，使用某种测量工具或仪器设备对金属的材料成分、性能组织、内部缺陷等进行检验 一模多出 指 使用一个模具同时挤出多个（n2）相同或不同截面型材产品的模具设计技术 汽车轻量化 指 在保证汽车的强度和安全性能的

30、前提下，尽可能地减轻汽车的整体重量，从而提高汽车的动力性，减少燃料消耗和气体排放 幕墙 指 建筑物的外墙护围，不承重，像幕布一样挂上去，故又称为悬挂墙，是现代大型和高层建筑常用的带有装饰效果的轻质墙体 特别说明：特别说明：1、本招股说明书部分表格中单项数据加总数与表格合计数可能存在微小差异，均因计算过程中的四舍五入所形成。2、本招股说明书中涉及的我国、我国经济以及行业的事实、预测和统计，包括本公司的市场份额等信息，来源于一般认为可靠的各种公开信息渠道。本公司从上述来源转载或摘录信息时，已保持了合理的谨慎，但是由于编制方法可能存在潜在偏差，或市场管理存在差异，或基于其它原因，此等信息可能与国内或

31、国外所编制的其他资料不一致。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-12 第二节第二节 概概 览览 本概览仅对招股说明书全文作扼要提示。投资者作出投资决策前，应认真阅读招股说明书全文。一、重大事项提示 本公司特别提请投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本招股本公司特别提请投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本招股说明书说明书“第三节第三节 风险因素风险因素”章节的全部内容，并特别关注以下重要事项。章节的全部内容，并特别关注以下重要事项。（一）特别风险提示 1、较高毛利率无法维持的风险、较高毛利率无法维持的风险 报告期内，铝型材挤压模具及配件业务毛利率分别为 43.

32、41%、44.31%、41.4641.46%，铝型材挤压配套设备业务毛利率分别为 31.82%、32.00%、34.4234.42%，精密机械零部件业务毛利率分别为 33.59%、33.19%、35.5535.55%。若未来出现行业竞争加剧导致产品销售价格下降、原材料价格上升而公司未能有效控制和转嫁产品成本、因客户需求变化导致公司现有产品销售结构发生不利变动、公司未能及时推出新的技术领先产品有效参与市场竞争等情况，公司毛利率将存在下降的风险，将对公司的经营业绩产生不利影响。2、应收账款回收风险、应收账款回收风险 报告期各期末，公司应收账款账面价值分别为 12,202.22 万元、16,123.

33、41 万元、18,556.3618,556.36 万元。虽然公司的主要客户信誉较好，但随着公司业务规模的扩大，应收账款金额可能进一步增加，如果未来市场环境、客户经营等情况出现不利变化，公司存在因货款回收不及时、应收账款金额增多、应收账款周转率下降引起的经营风险。3、原材料价格波动风险、原材料价格波动风险 报告期内，公司生产所需原材料主要包括钢材类、电气类、五金类等，占营业成本比例在 65%左右，前述原材料采购价格受市场供需状况影响而存在一定波动性。公司主要产品在细分领域具有较强的竞争优势，具备一定的议价和成本转嫁能力，但由于原材料价格变动在时间上存在一定的滞后性，其对公司经营业绩江苏江顺精密科

34、技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-13 稳定性的影响幅度会小于自身的变动幅度。此外，当原材料价格出现预期外的快速上涨时，如公司未能及时调整产品价格将对公司经营业绩带来一定的不利影响，甚至可能存在营业利润下滑的风险。4、技术进步和产品升级风险、技术进步和产品升级风险 公司产品定制化程度较高，需要根据客户需求或下游行业的发展趋势同步进行技术研发与设计，持续改进产品性能，不断开发新产品。公司自设立以来一直十分注重提升设计研发和创新能力，拥有一批较高水平的专业设计及开发人员，具有丰富的铝型材挤压模具及配件产品和铝型材挤压配套设备的技术研发与设计制造经验。随着国内国际市场竞争升级，在未来提升研发设

35、计能力的竞争中，如果公司不能准确把握行业技术的发展趋势，在技术开发方向决策上发生失误；或研发项目未能顺利推进，未能及时响应下游客户的创新需求，公司将无法持续保持产品的竞争力，从而对公司的经营产生不利影响。5、业绩下滑的风险、业绩下滑的风险 公司所处行业市场前景较好且产品具备一定的竞争优势。报告期内，公司经营业绩呈现较快增长。如果未来公司不能进一步巩固和提升竞争优势，出现产品质量难以满足客户需求、销售订单下滑、毛利率下滑等情形时，公司可能出现业绩下滑的风险。（二）本次发行后公司的股利分配政策及回报规划 本公司提醒投资者关注公司发行上市后的利润分配政策、现金分红的最低比例以及上市后三年内利润分配计

36、划和长期回报规划以及上市后三年内利润分配计划和长期回报规划，具体参见本招股说明书“第九节 投资者保护”之“二、发行人的股利分配政策”。（三）业绩下滑情形相关承诺（三）业绩下滑情形相关承诺 本公司提示投资者认真阅读控股股东、实际控制人及其一致行动人作出的本公司提示投资者认真阅读控股股东、实际控制人及其一致行动人作出的关于业绩下滑时延长股份锁定期的承诺，具体参见本招股说明书“第十二节关于业绩下滑时延长股份锁定期的承诺，具体参见本招股说明书“第十二节 附附件”之“三、与投资者保护相关的承诺”。件”之“三、与投资者保护相关的承诺”。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-14 二、发行人

37、及本次发行的中介机构基本情况（一）发行人基本情况（一）发行人基本情况 发行人名称发行人名称 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 成立日期成立日期 2001 年 10 月 19 日 注册资本注册资本 4,500.00 万元 法定代表人法定代表人 张理罡 注册地址注册地址 江阴市周庄镇玉门西路 19 号 主要生产经营地主要生产经营地址址 江阴市周庄镇玉门西路19 号 控股股东控股股东 张理罡 实际控制人实际控制人 张理罡 行业分类行业分类 专用设备制造业（C35）通用设备制造业（C34）在其他交易场所在其他交易场所（申请）挂牌或（申请）挂牌或上市的情况上市的情况 无（二）本次发行的有关中介机构（二）

38、本次发行的有关中介机构 保荐人保荐人 华泰联合证券有限责任公司 主承销商主承销商 华泰联合证券有限责任公司 发行人发行人律师律师 上海市广发律师事务所 其他承销机构其他承销机构 无 审计机构审计机构 立信中联会计师事务所（特立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）殊普通合伙）评估机构（如有）评估机构（如有）江苏中企华中天资产评估有限公司 发行人与本次发行有关的保荐人、承销机构、发行人与本次发行有关的保荐人、承销机构、证券服务机构及其负责人、高级管理人员、经证券服务机构及其负责人、高级管理人员、经办人员之间存在的直接或间接的股权关系或办人员之间存在的直接或间接的股权关系或其他利益关系其他利益关系 无

39、（三）本次发行其他有关机构（三）本次发行其他有关机构 股票登记机构股票登记机构 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司 收款银行收款银行 中国工商银行股份有限公司深圳分行振华支行 其他与本次发其他与本次发行有关的机构行有关的机构 无 三、本次发行概况（一）本次发行的基本情况（一）本次发行的基本情况 股票种类股票种类 人民币普通股（A 股）每股面值每股面值 1.00 元 发行股数发行股数 本次发行数量为 1,500.00 万股（不含采用超额配售选择权发行的股票数量），公司股东不公开发售股份 占发行后总占发行后总股本比例股本比例 不低于 25%其中：发行新股数量其中：发行新股数量 本次发行股数全部

40、为发行新股 占发行后总占发行后总股本比例股本比例 不低于 25%股东公开发售股份数量股东公开发售股份数量 无 占发行后总占发行后总股本比例股本比例-发行后总股本发行后总股本 6,000.00 万股（不含采用超额配售选择权发行的股票数量）每股发行价格每股发行价格【】元 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-15 发行市盈率发行市盈率【】倍（按扣除非经常性损益前后净利润的孰低额和发行后总股本全面摊薄计算）发行前每股净资产发行前每股净资产【】元 发行前每股收益发行前每股收益【】元 发行后每股净资产发行后每股净资产【】元 发行后每股收益发行后每股收益【】元 发行市净率发行市净率【】倍（

41、按每股发行价格除以发行后每股净资产计算）发行方式发行方式 采用网下向询价对象配售与网上向社会公众投资者按市值申购定价发行相结合的方式或中国证监会、深圳证券交易所认可的其他方式 发行对象发行对象 符合资格的询价对象、在深圳证券交易所开立 A 股账户的境内自然人和机构投资者（国家法律、法规禁止购买者除外），以及中国证监会等相关机构规定的其他对象 承销方式承销方式 余额包销 募集资金总额募集资金总额【】万元 募集资金净额募集资金净额【】万元 募集资金投资项目募集资金投资项目 铝型材精密工模具扩产建设项目 铝挤压成套设备生产线建设项目 补充流动资金项目 发行费用概算发行费用概算 本次发行费用总额为【】

42、万元，包括：承销及保荐费【】万元、审计及验资费【】万元、律师费【】万元、信息披露费【】万元、发行手续费【】万元 高级管理人员、员工拟参高级管理人员、员工拟参与战略配售情况与战略配售情况 无 保荐人相关子公司拟参保荐人相关子公司拟参与战略配售情况与战略配售情况 无 拟公开发售股份股东名拟公开发售股份股东名称、持股数量及拟公开发称、持股数量及拟公开发售股份数量、发行费用的售股份数量、发行费用的分摊原则分摊原则 无（二）本次发行上市的重要日期（二）本次发行上市的重要日期 刊登发行公告日期刊登发行公告日期【】年【】月【】日 开始询价推介日期开始询价推介日期【】年【】月【】日 刊登定价公告日期刊登定价公

43、告日期【】年【】月【】日 申购日期和缴款日期申购日期和缴款日期【】年【】月【】日 股票上市日期股票上市日期【】年【】月【】日 四、发行人主营业务经营情况 公司主要从事铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件等产品的研发、设计、生产和销售。公司主要产品为铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件。经过 20 余年的行业深耕，公司已成为国内铝型材挤压模具及挤压配套设备行业内的领先企业。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-16 在铝型材挤压模具及配件和铝型材挤压配套设备方面，公司产品均面向铝型材制造行业，包括建筑铝型材和工业铝型材的生产制造。铝型材产品

44、应用十分广泛、领域不断拓展，体现在建筑装饰、交通运输、新能源、汽车轻量化、电子信息、航空航天等领域，在行业制造体系中占据重要地位。经过多年经营积累，公司建立了行业领先的技术及研发优势，主持起草了有色金属行业首部铝型材热挤压模具行业标准，并获批设立了“院士工作站”和“省高精度工业模具数字化设计工程技术研究中心”。截至 20232023 年年 1212 月月 3131 日日，公司及下属子公司合计拥有235235 项专利，其中发明专利 4141 项。根据中国有色金属加工工业协会出具的证明，公司相关产品在制造精度、综合寿命、稳定性及设备的自动化程度均达到国内领先水平。凭借可靠的产品质量和高品质的售后服

45、务，公司积累了大批优质客户资源，同时适应客户和市场新的应用需求，持续提升产品定制化开发水平，通过铝型材挤压模具及配件和铝型材挤压配套设备两类产品优势的叠加、业务的协同，成为国内少数能够为客户提供一站式配套服务的企业之一。目前，公司已与国内铝型材制造行业的知名企业如华建铝业、栋梁铝业、鑫铂股份（003038.SZ）、豪美新材（002988.SZ）、敏实集团、旭升集团（603305.SH），以及国外知名铝型材制造企业如 WISPECO 建立了长期、稳定的合作关系。在精密机械零部件方面，公司的产品主要应用于轨道交通、新能源风电及工程机械等领域，主要客户包括中车公司、布兰肯集团、滨海通达、庞巴迪集团、

46、Traktionssysteme Austria GmbH 等。此外，公司凭借良好的产品质量及业界声誉不断开发新的优质客户，逐步建立合作。2021 年度、2022 年度、20232023 年度年度，公司营业收入分别为 74,150.04 万元、89,242.58万元、104,257.36104,257.36万元，其中主营业务收入占比分别为97.38%、97.55%、97.2897.28%，公司业务规模增长迅速，主营业务对公司的业绩贡献突出。公司的主要经营模式内容参见本招股说明书“第五节 业务与技术”之“一、发行人主营业务、主要产品或服务的情况”之“（二）公司主要经营模式”。公司的行业竞争地位内

47、容参见本招股说明书“第五节 业务与技术”之“二、发行人所处行业的基本情况和竞争状况”之“（四）所属细分行业竞争格局、行江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-17 业内主要企业，发行人产品或服务的市场地位、竞争优势与劣势，发行人与同行业可比公司的比较情况”。五、发行人符合主板定位 公司主要从事铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件等产品的研发、设计、生产和销售。经过 20 余年的行业深耕，公司业务模式成熟、经营业绩稳定、规模较大，已成为国内铝型材挤压模具及挤压配套设备行业内的领先企业，符合主板定位。（一）业务模式成熟，主营稳步发展 公司业务模式成熟稳定。在采购方

48、面，公司主要采用“以销定产+以产定购”的原材料采购模式，根据市场化原则在合格供应商范围内自主选择质优价廉的供应商；在生产方面，公司生产模式属于非标准产品的定制化生产，主要采用以销定产的生产方式，根据客户订单或需求计划制定生产计划并组织生产；在销售方面，公司产品需按客户要求设计、制造，产品差异化程度高，采用直销模式。基于成熟的业务模式，公司主营业务持续稳步发展。在 20 余年的经营中，公司致力于铝型材挤压生产配套产品的研发、生产和销售，从铝型材挤压模具及配件到铝型材挤压配套设备，为客户提供了一站式服务、一揽子技术解决方案。与此同时，根据市场需求，基于技术工艺和制造能力的积累，公司拓宽产品系列广度

49、，开展精密机械零部件的生产销售服务。公司业务板块逐步完善，为经营持续稳定发展赋能。（二）产品优势突出，经营业绩稳定 基于产品开发优势、丰富的产品规格优势和产品配套服务能力，公司产品优势突出。公司生产的铝型材挤压模具、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件产品定制化程度较高，需适应客户应用的需求，根据客户的场地、生产设备或应用场景的需要，设计并制造匹配性高、精度高、质量性能稳定的产品。公司拥有丰富的产品研发、设计及生产经验，积累了大批优质客户资源，公司能够较大程度上满足客户的定制化、一站式采购需求。产品协同效应突出，带动经营业绩稳步增长。为适应客户发展需要和光伏、汽车轻量化等新兴市场应用需求，公司持

50、续提升产品定制化开发水平，通过铝型江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-18 材挤压模具及配件和铝型材挤压配套设备两类产品优势的叠加、业务的协同，成为国内少数能够为客户提供一站式配套服务的企业之一，与国内外知名企业如华建铝业、栋梁铝业、鑫铂股份（003038.SZ）、豪美新材（002988.SZ）、敏实集团、旭升集团（603305.SH）、WISPECO 等建立了长期、稳定的合作关系。2021年度、2022 年度、20232023 年度年度，公司营业收入分别为 74,150.04 万元、89,242.58万元、104,257.36104,257.36 万元，扣除非经常性损益后归

51、属于公司普通股股东的净利润分别为 9,977.92 万元、13,727.37 万元、14,15414,154.47.47 万元，经营业绩稳定持续增长。（三）经营规模较大，市场需求广阔 公司经营规模较大，且近年来稳步提升。2021 年度、2022 年度、20232023 年度年度，公司总资产分别为 82,933.93 万元、103,583.04 万元、126,035.56126,035.56 万元，复合增长率为 23.2823.28%；营业收入分别为 74,150.04 万元、89,242.58 万元、104,257.36104,257.36万元，复合增长率为 18.5818.58%。新兴市场需

52、求提升，带动公司经营规模持续增长。铝型材挤压模具及配件、挤压配套设备，系公司核心产品，下游主要面向铝型材制造行业。根据国家统计局数据显示，2018 年至 2022 年，我国铝型材产量分别为 4,554.6 万吨、5,252.2万吨、5,779.3 万吨、6,105.2 万吨和 6,221.6 万吨，规模不断提升。随着“以铝代钢”、“以铝节木”等材料替代应用的深入，尤其是在光伏、轨道交通、新能源汽车及汽车轻量化等新兴领域的需求提升，近年来带动了铝型材制造行业的发展，未来发展前景良好，市场空间广阔。（四）业内领先企业，行业优势明显 公司所处行业市场化程度较高，行业内生产企业较多，公司竞争优势明显。

53、随着铝型材应用范围的拓展，客户对与之配套的上游企业生产的模具和设备要求越来越高，在结构精密化、功能多样化等方面都提出了更高要求，因此，集研发、设计、生产及服务能力为一体并能为客户提供一揽子技术解决方案的企业更能赢得客户青睐，公司是国内少数产品规格丰富且能够为客户同时提供挤压模具及挤压配套设备一站式服务的生产企业之一。经过多年经营积累，公司建立了行业领先的技术及研发优势，主持起草了有色金属行业首部铝型材热挤压模具行业标准，并获批设立了“院士工作站”和江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-19“省高精度工业模具数字化设计工程技术研究中心”，已成为国内铝型材挤压模具及挤压配套设备行业

54、内的领先企业。根据中国有色金属加工工业协会出具的证明，公司相关产品在制造精度、综合寿命、稳定性及设备的自动化程度均达到国内领先水平。六、发行人报告期主要财务数据及财务指标 项目项目 2023.12.31/2023.12.31/20232023 年度年度 2022.12.31/2022 年度年度 2021.12.31/2021 年度年度 资产总额（万元）126,035.56126,035.56 103,583.04 82,933.93 归属于母公司所有者权益（万元）54,507.0554,507.05 38,800.87 24,246.79 资产负债率（母公司）41.56%41.56%52.21

55、%67.26%营业收入（万元）104,257.36104,257.36 89,242.58 74,150.04 净利润（万元）14,569.8514,569.85 13,858.09 10,345.86 归属于母公司所有者的净利润（万元）14,569.8514,569.85 13,858.09 10,345.86 扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润（万元）14,154.4714,154.47 13,727.37 9,977.92 基本每股收益（元）3.243.24 3.08 2.30 稀释每股收益（元）3.243.24 3.08 2.30 加权平均净资产收益率 3 31.33%1.3

56、3%43.97%53.56%经营活动产生的现金流量净额（万元）12,482.9812,482.98 13,084.67 11,581.75 现金分红（万元）-1,000.00 研发投入占营业收入的比例 4.92%4.92%5.06%4.59%七、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况 公司经审计财务报表的审计截止日为 20232023 年年 1212 月月 3131 日日。自财务报告审计截止日至本招股说明书签署日，公司所在行业的产业政策、公司的经营模式、主要产品的生产及销售、主要原材料的采购、主要客户及供应商、税收政策等未发生重大不利变化。立信中联会计师事务所立信中联会计师事务所对公司对公

57、司 2022024 4 年年 3 3 月月 3 31 1 日的合并及母公司资产负债日的合并及母公司资产负债表，表，2022024 4 年年 1 1-3 3 月的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表和合并及月的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表和合并及母公司股东权益变动表进行了审阅，并出具了母公司股东权益变动表进行了审阅，并出具了立信中联专审字立信中联专审字2024D2024D-02610261 号号审阅报告。审阅报告。根据审阅报告，根据审阅报告，2022024 4 年年 1 1-3 3 月，公司实现营业收入月，公司实现营业收入 27,524.9027,524.90 万元，万元，江

58、苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-20 同比增长同比增长 25.7425.74%；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为 3,104.883,104.88万元，同比增长万元，同比增长 2.87%2.87%。结合当前市场环境以及公司的实际经营状况，公司结合当前市场环境以及公司的实际经营状况，公司 20242024 年年 1 1-6 6 月的经营业月的经营业绩绩预计情况如下预计情况如下：单位：万元单位：万元 项目项目 2022024 4 年年 1 1-6 6 月月 2022023 3 年年 1 1-6 6 月月 变动比例变动比例

59、 营业收入营业收入 55,000.0055,000.00-58,000.0058,000.00 48,436.4248,436.42 13.55%13.55%-19.74%19.74%归属于公司普通股股东的净归属于公司普通股股东的净利润利润 7,700.007,700.00-8,000.008,000.00 7,407.647,407.64 3.95%3.95%-8.00%8.00%扣除非经常性损益后归属于扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润公司普通股股东的净利润 7,500.007,500.00-7,800.007,800.00 7,053.987,053.98 6.32%6.32

60、%-10.58%10.58%注：注：20242024 年年 1 1-6 6 月业绩预计数据未经会计师审计或审阅，不代表公司最终可实现业绩，月业绩预计数据未经会计师审计或审阅，不代表公司最终可实现业绩，亦不亦不构成公司盈利预测或业绩承诺构成公司盈利预测或业绩承诺。公司预计公司预计 20242024 年年 1 1-6 6 月营业收入为月营业收入为 55,000.0055,000.00 万元至万元至 58,000.0058,000.00 万元，同万元，同比增长比增长 13.55%13.55%至至 19.74%19.74%；预计归属于公司普通股股东的净利润为；预计归属于公司普通股股东的净利润为 7,7

61、00.007,700.00 万万元至元至 8,000.008,000.00 万元，同比增长万元，同比增长 3.95%3.95%至至 8.00%8.00%；预计扣除非经常性损益后归属；预计扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润为于公司普通股股东的净利润为 7,500.007,500.00 万元至万元至 7,800.007,800.00 万元，同比增长万元，同比增长 6.32%6.32%至至 10.58%10.58%。前述业绩预计数据是公司初步测算结果，业绩预测数据不构成盈利预测或前述业绩预计数据是公司初步测算结果，业绩预测数据不构成盈利预测或业绩承诺。业绩承诺。公司已披露审计截止日后的主

62、要财务信息和经营状公司已披露审计截止日后的主要财务信息和经营状况，具体情况参见本招况，具体情况参见本招股说明书“第六节财务会计信息与管理层分析”之“十、资产负债表日后事项、股说明书“第六节财务会计信息与管理层分析”之“十、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项”。或有事项及其他重要事项”。八、发行人选择的具体上市标准（一）财务指标 2021 年度、2022 年度、20232023 年度年度，公司扣除非经常损益前、后归属母公司净利润孰低值分别为 9,977.92 万元、13,727.37 万元、14,154.4714,154.47 万元，最近三年净利润累计为 37,859.7637,859.

63、76 万元，最近三年经营活动产生的现金流量净额累计为37,149.4037,149.40 万元，最近三年营业收入累计为 267,649.97267,649.97 万元。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-21（二）标准适用判定 公司结合自身状况，选择适用深圳证券交易所股票上市规则3.1.2 条款的第一项上市标准，即“最近三年净利润均为正，且最近三年净利润累计不低于1.5 亿元，最近一年净利润不低于 6000 万元，最近三年经营活动产生的现金流量净额累计不低于 1 亿元或者营业收入累计不低于 10 亿元”。根据上述分析，公司满足其所选择的上市标准。九、发行人公司治理特殊安排等重

64、要事项 截至本招股说明书签署日，公司不存在公司治理特殊安排等重要事项。十、募集资金运用与未来发展规划（一）募集资金运用 本次募集资金投资项目经 2020 年度股东大会确定，由董事会负责实施，主要用于投资如下项目：单位：万元 序号序号 募集资金投资项目募集资金投资项目 项目投资总额项目投资总额 拟用募集资金投入金额拟用募集资金投入金额 1 铝型材精密工模具扩产建设项目 20,092.86 20,092.86 2 铝挤压成套设备生产线建设项目 23,455.70 23,455.70 3 补充流动资金项目 12,500.00 12,500.00 合计合计 56,048.56 56,048.56 若公

65、司首次公开发行新股实际募集资金净额不能满足上述募投项目的资金需求，董事会可以根据拟投资项目实际情况对上述单个或多个项目的拟投入募集资金金额进行调整，或者通过自筹资金解决。公司首次公开发行新股募集资金到位前，若因生产经营或市场竞争等因素致使必须及时对上述全部或部分项目进行前期投入的，公司拟通过自筹资金进行先期投入，待募集资金到位后，将以募集资金置换前期投入资金。（二）未来发展规划 公司将始终秉持“开拓创新、求真务实、诚实守信、科学发展”的精神，坚持“科技创新、严格管理、规范经营”的经营理念，紧密围绕国家相关产业政策，牢牢把握铝型材行业快速发展的历史机遇，以市场需求为导向，以科研创新求发江苏江顺精

66、密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-22 展，以质量服务树品牌，不断提升企业核心竞争力，进一步巩固公司核心产品的行业领先地位，力求成为国内乃至全球领先的铝型材挤压模具及铝型材挤压配套设备制造商之一，达成“实现客户价值，争创世界名牌”的公司愿景。本次募集资金运用与未来发展规划具体情况参见本招股说明书“第七节 募集资金运用与未来发展规划”。十一、其他对发行人有重大影响的事项 截至本招股说明书签署日，公司不存在重大诉讼等其他对公司有重大影响的事项。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-23 第第三三节节 风险因素风险因素 投资者在评价本公司此次发售的股票时，除本招股说明书提供

67、的其他各项资料外，应特别认真地考虑下述各项风险因素。下列风险是根据重要性原则或可能影响投资者投资决策程度大小排序，但该排序并不表示风险因素会依次发生。一、与发行人相关的风险（一）技术进步和产品升级风险 公司产品定制化程度较高，需要根据客户需求或下游行业的发展趋势同步进行技术研发与设计，持续改进产品性能，不断开发新产品。公司自设立以来一直十分注重提升设计研发和创新能力，拥有一批较高水平的专业设计及开发人员，具有丰富的铝型材挤压模具及配件产品和铝型材挤压配套设备的技术研发与设计制造经验。随着国内国际市场竞争升级，在未来提升研发设计能力的竞争中，如果公司不能准确把握行业技术的发展趋势，在技术开发方向

68、决策上发生失误；或研发项目未能顺利推进，未能及时响应下游客户的创新需求，公司将无法持续保持产品的竞争力，从而对公司的经营产生不利影响。（二）骨干技术人员流失风险 公司主要从事铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件的研发、设计、生产和销售。近年来，公司持续加强内部人才培养和外部技术人才引进工作，建立了一支由公司核心技术人员带头、结构合理、研发能力突出的研发队伍。尽管公司已建立一套有效的人才引进与激励制度，但随着竞争对手对人才的争夺日趋激烈，如果公司未来在人才引进、培养和激励制度方面不够完善，公司将面临骨干技术人员流失风险，短期内对公司研发升级和技术改进造成不利影响。（三）业绩下

69、滑的风险 公司所处行业市场前景较好且产品具备一定的竞争优势。报告期内，公司经营业绩呈现较快增长。如果未来公司不能进一步巩固和提升竞争优势，出现产品质量难以满足客户需求、销售订单下滑、毛利率下滑等情形时，公司可能出现业绩下滑的风险。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-24（四）较高毛利率无法维持的风险 报告期内，铝型材挤压模具及配件业务毛利率分别为 43.41%、44.31%、41.46%41.46%，铝型材挤压配套设备业务毛利率分别为 31.82%、32.00%、34.4234.42%，精密机械零部件业务毛利率分别为 33.59%、33.19%、35.5535.55%。若未来

70、出现行业竞争加剧导致产品销售价格下降、原材料价格上升而公司未能有效控制和转嫁产品成本、因客户需求变化导致公司现有产品销售结构发生不利变动、公司未能及时推出新的技术领先产品有效参与市场竞争等情况，公司毛利率将存在下降的风险，将对公司的经营业绩产生不利影响。（五）应收账款回收风险 报告期各期末，公司应收账款账面价值分别为 12,202.22 万元、16,123.41 万元、18,556.3618,556.36 万元。虽然公司的主要客户信誉较好，但随着公司业务规模的扩大，应收账款金额可能进一步增加，如果未来市场环境、客户经营等情况出现不利变化，公司存在因货款回收不及时、应收账款金额增多、应收账款周转

71、率下降引起的经营风险。（六）管理风险 本次发行后，公司的资产和经营规模将出现大幅增长。尽管公司已建立规范的管理体系和完善的治理结构，形成了有效的约束机制及内部管理制度，但随着公司募集资金的到位和投资项目的实施，公司规模将迅速扩大，对公司经营管理、资源整合、市场开拓等方面都提出了更高的要求，经营决策和风险控制难度进一步增加，公司管理团队的管理水平及控制经营风险的能力将面临更大考验。如果公司管理团队的管理水平不能适应规模迅速扩张的需要，经营管理未能随着公司规模的扩大而及时调整、完善，不能对关键环节进行有效控制，公司的日常运营及资产安全将面临管理风险。二、与行业相关的风险（一）市场竞争加剧的风险 公

72、司所处行业发展迅速但集中度较低，以中小企业为主且数量较多，市场竞争较为激烈，各企业之间的竞争从低层次的价格竞争逐步升级到品牌、质量、服江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-25 务等的综合能力竞争。市场竞争的加剧可能导致行业平均利润率的下滑，从而对公司的生产经营带来不利影响。尽管公司在所处行业具备一定的市场地位和竞争优势，若公司在未来愈加激烈的市场竞争中不能始终保持技术创新优势、不断优化产品品质、提高售后服务质量，不能及时响应市场的多样化需求，则可能导致公司的竞争力下降，进而面临客户流失、市场份额减少、盈利水平下降的风险。（二）原材料价格波动风险 报告期内，公司生产所需原材料主

73、要包括钢材类、电气类、五金类等，占营业成本比例在 65%左右，前述原材料采购价格受市场供需状况影响而存在一定波动性。公司主要产品在细分领域具有较强的竞争优势，具备一定的议价和成本转嫁能力，但由于原材料价格变动在时间上存在一定的滞后性，其对公司经营业绩稳定性的影响幅度会小于自身的变动幅度。此外，当原材料价格出现预期外的快速上涨时，如公司未能及时调整产品价格将对公司经营业绩带来一定的不利影响，甚至可能存在营业利润下滑的风险。三、其他风险（一）汇率波动风险 报告期内，公司境外销售收入占当期主营业务收入的比例分别为 11.81%、15.89%、20.2120.21%，主要以美元和欧元结算。虽然公司在销

74、售定价时合理考虑了人民币汇率变动影响，若未来人民币出现大幅升值，仍将可能对公司经营业绩产生一定的不利影响。（二）税收优惠风险 公司及子公司江顺机电、江顺装备均系高新技术企业，享受按 15%的税率缴纳企业所得税的税收优惠。如果国家对高新技术企业的税收优惠政策发生不利变化，或者公司无法满足高新技术企业认定管理办法规定的相关条件，则公司以后年度将面临所得税税率提高的风险，从而对公司以后年度的净利润产生不利影响。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-26（三）与募投项目相关的风险 1、募集资金投资项目新增产能消化的风险、募集资金投资项目新增产能消化的风险 公司对本次募集资金投资项目做了

75、充分的行业分析和市场调研，并且针对新增产能消化采取了营销管理、人才建设和市场拓展等一系列措施。但项目需要一定的建设期和达产期，在实施过程中和实际建成后，若因市场环境、技术、相关政策等方面出现重大不利变化，公司将面临产能难以消化的风险。2、新增折旧摊销影响业绩及募投项目无法实现预期收益的风险、新增折旧摊销影响业绩及募投项目无法实现预期收益的风险 本次募集资金投资项目达产后，公司资产规模将进一步扩大，募投项目每年新增的折旧和摊销将在一定程度上影响公司的净利润和净资产收益率。虽然募集资金投资项目预期收益良好，预期新增营业收入带来的利润增长足以抵销上述折旧和摊销费用的增加，但若项目达产后无法实现预期目

76、标，则将对公司的经营业绩产生一定的影响。3、即期回报被摊薄的风险、即期回报被摊薄的风险 本次股票成功发行后，公司总股本和净资产将大幅增加。但募集资金项目的实施和达产需要一定的时间，项目收益亦需逐步体现，募集资金到位后净利润增幅可能低于净资产的增幅，可能导致公司每股收益、净资产收益率短期内下降，公司存在即期回报被摊薄的风险。4、募投项目实施的风险、募投项目实施的风险 本次募投项目的实施对公司人力资源管理、资源配置、市场开拓及财务管理等各方面能力均提出了较高要求。虽然公司已在铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备行业积累了多年经验，且对本次募集资金投资项目进行了审慎的可行性研究论证，但公司所处行

77、业竞争激烈，市场环境变化、产业政策变动、产品技术变革、市场开拓及销售渠道管理出现疏漏及项目实施过程中出现的其他意外因素，均可能对募集资金投资项目的按期实施造成不利影响。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-27 第第四四节节 发行人基本情况发行人基本情况 一、发行人基本情况（一）中文名称：江苏江顺精密科技集团股份有限公司 英文名称：Giansun Precision Technology Group Co.,Ltd.（二）注册资本：4,500.00 万元（三）法定代表人：张理罡（四）成立日期：2001 年 10 月 19 日（五）整体变更为股份公司日期：2020 年 12 月

78、24 日（六）住所和邮政编码：江阴市周庄镇玉门西路 19 号（邮编：214423）（七）电话号码：0510-86902939；传真号码：0510-86902939（八）互联网网址：（九）电子信箱：（十）负责信息披露和投资者关系的部门：证券事务部 负责人：陈锦红 联系电话：0510-86902939 二、发行人设立情况和报告期内的股本、股东变化情况（一）发行人设立情况 1、有限公司设立情况、有限公司设立情况 江顺有限系由张理罡与雷以金于 2001 年 10 月以货币形式分别出资 50.00 万元共同出资设立的有限责任公司，设立时名称为“江阴市江顺模具有限公司”。2001 年 10 月 16 日，

79、江阴大桥会计师事务所有限公司出具验资报告（澄大桥内字（2001）443 号）。经审验，截至 2001 年 10 月 16 日止，公司已收到全体股东缴纳的注册资本，合计 100.00 万元，各股东均以货币形式出资。2001 年 10 月，江顺有限取得无锡市江阴工商行政管理局核发的企业法人江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-28 营业执照。江顺有限设立时，股权结构如下：序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 出资额（万元）出资额（万元）出资比例出资比例 1 张理罡 50.00 50.00%2 雷以金 50.00 50.00%合计合计 100.00 100.00%2、股份公司设立情况

80、、股份公司设立情况 2020 年 11 月 17 日，江顺有限股东会作出决议，同意以江顺有限截至 2020年 7 月 31 日经审计的净资产 7,252.22 万元为基础，按 1：0.6205 的比例折为4,500.00 万股，整体变更为股份有限公司，名称变更为“江苏江顺精密科技集团股份有限公司”。同日，江顺有限的全体股东共同作为发起人签署了发起人协议书。截至 2020 年 12 月 2 日止，江顺科技根据折股方案，出资已全额到位。20242024年年 6 6 月月 1515 日，立信中联会计师事务所出具历次验资复日，立信中联会计师事务所出具历次验资复核报告（立信中联审核报告（立信中联审核字核

81、字2024D2024D-00020002 号），对本次出资情况进行了验资复核。号），对本次出资情况进行了验资复核。2020 年 12 月 24 日，江顺科技经无锡市行政审批局核准登记，并领取了换发的营业执照。股份公司设立时，股权结构如下：序号序号 发起人发起人 出资额（万元）出资额（万元）出资比例出资比例 1 张理罡 2,202.75 48.95%2 雷以金 1,001.25 22.25%3 天峰管理 495.00 11.00%4 苏新华 375.75 8.35%5 陈继忠 225.00 5.00%6 陈天斌 200.25 4.45%合计合计 4,500.00 100.00%（二）报告期内的股

82、本和股东变化情况 1、2020 年年 7 月，江顺有限股权转让及增资月，江顺有限股权转让及增资 2020 年 7 月 21 日，江顺有限股东会作出决议，同意雷以金将其持有江顺有江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-29 限 5%的股权（对应出资额 150.00 万元）按照 662.38 万元的价格转让给陈天斌，同日双方签订 股权转让协议；同意苏新华将其持有江顺有限 5.62%的股权（对应出资额 168.54 万元）平价转让给配偶陈继忠，同日双方签订 股权转让协议；同意天峰管理以货币方式按照 4.42 元/1 元出资额的价格向公司增资 1,637.35 万元，其中 370.79

83、万元计入公司注册资本，剩余 1,266.56 万元计入资本公积。本次增资及股权转让价格系参考公司截至2020年6月30日的账面净资产以及公司盈利情况等因素协商确定。截至 2020 年 7 月 30 日止，江顺有限已收到天峰管理缴纳的新增注册资本合计 370.79 万元，以货币形式出资。20242024 年年 6 6 月月 1515 日，立信中联会计师事务所出日，立信中联会计师事务所出具历次验资复核报告（立信中联审核字具历次验资复核报告（立信中联审核字2024D2024D-00020002 号），对本次出资情号），对本次出资情况进行了验资复核。况进行了验资复核。2020 年 7 月 31 日，江

84、顺有限就上述股权转让及增资事宜于江阴市行政审批局核准登记，并领取了换发的营业执照。本次股权转让及增资完成后，江顺有限的股权结构如下：序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 出资额（万元）出资额（万元）出资比例出资比例 1 张理罡 1,650.00 48.95%2 雷以金 750.00 22.25%3 天峰管理 370.79 11.00%4 苏新华 281.46 8.35%5 陈继忠 168.54 5.00%6 陈天斌 150.00 4.45%合计合计 3,370.79 100.00%注：陈继忠、苏新华系夫妻关系。2、2020 年年 12 月，股份公司设立月，股份公司设立 2020 年 12 月，

85、江顺有限以整体变更发起设立方式，变更为股份有限公司，公司股东及各股东所持有的股权比例未发生变化。具体情况详见本节“二、发行人设立情况和报告期内的股本、股东变化情况”之“（一）发行人设立情况”之“2、股份公司设立情况”。股份公司设立时，股权结构如下：江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-30 序号序号 发起人发起人 出资额（万元）出资额（万元）出资比例出资比例 1 张理罡 2,202.75 48.95%2 雷以金 1,001.25 22.25%3 天峰管理 495.00 11.00%4 苏新华 375.75 8.35%5 陈继忠 225.00 5.00%6 陈天斌 200.25

86、4.45%合计合计 4,500.00 100.00%（三）关于代持及解除情况 2007 年至 2017 年期间，公司存在因股权转让未及时办理工商变更登记而形成的工商登记与实际持股不一致的情况。该等情形已于 2017 年 5 月通过办理工商变更登记予以规范，具体情况如下：吴承火原系公司股东，自 2005 年 8 月起持有公司 150 万元出资，占当时公司注册资本总额的 15%。2007 年 4 月，吴承火与张理罡签订股权转让协议及补充协议，约定由吴承火将其持有的出资额 150 万元按照 500 万元的价格转让给张理罡，股权转让款分期支付，于 2009 年底前支付完毕，双方于股权转让款支付完毕后办

87、理工商变更登记。江阴市周庄法律服务所于 2007 年 4 月 12 日对上述股权转让事宜出具了澄周证（2007）民内字第 15 号见证书。2010 年2 月，吴承火向张理罡出具收条，确认已收到全部股权转让款。上述股权转让款支付完毕后，公司未及时办理相关工商变更登记。2016 年 10 月，为明晰公司股权，张理罡与吴承火方按工商登记要求重新签署了股权转让协议，并于 2017 年5 月办理相关工商变更登记。综上，公司历史上曾因张理罡、吴承火之间的股权转让未及时办理工商变更登记导致2007年至2017年期间工商登记的股权结构与实际情况不一致的情形已依法规范，不存在纠纷及潜在纠纷；除上述情形外，公司历

88、次股权变动情况合法、合规、真实、有效，公司股东持有的股份权属清晰，不存在权属纠纷及潜在纠纷。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-31 三、发行人成立以来重要事件（含报告期内重大资产重组）（一）收购江顺机电 100%股权 1、收购江顺机电的背景及原因收购江顺机电的背景及原因 江顺机电成立于 2007 年 9 月，收购前，该公司注册资本为 1,000.00 万元，张理罡、雷以金、苏新华分别持有其 55.00%、30.00%、15.00%的股权。江顺机电主营业务为铝型材挤压配套设备的研发、生产与销售。为整合业务资源、减少关联交易，江顺有限于 2018 年对其进行收购，实现 100%

89、控股。2、本次资产重组的实施过程及履行的法定程序本次资产重组的实施过程及履行的法定程序 2018 年 5 月 17 日，江顺机电股东会作出决议，同意原股东张理罡、雷以金、苏新华将其持有的江顺机电 55.00%、30.00%、15.00%的股权转让给江顺有限。同日，各方签订股权转让协议。根据立信会计师事务所（特殊普通合伙）无锡分所出具的审计报告（信会师锡报字2018第 50026 号），截至 2017 年 12 月 31 日，江顺机电经审计净资产为-33.86 万元。经各方协商确定，上述股权转让价格系以江顺机电 2017 年末净资产为基础，张理罡、雷以金、苏新华将其持有的江顺机电 55.00%、

90、30.00%、15.00%的股权以总价 1.00 元的价格进行转让，相关股权转让款已经支付完毕。2018 年 6 月 25 日，江顺机电完成工商变更登记手续。本次股权转让完成后，江顺机电成为江顺有限的全资子公司，股权结构如下：序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 出资额（万元）出资额（万元）出资比例出资比例 1 江顺有限 1,000.00 100.00%合计合计 1,000.00 100.00%（二）收购江顺装备 100%股权 1、收购江顺装备的背景及原因收购江顺装备的背景及原因 江顺装备成立于 2007 年 9 月，收购前，该公司注册资本为 1,900.00 万元，张理罡、雷以金、苏新华分别

91、持有其 55.00%、30.00%、15.00%的股权。江顺装备主营业务为精密机械零部件的研发、生产与销售。为整合业务资源、减少关联交易，江顺有限于 2018 年对其进行收购，实现 100%控股。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-32 2、本次资产重组的实施过程及履行的法定程序本次资产重组的实施过程及履行的法定程序 2018 年 5 月 17 日，江顺装备股东会作出决议，同意原股东张理罡、雷以金、苏新华将其持有的江顺装备 55.00%、30.00%、15.00%股权转让给江顺有限。同日，各方签订股权转让协议。根据立信会计师事务所（特殊普通合伙）无锡分所出具的审计报告（信会师

92、锡报字2018第 50030 号），截至 2017 年 12 月 31 日，江顺装备经审计净资产为 2,526.01 万元。经各方协商确定，上述股权转让价格系以江顺装备 2017年末净资产为作价依据进行转让，张理罡、雷以金、苏新华股权转让对价分别为1,389.30 万元、757.80 万元、378.90 万元，相关股权转让款已支付完毕。2018 年 6 月 29 日，江顺装备完成工商变更登记手续。本次股权转让完成后，江顺装备成为江顺有限的全资子公司，股权结构如下：序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 出资额（万元）出资额（万元）出资比例出资比例 1 江顺有限 1,900.00 100.00%合

93、计合计 1,900.00 100.00%（三）收购江顺国贸 100%股权 1、收购江顺国贸的背景及原因收购江顺国贸的背景及原因 江顺国贸成立于 2009 年 8 月，主要从事贸易业务。为整合业务资源、减少关联交易，江顺有限于 2017 年底对其进行收购，实现 100%控股。收购前，江顺国贸注册资本为 200.00 万元，杨仙果、张飞龙分别持有其70.00%、30.00%的股权。杨仙果、张飞龙向江顺国贸的出资款来自张理罡，杨仙果系张理罡配偶之弟弟，张飞龙系张理罡堂兄，两人所持江顺国贸股权系代张理罡持有。2、本次资产重组的实施过程及履行的法定程序本次资产重组的实施过程及履行的法定程序 2017 年

94、 12 月 12 日，江顺国贸股东会作出决议，同意原股东杨仙果、张飞龙将其持有的江顺国贸 70.00%、30.00%的股权转让给江顺有限。同日，各方签订股权转让协议。经各方协商确定，上述股权转让价格系以江顺国贸 2017年末账面净资产为作价依据进行转让，杨仙果、张飞龙的股权转让对价分别为48.77 万元、20.90 万元，相关股权转让款已支付完毕。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-33 2017 年 12 月，江顺国贸完成工商变更登记手续。本次股权转让完成后，江顺国贸成为江顺有限的全资子公司，股权结构如下：序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 出资额（万元）出资额（万元）出

95、资比例出资比例 1 江顺有限 200.00 100.00%合计合计 200.00 100.00%（四）收购江利贸易 100%股权 1、收购江利贸易的背景及原因收购江利贸易的背景及原因 江利贸易成立于 2009 年 8 月，主要从事贸易业务。为整合业务资源、减少关联交易，江顺有限于 2017 年底对其进行收购，实现 100%控股。收购前，江利贸易注册资本为 500.00 万元，杨仙果、陈天斌分别持有其70.00%、30.00%的股权。杨仙果向江利贸易的出资款来自张理罡，杨仙果所持江利贸易股权系代张理罡持有。2、本次资产重组的实施过程及履行的法定程序本次资产重组的实施过程及履行的法定程序 2017

96、 年 12 月 12 日，江利贸易股东会作出决议，同意原股东杨仙果、陈天斌将其持有的江利贸易 70.00%、30.00%的股权转让给江顺有限。同日，各方签订股权转让协议。经各方协商确定，上述股权转让价格系以江利贸易 2017年末账面净资产为作价依据进行转让，杨仙果、陈天斌的股权转让对价分别为370.96 万元、158.98 万元，相关股权转让款已支付完毕。2017 年 12 月，江利贸易完成工商变更登记手续。本次股权转让完成后，江利贸易成为江顺有限的全资子公司，股权结构如下：序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 出资额（万元）出资额（万元）出资比例出资比例 1 江顺有限 500.00 100.

97、00%合计合计 500.00 100.00%（五）收购上述公司对公司业务、管理层、实际控制人及经营业绩的影响 张理罡系江顺机电、江顺装备、江顺国贸、江利贸易的实际控制人，江顺有限收购上述公司前后，公司管理层及实际控制人未发生变化。收购后，公司采取集团化统一管理模式，其中江顺国贸是集团采购平台，江利贸易是集团境外销售平台，公司整合了业务资源，运行效率显著提高。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-34（六）同一控制下的重组前一个会计年度主要会计指标比例 根据江顺有限与江顺机电、江顺装备、江顺国贸、江利贸易 2017 年的财务数据情况，相关财务比例计算如下：公司简称公司简称 资产总

98、额（万元）资产总额（万元）资产净额（万元）资产净额（万元）营业收入（万元）营业收入（万元）利润总额（万元）利润总额（万元）江顺机电江顺机电 11,457.25-33.86 7,010.04 89.36 江顺装备江顺装备 12,113.64 2,526.01 6,628.62 463.97 江顺国贸江顺国贸 746.26 69.66 1,142.93 7.23 江利贸易江利贸易 1,655.31 529.95 2,801.72 187.00 合计合计 25,972.46 3,091.76 17,583.31 747.56 江顺有限江顺有限 32,628.59 3,971.74 18,793.44

99、 2,036.64 合计占比合计占比 79.60%77.84%93.56%36.71%注：上表中，2017 年江顺机电、江顺装备的财务数据经审计，江顺有限的财务数据经审计；江顺国贸、江利贸易的财务数据未经审计。四、发行人在其他证券市场的上市、挂牌情况 公司自成立至今，未在其他证券市场上市或挂牌。五、发行人的股权结构 截至本招股说明书签署日，公司股权结构如下图所示：天峰管理张理罡张飞龙张振峰黄明生刘水良陈锦红李伟平杨仙果雷以金苏新华陈继忠陈天斌江苏江顺精密科技集团股份有限公司江顺机电江顺装备江顺国贸江利贸易江顺湖州30.05%10.91%9.09%10.91%10.00%9.09%2.73%5.

100、45%11.77%22.25%48.95%8.35%5.00%11.00%4.45%100%100%100%100%100%江顺滁州100%江顺精密设备（湖州）有限公司100%江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-35 六、发行人控股及参股公司情况 截至本招股说明书签署日，公司共有 7 7 家控股子公司、无参股公司。综合考虑子公司的收入、利润、总资产、净资产等财务指标占合并报表相关指标的比例以及子公司经营业务等因素，公司将上述任一指标占比在 5%以上的认定为重要子公司。根据上述标准，5 家控股子公司均系重要子公司，具体情况如下：（一）江苏江顺精密机电设备有限公司 公司名称公司名

101、称 江苏江顺精密机电设备有限公司 成立时间成立时间 2007年09月12日 注册资本注册资本 1,000万元 实收资本实收资本 1,000万元 注册地址及注册地址及 主要生产经营地主要生产经营地 江阴市周庄镇庙墩路6号 主营业务主营业务情况、在发情况、在发行人业务板块中定位行人业务板块中定位 主要从事铝型材挤压配套设备的研发、生产和销售业务，系发行人主营业务之一。股东构成股东构成 股东名称股东名称 股权比例股权比例 江顺科技 100.00%主要财务数据（单位：万元）主要财务数据（单位：万元）日期日期 总资产总资产 净资产净资产 净利润净利润 20232023年年1212月月3131日日/202

102、32023年度年度 40,969.7740,969.77 12,119.8312,119.83 6,126,128.728.72 注：以上财务数据经立信中联会计师事务所立信中联会计师事务所审计。（二）江顺精密机械装备科技江阴有限公司 公司名称公司名称 江顺精密机械装备科技江阴有限公司 成立时间成立时间 2007年09月05日 注册资本注册资本 1,900万元 实收资本实收资本 1,900万元 注册地址及注册地址及 主要生产经营地主要生产经营地 江阴市周庄镇玉门西路19号 主营业务主营业务情况、在发情况、在发行人业务板块中定位行人业务板块中定位 主要从事精密机械零部件产品的研发、生产和销售业务，

103、系发行人主营业务之一。股东构成股东构成 股东名称股东名称 股权比例股权比例 江顺科技 100.00%主要财务数据（单位：万元）主要财务数据（单位：万元）日期日期 总资产总资产 净净资产资产 净利润净利润 20232023年年1212月月3131日日/20232023年度年度 16,396.6016,396.60 7,064.477,064.47 2,298.912,298.91 注：以上财务数据经立信中联会计师事务所立信中联会计师事务所审计。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-36（三）江阴江顺国际贸易有限公司 公司名称公司名称 江阴江顺国际贸易有限公司 成立时间成立时间 2

104、009年08月10日 注册资本注册资本 200万元 实收资本实收资本 200万元 注册地址及注册地址及 主要生产经营地主要生产经营地 江阴市周庄镇玉门西路19号 主营业务主营业务情况、在发情况、在发行人业务板块中定位行人业务板块中定位 主要从事贸易业务，为发行人生产和经营采购部分原材料。股东构成股东构成 股东名称股东名称 股权比例股权比例 江顺科技 100.00%主要财务数据（单位：万元）主要财务数据（单位：万元）日期日期 总资产总资产 净资产净资产 净利润净利润 20232023年年1212月月3131日日/20232023年度年度 17,426.3217,426.32 133.22133.

105、22 -14.9714.97 注：以上财务数据经立信中联会计师事务所立信中联会计师事务所审计。（四）江苏江利进出口贸易有限公司 公司名称公司名称 江苏江利进出口贸易有限公司 成立时间成立时间 2009年08月10日 注册资本注册资本 1,000万元 实收资本实收资本 1,000万元 注册地址及注册地址及 主要生产经营地主要生产经营地 江阴市长江路152号国际商务中心B座1406室 主营业务主营业务情况、在发情况、在发行人业务板块中定位行人业务板块中定位 主要从事贸易业务，向发行人境外客户提供铝型材挤压模具及配件、挤压设备及辅料等产品。股东构成股东构成 股东名称股东名称 股权比例股权比例 江顺科

106、技 100.00%主要财务数据（单位：万元）主要财务数据（单位：万元）日期日期 总资产总资产 净资产净资产 净利润净利润 20232023年年1212月月3131日日/20232023年度年度 15,127.7915,127.79 3,204.533,204.53 1,856.501,856.50 注：以上财务数据经立信中联会计师事务所立信中联会计师事务所审计。（五）江顺精密科技（湖州）有限公司 公司名称公司名称 江顺精密科技（湖州）有限公司 成立时间成立时间 2020年07年01日 注册资本注册资本 1,000万元 实收资本实收资本 1,000万元 注册地址及注册地址及 主要主要生产经营地生

107、产经营地 浙江省湖州市吴兴区高新区东道湾路浙江省湖州市吴兴区高新区东道湾路9898号号 主营业务主营业务情况、在发情况、在发行人业务板块中定位行人业务板块中定位 报告期内主要从事铝型材挤压模具生产与销售业务，与发行人主营业务相同。该公司是发行人本次募投项目的实施主体。股东构成股东构成 股东名称股东名称 股权比例股权比例 江顺科技 100.00%江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-37 主要财务数据（单位：万元）主要财务数据（单位：万元）日期日期 总资产总资产 净资产净资产 净利润净利润 20232023年年1212月月3131日日/20232023年度年度 27,950.03

108、27,950.03 2,690.822,690.82 545.25545.25 注：以上财务数据经立信中联会计师事务所立信中联会计师事务所审计。其他子公司的基本情况如下：序号序号 公司名称公司名称 成成立时间立时间 股权结构股权结构 出资金额出资金额（万元）（万元）主营业务主营业务 1 江顺精密技术（滁州）有限公司 2023 年 11 月 8 日 江顺科技持股100.00%1,000.00 拟从事铝型材挤拟从事铝型材挤压模具业务压模具业务 2 2 江顺精密设备（湖州）江顺精密设备（湖州）有限公司有限公司 20242024 年年 1 1 月月 5 5 日日 江顺湖州持股江顺湖州持股100.00%

109、100.00%1,000.001,000.00 拟从事铝型材挤拟从事铝型材挤压配套设备压配套设备 七、持有发行人百分之五以上股份或表决权的主要股东及实际控制人情况（一）控股股东、实际控制人的基本情况 截至本招股说明书签署日，股东张理罡直接持有公司 48.95%股权，通过天峰管理间接持有公司 3.31%股权，张理罡直接和间接合计持有公司 52.26%股权；张理罡作为天峰管理的执行事务合伙人，通过天峰管理支配公司 11.00%的表决权，合计控制公司 59.95%的表决权。报告期内，张理罡始终担任公司董事长兼总经理，负责公司的业务发展方向、市场开拓及经营决策等重要事项。张理罡为公司的控股股东、实际控

110、制人。张理罡先生，1972 年生，中国国籍，无境外永久居留权，公民身份号码：441230197209*，住所江苏省无锡江阴市。（二）控股股东和实际控制人直接或间接持有发行人的股份是否存在被质押、冻结或发生诉讼纠纷等情形 截至本招股说明书签署日，控股股东和实际控制人张理罡直接或间接持有公司的股份不存在被质押、冻结或发生诉讼纠纷等情形。（三）其他持有发行人百分之五以上股份或表决权的主要股东的基本情况 截至本招股说明书签署日，除张理罡外，其他持有公司 5%以上股份的主要股东为雷以金、天峰管理、苏新华、陈继忠。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-38 1、自然人股东、自然人股东 截至

111、本招股说明书签署日，其他持有发行人 5%以上股份或表决权的自然人股东如下：序序号号 股东名称股东名称 持股数持股数（万股）（万股）比例比例 国籍国籍 是否拥有永久是否拥有永久境外居留权境外居留权 身份证号码身份证号码 1 雷以金 1,001.25 22.25%中国 否 440921196405*2 苏新华 375.75 8.35%中国 否 320219196705*3 陈继忠 225.00 5.00%中国 否 320219196611*2、天峰管理、天峰管理 截至本招股说明书签署日，天峰管理直接持有公司 11.00%的股份，张理罡担任天峰管理执行事务合伙人，张理罡、天峰管理系一致行动人。其合伙

112、人出资构成如下：序号序号 合伙人名称合伙人名称 合伙人类型合伙人类型 出资额（万元）出资额（万元）出资比例出资比例 1 张理罡 执行事务合伙人 495.75 30.05%2 雷以金 有限合伙人 194.25 11.77%3 张飞龙 有限合伙人 180.00 10.91%4 黄明生 有限合伙人 180.00 10.91%5 张振峰 有限合伙人 165.00 10.00%6 刘水良 有限合伙人 150.00 9.09%7 陈锦红 有限合伙人 150.00 9.09%8 杨仙果 有限合伙人 90.00 5.45%9 李伟平 有限合伙人 45.00 2.73%合计合计 1,650.00 100.00%

113、八、控股股东、实际控制人报告期内是否存在贪污、贿赂、侵占财产、挪用财产或者破坏社会主义市场经济秩序的刑事犯罪，是否存在欺诈发行、重大信息披露违法或者其他涉及国家安全、公共安全、生态安全、生产安全、公众健康安全等领域的重大违法行为 报告期内，控股股东、实际控制人不存在贪污、贿赂、侵占财产、挪用财产或者破坏社会主义市场经济秩序的刑事犯罪，不存在欺诈发行、重大信息披露违法或者其他涉及国家安全、公共安全、生态安全、生产安全、公众健康安全等领江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-39 域的重大违法行为。九、发行人股本情况（一）本次发行前后公司股本情况 本次发行前，公司总股本为 4,500

114、.00 万股。本次拟公开发行新股 1,500.00 万股，公司原有股东不公开发售股份，公开发行的股份占发行后公司总股本的比例不低于 25%。发行后公司总股本 6,000.00 万股，本次发行前后的股本结构如下：序号序号 股东名称股东名称 发行前发行前 发行后发行后 股数（万股）股数（万股）比例比例 股数（万股）股数（万股）比例比例 1 张理罡 2,202.75 48.95%2,202.75 36.71%2 雷以金 1,001.25 22.25%1,001.25 16.69%3 天峰管理 495.00 11.00%495.00 8.25%4 苏新华 375.75 8.35%375.75 6.26

115、%5 陈继忠 225.00 5.00%225.00 3.75%6 陈天斌 200.25 4.45%200.25 3.34%7 社会公众股-1,500.00 25.00%合计合计 4,500.00 100.00%6,000.00 100.00%（二）本次发行前的前十名股东情况 本次发行前，本公司共有 6 名股东，持股情况如下：序号序号 股东名称股东名称 持股数（万股）持股数（万股）持股比例持股比例 1 张理罡 2,202.75 48.95%2 雷以金 1,001.25 22.25%3 天峰管理 495.00 11.00%4 苏新华 375.75 8.35%5 陈继忠 225.00 5.00%6

116、陈天斌 200.25 4.45%合计合计 4,500.00 100.00%因江阴信联融资担保有限公司为主债务人鑫源轻合金的债务提供担保，公司股东陈继忠以其持有的公司 4.95%的股份（222.75 万股）向江阴信联融资担保有限公司提供股份质押担保并办理了股份质押登记，质押担保金额为 2,000 万元，质押期限自 2023 年 10 月 18 日至 2026 年 10 月 31 日。上述股份质押不属于公司江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-40 控股股东、董事、监事及高级管理人员所持股份被质押、冻结的情形，且质押股份比例较小，不会影响公司控制权的稳定性，不会对公司本次上市构成法

117、律障碍。除上述股权质押情形外，公司股东所持有的股份不存在其他质押、被冻结或设定其他第三方权益的情况，亦未涉及任何诉讼、仲裁或争议等现实或潜在的法律纠纷；公司股东各自持有的股份系实际持有，不存在为其他个人或实体代持或代为管理本公司股份的情形，亦不存在委托其他个人或实体代为持有或管理本公司股份的情形。（三）本次发行前的前十名自然人股东及其担任发行人职务情况 本次发行前，公司前 10 名自然人股东持股及其在本公司任职情况如下：序号序号 股东名称股东名称 持股数（万股）持股数（万股）比例比例 在本公司任职在本公司任职 1 张理罡 2,202.75 48.95%董事长、总经理 2 雷以金 1,001.2

118、5 22.25%副总经理 3 苏新华 375.75 8.35%无任职 4 陈继忠 225.00 5.00%无任职 5 陈天斌 200.25 4.45%江利贸易总经理（四）发行人股本中国有股份或外资股份情况 截至本招股说明书签署之日，公司不存在国有股份或外资股份持股情况。（五）发行人申报前十二个月新增股东的情况 向证监会首次申报前十二个月，公司新增股东 3 名，系天峰管理、陈继忠、陈天斌，均非战略投资者。1、增资方式、增资方式 以增资方式新增股东的情况如下：序号序号 股东名称股东名称 认缴出资额认缴出资额（万元）（万元）增资价格增资价格 定价依据定价依据 取得股权时间取得股权时间 1 天峰管理

119、370.79 4.42 元/1 元出资额 参考公司截至 2020年 6 月 30 日的账面净资产及公司盈利状况并经各方协商确定 2020 年 7 月 2、股权转让方式、股权转让方式 以股权转让方式新增股东的情况如下：江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-41 序序号号 受让方受让方 转让方转让方 认缴出资额认缴出资额（万元）（万元）转让价格转让价格 定价依据定价依据 取得股权时间取得股权时间 1 陈继忠 苏新华 168.54 1.00 元/1元出资额 配偶之间转让 2020 年 7 月 2 陈天斌 雷以金 150.00 4.42 元/1元出资额 参 考 公 司 截 至2020

120、年 6 月 30 日的账面净资产及公司盈利状况并经各方协商确定 2020 年 7 月 3、新增股东基本情况、新增股东基本情况 天峰管理、陈继忠具体情况详见本节之“七、持有发行人百分之五以上股份或表决权的主要股东及实际控制人情况”之“（三）其他持有发行人百分之五以上股份或表决权的主要股东的基本情况”。陈天斌先生，1977 年出生，中国国籍，无境外永久居留权，公民身份号码：452428197705*，住所江苏省无锡江阴市。4、新增股东与发行人其他股东、董事、监事、高级管理人员的关联关系、新增股东与发行人其他股东、董事、监事、高级管理人员的关联关系 新增股东天峰管理系员工持股平台，控股股东张理罡持有

121、天峰管理 30.05%的财产份额并担任执行事务合伙人，公司董事张振峰与高级管理人员雷以金、陈锦红分别持有天峰管理 10.00%、11.77%、9.09%的财产份额并担任有限合伙人。张理罡系天峰管理有限合伙人杨仙果的姐夫、张飞龙的堂弟、黄明生的外甥。新增股东陈继忠与原股东苏新华系夫妻关系。新增股东陈天斌曾担任本公司董事。除上述情况外新增股东和发行人其他股东、董事、监事、高级管理人员不存在关联关系。5、新股东与本次发行的中介机构及其负责人、高级管理人员、经办人员的、新股东与本次发行的中介机构及其负责人、高级管理人员、经办人员的关联关系关联关系 新增股东和本次发行的中介机构及其负责人、高级管理人员、

122、经办人员不存在关联关系，不存在代持情形。（六）本次发行前各股东之间的关联关系、一致行动关系 公司股东张理罡、天峰管理分别直接持有公司 48.95%、11.00%的股份，其江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-42 中张理罡持有天峰管理 30.05%的财产份额并担任执行事务合伙人。公司股东雷以金、天峰管理分别直接持有公司 22.25%、11.00%的股份，其中雷以金持有天峰管理 11.77%的财产份额。公司股东苏新华、陈继忠分别持有公司 8.35%、5.00%的股份，两人系夫妻关系。除上述情况外，公司各股东之间不存在关联关系。（七）公开发售股份对发行人的控制权、治理结构及生产经营

123、产生的影响 本次发行全部为公开发行新股，公司原股东在本次发行中不公开发售股份。十、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况 本公司董事、监事及高级管理人员具备公司法、证券法及国家有关法律法规规定的任职资格。董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介如下：（一）董事会成员 公司董事由股东大会选举产生，任期为 3 年，任期届满可连选连任。公司本届董事会由 5 名董事组成，其中 2 名为独立董事。现任董事基本情况如下：序号序号 姓名姓名 任职任职 提名人提名人 任期任期 1 张理罡 董事长 张理罡 20232023 年年 1212 月月-20262026 年年 1212 月月 2 陈锦红 董

124、事 张理罡 20232023 年年 1212 月月-20262026 年年 1212 月月 3 张振峰 董事 天峰管理 20232023 年年 1212 月月-20262026 年年 1212 月月 4 刘云 独立董事 张理罡 20232023 年年 1212 月月-20262026 年年 1212 月月 5 何成实 独立董事 张理罡 20232023 年年 1212 月月-20262026 年年 1212 月月 上述各位董事简历如下：1、张理罡张理罡先生，1972 年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，高级经济师。1995 年 7 月至 1998 年 4 月，任广东省顺德市陈村镇人民

125、政府团委书记；2001 年 10 月至 2020 年 12 月，任江顺有限经理、执行董事；2020 年 7 月至今，任天峰管理执行事务合伙人；2020 年 12 月至今，任本公司总经理、董事长。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-43 2、陈锦红陈锦红先生，1974 年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。1993 年 9 月至 1995 年 8 月，任罗定市水轮机厂会计；1995 年 9 月至 1998 年 9月，任罗定市综合化工总厂销售经理；1998 年 9 月至 2002 年 3 月，任广东罗定制药厂会计；2002 年 4 月至 2020 年 12 月，任江顺有限

126、财务总监；2020 年 12 月至 2022 年 12 月，任本公司财务总监；2022 年 12 月至今，任本公司董事、财务总监；2023 年 4 月至今，任本公司董事、财务总监、董事会秘书。3、张振峰张振峰先生，1985 年出生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历。2008 年 1 月至 2008 年 6 月，任中国科学院等离子体物理研究所工程师；2008 年 7 月至 2012 年 8 月，任职于江顺有限总经办；2012 年 9 月至 2013 年 11月，任江顺机电技术经理；2013 年 12 月至 2019 年 1 月，任江顺机电副总经理；2019 年 2 月至 2020 年

127、12 月，任江顺有限机电事业部负责人；2020 年 12 月至今，任本公司机电事业部负责人、董事。4、刘云刘云女士，1974 年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，高级会计师。1997 年至 2003 年 7 月，任江阴模塑集团有限公司主办会计；2003 年8 月至 2008 年 2 月，任江阴新华发集团有限公司财务部长；2007 年至今，任江阴市纳和贸易有限公司监事；2008 年 3 月至 2012 年 12 月，任江苏吉鑫风能科技股份有限公司财务部长；2013 年 1 月至 2014 年 12 月，任无锡海恩智立科技有限公司副总经理；2015 年至今，任江阴电工合金股份有限公司财务

128、部长、西安秋炜铜业有限公司监事；2018 年 8 月至今，任江苏长龄液压股份有限公司独立董事；2021 年 12 月至今，任江苏坤奕环境技术股份有限公司独立董事；2020年 12 月至今，任本公司独立董事。5、何成实何成实先生，1985 年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，中国注册会计师。2009 年 7 月至 2016 年 8 月，任安徽省国税局科长；2016 年 9月至 2018 年 1 月，任国家税务总局干部学院（中共国家税务总局党校）副教授；2018 年 1 月至 2018 年 9 月，任江苏省通税律师事务所副主任；2018 年 10 月至今，任国浩律师（南京）事务所合伙人；

129、2020 年 7 月至今，任南京国浩肆号法律咨询事务所（有限合伙）合伙人；20242024 年年 5 5 月至今，任安庆金陵慈善基金会月至今，任安庆金陵慈善基金会法定代表人、理事长；法定代表人、理事长；2020 年 12 月至今，任本公司独立董事。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-44（二）监事会成员 公司监事由股东大会和职工代表大会选举产生，任期为 3 年，任期届满可连选连任。公司本届监事会由 3 名监事组成，其中 1 名为职工代表监事。现任监事基本情况如下：序号序号 姓名姓名 在公司担任的监事职务在公司担任的监事职务 提名人提名人 本届监事会任职期限本届监事会任职期限

130、1 施红福 监事会主席 雷以金 20232023 年年 1212 月月-20262026 年年 1212 月月 2 黄晴 监事 张理罡 20232023 年年 1212 月月-20262026 年年 1212 月月 3 漆兵恒 职工代表监事 职工代表大会 20232023 年年 1212 月月-20262026 年年 1212 月月 上述各位监事简历如下：1、施红福施红福先生，1982 年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2002 年 7 月至 2005 年 5 月，任无锡邦得机械有限公司车间主任；2005 年 5 月至2008 年 7 月，任伊格尔机械密封（无锡）有限公司制造科长；

131、2008 年 8 月至 2015年 1 月，任无锡巨力重工股份有限公司生产部长；2015 年 2 月至 2020 年 12 月，任江顺有限机电事业部制造总监；2020 年 12 月至今，任本公司机电事业部制造总监、监事会主席。2、黄晴黄晴女士，1990 年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2012年 6 月至 2014 年 6 月，任浩宗橡塑科技（江阴）有限公司法务行政专员；2014年 6 月至 2017 年 12 月，任江苏浩博新材料股份有限公司法务专员；2018 年 1月至 2018 年 9 月，任江苏秋林特能装备股份有限公司证券事务代表；2019 年 2月至 2020 年 12

132、 月，任江顺有限法务专员；2020 年 12 月至今，任本公司法务专员、监事。3、漆兵恒漆兵恒先生，1980 年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2002 年 8 月至 2003 年 7 月，任湖南天一科技股份有限公司助理工程师；2003 年9 月至 2016 年 2 月，任江顺有限工程师；2016 年 3 月至 2017 年 2 月，任临朐县华泰模具有限公司工程师；2017 年 3 月至 2020 年 12 月，任江顺有限工程师；2020 年 12 月至今，任本公司模具事业部工程师、职工代表监事。（三）高级管理人员 公司高级管理人员基本情况如下：江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招

133、股说明书 1-1-45 序号序号 姓名姓名 任职任职 任期任期 1 张理罡 总经理 20232023 年年 1212 月月-20262026 年年 1212 月月 2 雷以金 副总经理 20232023 年年 1212 月月-20262026 年年 1212 月月 3 陈锦红 财务总监、董事会秘书 20232023 年年 1212 月月-20262026 年年 1212 月月 上述各位高级管理人员简历如下：1、张理罡张理罡先生，简介参见本招股说明书本节“十、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”之“（一）董事会成员”。2、雷以金雷以金先生，1964 年出生，中国国籍，无境外永久居留

134、权，大专学历，高级经济师。1988 年 7 月至 1993 年 7 月，任佛山市顺德区陈村镇初级中学教师；2001 年 10 月至 2020 年 12 月，任江顺有限监事；2020 年 12 月至今，任本公司副总经理。3、陈锦红陈锦红先生，简介参见本招股说明书本节“十、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”之“（一）董事会成员”。（四）其他核心人员 截至本招股说明书签署日，公司的其他核心人员为核心技术人员，分别为张振峰先生、漆兵恒先生，核心技术人员情况参见本节“十、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”之“（一）董事会成员”与“（二）监事会成员”。（五）董事、监事、高级

135、管理人员及其他核心人员的兼职情况 截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员在除公司及其控股子公司以外的其他单位兼职情况如下：姓名姓名 在发行人所任职务在发行人所任职务 兼职单位兼职单位 兼职职务兼职职务 兼职单位与本公兼职单位与本公司的关联关系司的关联关系 张理罡 董事长、总经理 天峰管理 执行事务合伙人 员工持股平台 刘云 独立董事 江阴电工合金股份有限公司 财务部长 无 江阴市纳和贸易有限公司 监事 无 西安秋炜铜业有限公司 监事 无 江苏长龄液压股份有限公司 独立董事 无 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-46 姓名姓名 在发行人所任职务在发

136、行人所任职务 兼职单位兼职单位 兼职职务兼职职务 兼职单位与本公兼职单位与本公司的关联关系司的关联关系 江苏坤奕环境技术股份有限公司 独立董事 无 何成实 独立董事 国浩律师（南京）事务所 合伙人 无 南京国浩肆号法律咨询事务所（有限合伙）合伙人 无 安庆金陵慈善基安庆金陵慈善基金会金会 法定代表人、法定代表人、理事长理事长 无无 除上述人员外，公司其他董事、监事、高级管理人员及其他核心人员未有在其他单位担任职务的情况。（六）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员之间的亲属关系 截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员之间不存在亲属关系。（七）最近三年是否涉及行政处罚

137、、监督管理措施、纪律处分或自律监管措施、被司法机关立案侦查、被中国证监会立案调查情况 截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员最近三年不涉及行政处罚、监督管理措施、纪律处分或自律监管措施、被司法机关立案侦查、被中国证监会立案调查情况。十一、发行人与董事、监事、高级管理人员及其他核心人员签署的重大协议及履行情况 在公司任职的董事、监事、高级管理人员和其他核心人员均与公司签署了劳动合同、保密及竞业限制协议；同时，陈天斌和在天峰管理担任合伙人的董事、高级管理人员和其他核心人员签订了 江苏江顺精密科技集团有限公司员工股权激励协议。上述协议履行情况正常，不存在违约情形。除上述协

138、议外，公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员未与公司签订对投资者作出价值判断和投资决策有重大影响的其他协议。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-47 十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员及其亲属直接或间接持有发行人股份的情况 截至本招股说明书签署之日，董事、监事、高级管理人员、其他核心人员及其亲属直接或间接持有公司股份的情况如下表所示：序序号号 姓名姓名 现任职务现任职务 直接持股直接持股 间接持股间接持股 合并持合并持股比例股比例 持股数持股数（万股）（万股）比例比例 持股数持股数（万股）（万股）比例比例 1 张理罡 董事长、总经理 2,202.75 48.95

139、%148.73 3.31%52.26%2 张振峰 董事、机电事业部负责人 49.50 1.10%1.10%3 陈锦红 董事、财务总监、董事会秘书 45.00 1.00%1.00%4 雷以金 副总经理 1,001.25 22.25%58.27 1.30%23.55%5 杨仙果 运营总监 27.00 0.60%0.60%合计合计 78.51%截至本招股说明书签署日，发行人董事、监事、高级管理人员、其他核心人员及其配偶、父母、配偶的父母、子女、子女的配偶以任何方式直接或间接持有的发行人股份不存在质押或冻结的情形。十三、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员最近三年变动情况 最近三年，公司董事、监事、

140、高级管理人员及其他核心人员变动主要系完善公司治理结构，均未发生重大不利变化，具体变动情况如下：（一）董事变动情况 最近三年，公司董事变动情况如下：期间期间 成员成员 人数人数 变动原因变动原因 20212021 年年 1 1 月月至2022 年 12 月 张理罡、陈天斌、张振峰、刘云、何成实 5-2022年12月至今 张理罡、陈锦红、张振峰、刘云、何成实 5 陈天斌因个人原因辞任董事职务（二）监事变动情况 最近三年，公司监事未发生未发生变动。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-48（三）高级管理人员变动情况 最近三年，公司高级管理人员变动情况如下：期间期间 成员成员 人数人数

141、 变动原因变动原因 20212021 年年 1 1 月月至2023 年 4 月 张理罡、雷以金、陈锦红、肖永鹏 4-2023 年 4 月至今 张理罡、雷以金、陈锦红 3 肖永鹏因个人原因辞任董事会秘书职务 雷以金于 2001 年 10 月入职，主要从事行政管理工作；肖永鹏于 2020 年 6月入职，其为公司基于自身发展需要和规范运作需求引入的核心管理人员，目的是进一步壮大管理团队，保障公司规范化运作。2023 年 4 月，基于公司的人事安排调整及肖永鹏个人职业发展规划，经协商公司与肖永鹏解除劳动关系，由董事、财务总监陈锦红兼任董事会秘书。上述高级管理人员的变化符合公司经营发展需要。（四）其他核

142、心人员变动情况 最近三年，公司其他核心人员未发生变动。上述董事、监事、高级管理人员的变化主要系公司为完善公司治理结构、引入独立董事制度、增设高管职位等所致。现任总经理张理罡自公司整体变更以来，一直担任发行人董事长、总经理；公司董事会核心成员及主要高级管理人员近三年保持稳定。相关变动对发行人的经营无重大不利影响。十四、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员对外投资情况 截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员不存在与公司及其业务相关的其他对外投资情况。除持有公司股权外，本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的对外投资情况如下：姓名姓名 在本公司任职在本公司任职 对

143、外投资单位对外投资单位 主营业务主营业务 出资额出资额/合伙合伙份额份额 持股比例持股比例 张理罡 董事长、总经理 天峰管理 员工持股平台，未实际开展其他投资活动 495.75 万元 30.05%刘云 独立董事 江阴市纳和贸易有限公司 机械设备、五金交电等产品销售业务 15.00 万元 1.00%何成实 独立董事 南京国浩肆号法律咨询事务所（有限合伙）法律咨询服务 100.00 万元 2.25%除上述对外投资外，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员无其他江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-49 重大对外投资情况，上述人员的对外投资均未与发行人业务产生利益冲突。十五、董事

144、、监事、高级管理人员及其他核心人员薪酬情况（一）薪酬组成、确定依据及履行的程序 董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬由工资、津贴及奖金等组成。公司董事会下设薪酬与考核委员会，主要负责研究公司董事及高级管理人员的考核标准，进行考核并提出建议；负责研究、审查公司董事及高级管理人员的薪酬政策与方案。公司制定了董事会薪酬与考核委员会议事规则，规定薪酬与考核委员会根据董事及高级管理人员管理岗位的主要范围、职责、重要性以及其他相关企业相关岗位的薪酬水平制定薪酬计划或方案，包括但不限于绩效评价标准、程序及主要评价体系、奖励和惩罚的主要方案和制度等；负责对公司薪酬制度执行情况进行监督；依据有关法律、法

145、规或规范性文件的规定，制订公司董事、监事和高级管理人员的股权激励计划等。薪酬与考核委员会提出的公司董事的薪酬计划，须报经董事会审议同意，在提交股东大会审议通过后方可实施；公司高级管理人员的薪酬分配方案须报董事会审议批准。2020 年 12 月 2 日，公司创立大会审议并通过了关于制订的议案，公司经股东大会批准给予独立董事适当的津贴，除上述津贴外，独立董事不应从公司及其主要股东或有利害关系的机构和人员取得额外的、未予披露的其他利益。（二）报告期内薪酬总额占发行人利润总额的比重 报告期内，公司董事（独立董事除外）、监事、高级管理人员及其他核心人员薪酬总额及其占公司利润总额的比重如下：单位：万元 项

146、目项目 20232023年度年度 2022年年度度 2021 年度年度 薪酬总额 618.90618.90 685.97 536.39 利润总额 17,091.617,091.64 4 15,266.89 12,195.48 占比占比 3.62%3.62%4.49%4.40%江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-50（三）最近一年薪酬具体情况 20232023 年年，董事（独立董事除外）、监事、高级管理人员及其他核心人员从公司领取薪酬的情况如下：姓名姓名 在发行人所任职务在发行人所任职务 20232023 年度年度薪酬（万元）薪酬（万元）张理罡 董事长、总经理 223.0022

147、3.00 张振峰 董事、机电事业部负责人 117.54117.54 施红福 监事会主席 49.4849.48 黄晴 监事 16.3116.31 漆兵恒 职工代表监事 76.4576.45 陈锦红 董事、财务总监、董事会秘书 63.4163.41 肖永鹏 曾任副总经理、董事会秘书 17.4817.48 雷以金 副总经理 55.2155.21 合计合计 618.90618.90 上述在公司领薪的董事（独立董事除外）、监事、高级管理人员及其他核心人员未在其他关联企业领取工资等薪金收入或享受退休金计划等待遇。在公司领取薪酬的董事、监事、高级管理人员及其他核心人员，公司按照国家和地方的有关规定，依法为其

148、办理失业、养老、医疗、工伤、生育等保险，不存在其它特殊待遇和退休金计划。十六、已经制定或实施的股权激励及相关安排 截至本招股说明书签署日，公司通过员工持股平台天峰管理对员工实行股权激励；陈天斌自雷以金处受让 150 万元股权成为公司股东，该次股权转让系对陈天斌的股权激励。除此之外，公司及子公司不存在其他已经制定或实施的股权激励及相关安排。（一）股权激励安排 1、股权激励基本情况、股权激励基本情况（1）天峰管理）天峰管理 为吸引与稳定优秀管理人才和业务骨干，有效平衡公司的短期目标与长期目标，促进长远、有效、健康发展，公司通过天峰管理对员工实行股权激励，股权江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说

149、明书 1-1-51 激励的对象包括公司高级管理人员以及骨干员工。天峰管理的基本情况和出资信息请参见本招股说明书“第四节 发行人基本情况”之“七、持有发行人百分之五以上股份或表决权的主要股东及实际控制人情况”之“（三）其他持有发行人百分之五以上股份或表决权的主要股东的基本情况”。截至本招股说明书签署之日，天峰管理的合伙人合计 9 名，具体任职情况如下：序号序号 合伙人合伙人 持有天峰管理的财持有天峰管理的财产份额产份额 间接持有公司股间接持有公司股份的比例份的比例 任职情况任职情况 1 张理罡 30.05%3.31%董事长、总经理 2 雷以金 11.77%1.30%副总经理 3 黄明生 10.9

150、1%1.20%营销总监 4 张飞龙 10.91%1.20%模具事业部负责人 5 张振峰 10.00%1.10%董事、机电事业部负责人 6 刘水良 9.09%1.00%装备事业部负责人 7 陈锦红 9.09%1.00%董事、财务总监、董事会秘书 8 杨仙果 5.45%0.60%运营总监 9 李伟平 2.73%0.30%模具事业部生产二部经理 合计合计 100.00%11.00%-公司控股股东、实际控制人张理罡系天峰管理的执行事务合伙人；张理罡系天峰管理有限合伙人杨仙果的姐夫、张飞龙的堂弟、黄明生的外甥。天峰管理本次增资价格系各方根据公司截至2020年6月30日的净资产以及公司盈利情况等因素协商确

151、定。天峰管理设立时，因出资金额较大，部分合伙人无法在短期内一次性将资金筹集到位，为及时办理天峰管理增资事宜，公司股东张理罡、雷以金向黄明生、张振峰、陈锦红、肖永鹏、杨仙果、李伟平等 6 名员工出借资金，用于员工向天峰管理出资。截至 2020 年 12 月，上述人员已分别向张理罡、雷以金归还完毕借款。2023 年 4 月，基于公司的人事安排调整及肖永鹏个人职业发展规划，经协商公司与肖永鹏解除劳动关系；同时，根据各方于 2020 年 7 月签署员工股权激励协议的约定，肖永鹏将其持有的天峰管理的财产份额转让给张理罡，不再间接持有公司股份。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-52（2

152、）陈天斌）陈天斌 考虑到陈天斌对公司业绩增长的贡献，为留住人才，使其分享公司成长带来的收益，公司决定对其开展股权激励；同时，公司股东雷以金因个人资金需求有意出让部分股权，在公司的统一安排下，陈天斌自雷以金处受让公司 150 万元股权。本次股权转让价款为 662.38 万元，转让价格与同期公司引入员工持股平台天峰管理的价格相同，系各方根据公司截至 2020 年 6 月 30 日的净资产以及公司盈利情况等因素协商确定。截至本招股说明书签署日，陈天斌已向雷以金支付全部股权转让款。2、股份锁定期、股份锁定期 本次发行前公司股东天峰管理、陈天斌已对所持股份流通限制及自愿锁定情况作出了相关承诺，详细情况参

153、见本招股说明书“第十二节 附件”之“三、与投资者保护相关的承诺”部分。（二）股权激励对公司经营状况、财务状况、控制权变化等方面的影响 公司持股平台中的合伙人、陈天斌均为公司及子公司骨干员工。通过实施股权激励，员工的积极性及公司的凝聚力得到了提升，有利于保持公司管理团队的稳定性。相关股权激励对象承诺，自工商登记完成之日起，需全职在公司/子公司连续工作至少 5 年，且服务期应当是连续的。因此，公司将股权激励形成的股份支付按照服务年限 5 年摊销计入管理费用，2021 年、2022 年、20232023 年年计入管理费用金额分别为 696.00 万元、696.00 万元、1,136.331,136.

154、33 万元，影响当年度净利润。除此之外，上述股权激励未对公司财务状况造成重大影响，也未造成公司控制权变化。十七、发行人员工情况（一）发行人最近三年人员变化情况 截至 2021 年末、2022 年末、20232023 年年末末，员工总人数分别为 1,044 人、1,193人、1,3721,372 人人。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-53 1、员工专业结构、员工专业结构 截至 20232023 年年 1212 月月 3131 日日，公司员工按岗位划分，具体情况如下：岗位情况岗位情况 员工人数（人）员工人数（人）占员工总数比例占员工总数比例 生产人员 836836 60.93

155、60.93%管理人员 210210 15.31%15.31%研发人员 164164 13.12%13.12%销售人员 162162 10.64%10.64%合合 计计 1,3721,372 100.00%100.00%2、员工受教育程度、员工受教育程度 截至 20232023 年年 1212 月月 3131 日日，公司员工按学历划分，具体情况如下：岗位情况岗位情况 员工人数（人）员工人数（人）占员工总数比例占员工总数比例 硕士及以上 9 9 0.66%0.66%本科 204204 14.87%14.87%大专 305305 22.23%22.23%大专以下（不含）854854 62.24%62

156、.24%合合 计计 1,3721,372 100.00%100.00%3、员工年龄结构、员工年龄结构 截至 20232023 年年 1212 月月 3131 日日，公司员工按年龄结构划分，具体情况如下：岗位情况岗位情况 员工人数（人）员工人数（人）占员工总数比例占员工总数比例 51 岁以上 119119 8.67%8.67%41-50 岁 236236 17.20%17.20%31-40 岁 589589 42.93%42.93%30 岁及以下 428428 31.20%31.20%合合 计计 1,3721,372 100.00%100.00%（二）发行人执行社会保障制度、住房制度改革、医疗制

157、度改革情况 1、办理社保和住房公积金的起始日期、办理社保和住房公积金的起始日期 公司及其子公司为员工缴纳社保、住房公积金缴纳的起始日期如下：公司名称公司名称 社保社保 住房公积金住房公积金 公司 2004 年 7 月 2017 年 2 月 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-54 公司名称公司名称 社保社保 住房公积金住房公积金 江顺装备 2007 年 12 月 2017 年 4 月 江顺机电 2007 年 12 月 2017 年 4 月 江顺国贸 2009 年 9 月 2015 年 1 月 江利贸易 2010 年 1 月 2012 年 10 月 江顺湖州 2020 年 8

158、月 2020 年 9 月 注：江顺滁州、江顺精密设备（湖州）有限公司为新设立子公司，注：江顺滁州、江顺精密设备（湖州）有限公司为新设立子公司，报告期内报告期内不存在在不存在在职员工，不涉及社保、住房公积金缴纳事项。职员工，不涉及社保、住房公积金缴纳事项。2、社保、住房公积金缴纳情况、社保、住房公积金缴纳情况 公司及其子公司报告期各期社会保险、住房公积金缴纳情况如下：时间时间 类型类型 员工员工 总数总数 缴纳缴纳 人数人数 未缴纳未缴纳人数人数 未缴纳原因未缴纳原因 20232023 年年 1212 月月 社会保险 1,3721,372 1,3301,330 4242 2626 人退休返聘，人

159、退休返聘，1515 人新入职，人新入职，1 1 人自人自行参保行参保 住房公积金 1,3721,372 1,3121,312 6060 2626 人退休返聘，人退休返聘，2323 人新入职，人新入职，1111 人未人未缴纳缴纳 2022 年 12 月 社会保险 1,193 1,149 44 19 人退休返聘，24 人新入职，1 人自行参保 住房公积金 1,193 1,135 58 19 人退休返聘，25 人新入职，14 人未缴纳 2021 年 12 月 社会保险 1,044 1,004 40 19 人退休返聘，1 人自行参保，16 人新入职，4 人未缴纳 住房公积金 1,044 991 53

160、19 人退休返聘，16 人新入职，18 人未缴纳 除员工已达到退休年龄、新员工正在办理入职及缴存手续、部分员工已自行参保外，因部分员工特别是外地及农村员工对社保、住房公积金缴存的认识不足、意愿不强，报告期内，存在部分员工未缴纳社保、住房公积金的情形。公司已通过对员工加大宣讲力度，逐步提高社保、住房公积金的缴存人数。截至 20232023 年年末末，公司员工社保、住房公积金缴纳比例分别为 96.94%96.94%和 95.63%95.63%。3、社保、住房公积金补缴对公司持续经营的影响、社保、住房公积金补缴对公司持续经营的影响 按公司为同岗位其他员工缴费的基数和比例测算，如公司为报告期内全体符合

161、条件的员工缴纳社保、住房公积金，则需补缴的金额如下：单位：万元 项目项目 20232023 年度年度 2022 年年度度 2021 年度年度 补缴社保金额 1.301.30 0.81 37.12 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-55 项目项目 20232023 年度年度 2022 年年度度 2021 年度年度 补缴住房公积金金额 2.272.27 2.10 11.61 补缴金额合计 3.563.56 2.91 48.73 当期利润总额 17,091.6417,091.64 15,266.89 12,195.48 补缴金额占当期利润总额的比例 0.02%0.02%0.02%

162、0.40%经测算，上述补缴金额较小，占公司当期利润总额的比例较低；如足额缴纳社保、住房公积金，不会对公司的持续经营造成重大不利影响。4、公司社保、住房公积金缴纳的合规性及受到处罚的风险、公司社保、住房公积金缴纳的合规性及受到处罚的风险 中华人民共和国劳动法第七十二条规定，用人单位和劳动者必须依法参加社会保险，缴纳社会保险费。住房公积金管理条例第二十条规定，单位应当按时、足额缴存住房公积金，不得逾期缴存或者少缴。报告期内公司未全员缴纳社保、住房公积金，存在一定的不合规情形。公司已通过对员工加大宣讲力度，逐步整改并提高社保、住房公积金的缴存人数。江阴市人力资源和社会保障局、无锡市住房公积金管理中心

163、江阴市分中心、湖州市人力资源和社会保障局、湖州市住房公积金管理中心已出具相关证明。报告期内，公司及其子公司不存在因违反社保、住房公积金管理方面的法律、法规而受到处罚的情形；不存在因未足额缴纳社保、住房公积金发生诉讼或仲裁的情形。针对报告期内公司未全员缴纳社会保险、住房公积金的情形，公司控股股东、实际控制人张理罡出具长期有效承诺：“一、如果公司（含控股子公司，下同）员工追索社会保险费或住房公积金，或者因此引起诉讼、仲裁，或者导致公司受到有关行政主管部门的行政处罚，本人同意承担全部赔偿责任。二、如果有关行政主管部门要求公司对以前年度员工的社会保险费、住房公积金进行补缴，本人同意按相关行政主管部门核

164、定的金额承担补缴责任。三、如果公司因未按照相关法律法规的规定为员工缴纳社会保险费、住房公积金，并因此致使公司遭受任何费用支出或经济损失，本人同意无偿代公司承担相应补缴及赔偿责任。”报告期内，公司未全员缴纳社保、住房公积金的情形虽不符合 社会保险法、住房公积金管理条例的相关规定，但不存在由此发生行政处罚、诉讼或仲裁江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-56 的情形，且公司已制定整改措施，逐步提高缴纳比例，后续被有权机关进行行政处罚的风险较小；经测算，如公司足额缴纳报告期内的社保、住房公积金对当期利润的影响较小，不会对公司持续经营造成重大不利影响；公司未全员缴纳社保、住房公积金不会

165、对公司本次发行上市构成重大不利影响。（三）发行人劳务派遣及劳务外包用工情况 1、劳务派遣情况、劳务派遣情况（1）劳务派遣总体情况）劳务派遣总体情况 报告期内，报告期内，铝型材挤压配套设备产品销售订单增长较快，用工需求增加，除增加自身劳动用工外，子公司江顺机电分别与江阴市先锋人力资源服务有限公司、江苏贝壳信人力资源有限公司签订劳务派遣协议，存在以劳务派遣方式用工的情形，主要为焊工、冷作等车间操作工。截至报告期各期末，子公司江顺机电劳务派遣用工情况如下：项目项目 20232023 年末年末 2022 年末年末 2021 年年末末 劳务派遣用工人数 0 0 6 3 江顺机电总用工人数 473473

166、402 342 劳务派遣用工比例劳务派遣用工比例 0.00%0.00%1.49%0.88%注：总用工人数=正式工人数+派遣工人数（2）关于劳务派遣人员的社保、住房公积金缴纳情况）关于劳务派遣人员的社保、住房公积金缴纳情况 截至 20232023 年年 1212 月月 3131 日日，江顺机电不存在不存在劳务派遣用工，报告期内报告期内涉及的派遣单位江阴市先锋人力资源服务有限公司、江苏贝壳信人力资源有限公司江苏贝壳信人力资源有限公司未为上述派遣人员缴纳社会保险和住房公积金。劳务派遣暂行规定第五条规定，劳务派遣单位应当依法与被派遣劳动者订立 2 年以上的固定期限书面劳动合同。劳务派遣暂行规定第八条规

167、定“劳务派遣单位应当对被派遣劳动者履行下列义务：（四）按照国家规定和劳务派遣协议约定，依法为被派遣劳动者缴纳社会保险费，并办理社会保险相关手续”根据江顺机电与劳务派遣单位签订的劳务派遣协议，约定由劳务派遣公司与派遣人员建立劳动关系并签订劳动合同，派遣单位应遵守劳动合同法相关规江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-57 定，并履行相关责任义务，为派遣人员缴纳保险及支付其他国家规定相关费用。江顺机电支付劳务派遣单位的费用已包含工资、保险、外包服务费、税金、管理费等，不再承担其他任何费用。鉴于江顺机电与派遣人员之间不存在劳动用工关系，且江顺机电已明确在协议中要求派遣单位履行派遣人员社

168、保缴纳义务，并足额向劳务派遣公司支付了派遣费用，因此，不存在由江顺机电承担上述派遣人员社保、住房公积金补缴责任的风险，公司及其子公司不存在因劳务派遣单位未为派遣人员缴纳社保、住房公积金而被处罚的风险。（3）劳务派遣用工合法性）劳务派遣用工合法性 报告期各期，劳务派遣用工人数占江顺机电用工总人数的比例为 0.88%、1.49%、0.00%0.00%，劳务派遣用工比例符合法定要求。江阴市先锋人力资源服务有限公司现持有江阴市行政审批局核发的编号为320281201809200021 的劳务派遣经营许可证，有效期至 2024 年 9 月 19 日。江苏贝壳信人力资源有限公司现持有无锡市梁溪区人力资源和

169、社会保障局核发的编号为 320213202206160045320213202206160045 的劳务派遣经营许可证，有效期至 20202525 年年 6 6月月 1515 日日。综上，公司上述劳务派遣比例低于法定标准，劳务派遣用工符合临时性、辅助性或者替代性的用工要求，劳务派遣单位具备劳务派遣业务经营资质，劳务派遣用工符合劳动法、劳务派遣暂行规定等法律法规，不存在重大违法行为。2、劳务外包情况、劳务外包情况（1）开展劳务外包的背景）开展劳务外包的背景 公司主要生产基地位于江苏省江阴市，制造业相对密集且较为发达，近年来业务规模增长迅速，用工需求量较大。鉴于相关工作岗位技术含量较低，人员流动性

170、较大，公司直接管理相对困难，为缓解劳动力不足的问题，加强公司用工灵活性，报告期内公司将部分装卸及安装、隔热材料填充、清洁与保洁、安保安保等工作进行劳务外包。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-58（2）报告期内合作的劳务外包单位）报告期内合作的劳务外包单位资质、资质、经营合法合规性等情况以及是否经营合法合规性等情况以及是否专门或主要为发行人服务专门或主要为发行人服务 报告期内，公司合作的劳务外包单位情况如下：序号序号 劳务外包单位劳务外包单位 所提供服务所提供服务 是否专门或主要为公司服务是否专门或主要为公司服务 1 江阴市城东高澄机械厂 装卸及安装 否 2 南通全泰钢结构工

171、程有限公司 是。该公司成立于 2014 年，原先业务开展地区为浙江及江苏南通地区，2020 年开始与公司建立劳务合作关系，因公司的劳务需求比较稳定且业务量较大，导致报报告期内告期内其向本公司提供劳务收入占其收入总额的比例较高。3 张家港豪佳劳务有限公司 否 4 江阴奕铭机械设备有限公司 是。成立时间较短，营业规模较小，集中能力服务本公司。5 江阴市城东街道腾景清洁服务部 清洁 6 江阴市周庄镇曹亚辉机械安装服务部 隔热材料 填充 7 江苏奥美物业服务有限公司 保洁 否 8 江阴市惠邻家政服务有限公司 否 9 9 浙江宾开保安服务有限公司浙江宾开保安服务有限公司 安保安保 否否 注：受同一实际控

172、制人控制的劳务外包单位已合并列示。上述劳务外包单位均系独立的经营实体，劳务外包单位经工商登记的经营范围涵盖了其为公司提供劳务的内容，除提供安保服务的浙江宾开保安服务有限公除提供安保服务的浙江宾开保安服务有限公司已于司已于 20232023 年年 2 2 月月 1010 日取得保安服务许可证（长期有效）外，其余劳务日取得保安服务许可证（长期有效）外，其余劳务外包单位外包单位从事该等劳务无需具备特定的专业资质，公司与其发生交易不存在重大风险。报告期内，公司采购劳务外包服务合法合规，不存在违反安全、环保、税务、劳动保障等法律法规而受到处罚或构成重大违法行为的情形，上述劳务外包单位及个人与公司及其股东

173、、董事、监事、高级管理人员不存在关联关系。（3）劳务外包的采购情况）劳务外包的采购情况 1）劳务外包采购基本情况 报告期内，公司与劳务外包单位签订了相关劳务外包合同，约定了外包劳务内容、人员管理、费用计算及支付、合作期限等内容。劳务外包单位根据公司的江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-59 实际需求，配备人员，自行开展相关劳务；公司与劳务外包单位根据劳务外包内容协商定价，按照业务量确认外包服务费金额并进行结算，不存在非公允定价的情形。报告期内，劳务外包单位在为公司提供劳务过程中，相关业务实施及人员管理符合法律法规规定，不存在因此受到行政处罚的情形。报告期各期，公司向劳务外包单

174、位采购劳务的情况如下：单位：万元 项目项目 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 劳务外包采购金额 1,106.791,106.79 1,056.74 965.21 营业成本 66,227.7866,227.78 56,989.18 47,395.40 劳务外包采购金额占营业成劳务外包采购金额占营业成本的比例本的比例 1.67%1.67%1.85%2.04%报告期内，公司基于实际用工需求及灵活性考虑将部分生产工序外包，劳务外包采购金额占当期营业成本的比例较小，与报告期内公司的经营情况相匹配，定价公允。2）公司不存在通过劳务外包减低用工成本 报告期内公司及其子公司在

175、装卸及安装、隔热材料填充等生产性岗位以及清洁、保洁、安保安保等辅助性岗位上使用劳务外包，具体情况如下：单位：万元 项目项目 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 生产岗位劳务外包 1,031.491,031.49 987.80 913.41 辅助岗位劳务外包 75.3075.30 68.94 51.80 合计合计 1,106.791,106.79 1,056.74 965.21 公司选取生产岗位劳务外包单位时，采用市场化询价的方式，综合考虑劳务外包公司的合作历史、服务能力、相近岗位公司人员薪资水平等因素进行比较后协商确定。报告期内，发行人生产岗位劳务外包用工成本逐

176、年上涨，与劳务市场供需状况相匹配，生产岗位劳务外包人均薪酬生产岗位劳务外包人均薪酬与江顺机电生产人员薪酬总体变动趋势一致，具体情况如下：单位：元/日 项目项目 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 生产性劳务外包公司人均日薪 408.97408.97 411.08 403.17 江顺机电生产人员人均日薪 426.70426.70 438.30 404.86 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-60 此外，对于辅助岗位劳务外包单位，公司与其合作时间较长，报告期内未发生变动。劳务外包定价系在历史价格基础上结合同期市场价格协商确定。报告期内，公司及其子

177、公司使用外包劳务主要系为了缓解用工临时紧缺的情况，劳务外包定价公允，不存在以劳务外包代替签订劳动合同用工以减低用工成本的情况。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-61 第第五五节节 业务和技术业务和技术 一、发行人主营业务、主要产品或服务的情况（一）公司经营的主要业务和主要产品或服务 1、主营业务基本情况、主营业务基本情况 公司主要从事铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件等产品的研发、设计、生产和销售。公司主要产品为铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件。经过 20 余年的行业深耕，公司已成为国内铝型材挤压模具及挤压配套设备行业内的领先企

178、业。在铝型材挤压模具及配件和铝型材挤压配套设备方面，公司产品均面向铝型材制造行业，包括建筑铝型材和工业铝型材的生产制造。铝型材产品应用十分广泛、领域不断拓展，体现在建筑装饰、交通运输、新能源、汽车轻量化、电子信息、航空航天等领域，在行业制造体系中占据重要地位。经过多年经营积累，公司建立了行业领先的技术及研发优势，主持起草了有色金属行业首部铝型材热挤压模具行业标准，并获批设立了“院士工作站”和“省高精度工业模具数字化设计工程技术研究中心”。截至 2022023 3 年年 1212 月月 3131 日日，公司及下属子公司合计拥有235235 项专利，其中发明专利 4141 项。根据中国有色金属加工

179、工业协会出具的证明，公司相关产品在制造精度、综合寿命、稳定性及设备的自动化程度均达到国内领先水平。凭借可靠的产品质量和高品质的售后服务，公司积累了大批优质客户资源，同时适应客户和市场新的应用需求，持续提升产品定制化开发水平，通过铝型材挤压模具及配件和铝型材挤压配套设备两类产品优势的叠加、业务的协同，成为国内少数能够为客户提供一站式配套服务的企业之一。目前，公司已与国内铝型材制造行业的知名企业如华建铝业、栋梁铝业、鑫铂股份（003038.SZ）、豪美新材（002988.SZ）、敏实集团、旭升集团（603305.SH），以及国外知名铝型材制造企业如 WISPECO 建立了长期、稳定的合作关系。在精

180、密机械零部件方面，公司的产品主要应用于轨道交通、新能源风电及工程机械等领域，主要客户包括中车公司、布兰肯集团、滨海通达、庞巴迪集团、江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-62 Traktionssysteme Austria GmbH 等。此外，公司凭借良好的产品质量及业界声誉不断开发新的优质客户，逐步建立合作。报告期内，公司主营业务及主要产品未发生重大变化。2、主要产品或服务的基本情况、主要产品或服务的基本情况 公司主要产品为铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备和精密机械零部件，其中铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备均为下游铝型材挤压生产的关键部件。三类产品的具体情

181、况如下：（1）铝型材挤压模具及配件）铝型材挤压模具及配件 铝型材挤压模具是下游铝型材生产的关键部件，对型材的成型、精度、性能等具有重要影响，挤压配件是挤压生产线中重要的挤压工具。下游铝型材应用领域广泛，包括建筑装饰、新能源、交通运输、电子信息等领域。产品类别产品类别 产品图示产品图示 下游铝型材图示下游铝型材图示 下游产品特点及应用领域下游产品特点及应用领域 铝型材挤压铝型材挤压 模具模具 断面外接圆较大，常带有凹槽、螺孔和翘臂，型材表面质量要求高；应用于现代大型、高层建筑，常用于带有装饰效果的轻质墙体。产品形状单一，加工精度、表面质量要求高，由于需求量大，一模多出模具开发应用已成为当前发展趋

182、势；主要应用于太阳能光伏电池板的边框，起支撑作用。型材的品种多、结构复杂、精度高，要求性能和焊缝质量好，扁宽壁薄且形状复杂，空腔多且壁厚相差悬殊；主要应用于轨道交通领域，如地铁、高速列车等。汽车轻量化材料中，铝合金材料综合性价比高于钢、镁、塑料和复合材料，应用性能、运行安全性、循环再生利用都具有明显优势；主要应用于新能源汽车领域，如汽车底盘、座架、行李架、门梁、车身等。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-63 产品类别产品类别 产品图示产品图示 产品特点产品特点 配件配件 公司生产的铝型材挤压配件是挤压生产线中重要的挤压工具，包括挤压筒、挤压杆、挤压饼等。（2）铝型材挤压配套

183、设备）铝型材挤压配套设备 公司可根据客户需求定制化研发、生产、销售铝型材挤压生产线或部分配套设备，综合运用物联网技术提高智能化生产水平，提升生产线管控效率。公司生产的铝型材挤压配套设备的主要类别和具体情况如下：类别类别 主要产品主要产品 产品图示产品图示 产品特点产品特点 冷冷床类床类 冷床（包括 拉 直机、成品锯）由导出台、滑出台、取料台、冷却台、拉直机、储料台、锯料台、成品锯切装置等部分组成。用于铝合金型材在挤压过程中的冷却、输送、分拣、矫直及定尺锯切。公司的该类设备采用上位机与物联网联机进行系统控制。加热加热 炉类炉类 多棒热剪/热锯炉 采用低 NOx、高效的加热系统，对多支铝棒进行均匀

184、加热。主要用于铝棒同牌号、大批量的连续生产模式。该设备主要由储料架、多棒加热炉、热锯/热剪机、铝棒输送机械手、铝屑回收系统、余热回收系统、废气处理系统、电气控制系统等组成，适用于直径 380mm 以下各类铝合金棒材的加热和分切处理。公司的加热炉系统采用上位机与物联网联机进行系统控制。单棒快速热剪/热锯炉 采用阶梯式梯度高效加热系统，对纵向排列的单支铝棒进行极速梯度加热，铝棒可以在短时间内实现从室温到 500的快速升温。该设备的温度控制精度和稳定性更高。设备主要由储料进料装置、阶梯式极速加热炉体、热锯/热剪机、铝棒输送机械手、铝屑回收系统、余热回收系统、电气控制系统等组成。公司的加热炉系统采用上

185、位机与物联网联机进行系统控制。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-64 类别类别 主要产品主要产品 产品图示产品图示 产品特点产品特点 牵引牵引 系统系统 双牵引机 由一个牵引头与另一个带飞锯的牵引头及轨道和控制系统组成。主要用于铝合金型材挤压过程中的在线牵引和随动锯切，能实现牵引力和随动锯切位置的精准控制，具备单牵引、过水牵引、双牵引、取样牵引等功能。公司的牵引系统采用上位机与物联网联机进行系统控制。三头 牵引机 由两个牵引头和一个随动锯及轨道和控制系统组成。随动锯与各牵引头独立运转，采用往复交替式牵引+随动锯切工作模式，可实现更快速的在线牵引和随动锯切，适用于快速挤压的工

186、艺要求。公司的牵引系统采用上位机与物联网联机进行系统控制。淬火淬火 系统系统 在线联合淬火系统 包括风冷、浸水冷、雾冷、风雾混合冷、激喷冷、驻波冷六种冷却方式，通过公司的独特控制手段，可在上述六种冷却模式间进行组合和切换。主要用于铝合金型材挤压固溶处理，在减小型材冷却变形和热应力的同时，进行在线均衡冷却，以使型材达到合适的综合力学性能。公司的淬火系统采用上位机与物联网联机进行系统控制。其他类其他类 模具炉、时效炉、锯切机等。（3）精密机械零部件）精密机械零部件 公司的精密机械零部件业务系根据客户需求进行的定制化生产，涉及的产品品种、规格众多，主要如下：产品产品 产品图示产品图示 产品应用领域产

187、品应用领域 轨道交通轴类轨道交通轴类 主要用于制造高铁、动车、地铁、轻轨、机车等轨道交通列车的牵引电机、齿轮箱等产品。焊接机壳焊接机壳 主要用于制造轻轨、低地板轨道车辆的牵引电机、风电发电机等产品。风电轴类风电轴类 主要用于制造风力发电机等产品。其他其他 轮轴、锁销、轨道车辆的车钩等零件 产品应用在轨道交通、工程机械等领域，主要用于制造轨道车辆车厢连接的车钩、工程机械的挖机、履带机械行走部分的履带轮及减速机等产品。3、主营、主营业务收入构成及特征业务收入构成及特征 报告期内，公司主营业务收入按产品类别的结构如下所示：江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-65 单位：万元 项目项

188、目 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 金额金额 比例比例 金额金额 比例比例 金额金额 比例比例 铝型材挤压模具及配件 43,326.8743,326.87 42.72%42.72%35,830.75 41.16%29,931.30 41.45%铝型材挤压配套设备 41,488.7641,488.76 40.91%40.91%36,976.00 42.48%30,008.93 41.56%精密机械零部件 13,327.5213,327.52 13.14%13.14%11,285.16 12.96%9,485.33 13.14%其他 3,282.853,282.

189、85 3.24%3.24%2,960.80 3.40%2,779.04 3.85%合计合计 101,426.00101,426.00 100.00%100.00%87,052.72 100.00%72,204.59 100.00%注：“其他”主要为贸易业务收入，根据客户需求而销售的配套物资以及加工费收入。从主营业务收入构成来看，铝型材挤压模具配件和挤压配套设备产品是公司的核心产品。（1）产品协同效应突出，带动经营业绩稳步增长。）产品协同效应突出，带动经营业绩稳步增长。1）利用高频产品切入低频产品领域：公司深耕挤压模具行业，是首部铝型材热挤压模具行业标准的主持起草单位，凭借在模具行业的可靠质量与

190、市场口碑，为铝型材挤压配套设备产品的销售起到良好的示范效应。2）低频产品带动高频产品销售：当铝型材生产企业购置挤压配套设备新建产能后，进而增加对公司铝型材挤压模具产品的采购。因此，两类核心产品互为补充、相互促进，带动报告期内公司业绩的持续增长。（2）新兴市场需求提升，促进盈利水平持续增长。）新兴市场需求提升，促进盈利水平持续增长。铝型材挤压模具及配件、挤压配套设备的下游主要面向铝型材制造行业。根据国家统计局数据显示，2018年至 2022 年，我国铝型材产量分别为 4,554.6 万吨、5,252.2 万吨、5,779.3 万吨、6,105.2 万吨和 6,221.6 万吨，规模不断提升。随着

191、“以铝代钢”、“以铝节木”等材料替代应用的深入，尤其是在光伏、轨道交通、新能源汽车及汽车轻量化等新兴领域的需求提升，近年来带动了铝型材制造行业的发展，铝型材生产企业不断增加扩大投产、加快生产线自动化升级，以提升自有产能。公司一站式配套服务方案不断获得更多客户的认可，铝型材挤压配套设备订单增长较快，符合下游行业铝型材行业的发展趋势。（二）公司主要经营模式 1、采购模式、采购模式 公司采购包括原材料采购和外协加工服务采购，其中原材料包括钢材类、电江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-66 气类、五金类等材料，外协加工服务主要包括粗加工、表面处理等。在原材料采购方面，公司主要采用“以

192、销定产+以产定购”的采购模式。由于公司主要产品均为定制化产品，公司接到销售合同、订单或获悉客户的生产计划后，相应制定自身生产计划，并结合现有库存，制定原材料采购计划。在外协加工服务采购方面，公司拥有完整的生产组织体系和技术体系，以自主生产为主，但对于部分市场化程度高、技术含量和附加值较低的非核心粗加工工序，公司通常采用委托外协加工的方式完成，从而在降低成本的同时确保公司聚焦于核心高附加值的生产环节。在采购管理上，公司根据市场化原则在合格供应商范围内自主选择质优价廉的供应商。公司制定了供应商管理及采购管理制度并严格执行，并引入竞争机制，每年度公司对合格供方进行综合评价，定期修订合格供应商名录。公

193、司通过引进供应商动态调整机制，进一步提升供方产品和服务的质量，缩短交期，降低整体采购成本。2、生产模式、生产模式 由于公司生产模式属于非标准产品的定制化生产，主要采用以销定产的生产方式，根据客户订单或需求计划制定生产计划并组织生产。对于铝型材挤压模具产品，公司根据客户需求自主完成模具设计、工艺编制及物料需求计划制定，核心工序由公司内部加工，部分非核心工序采用委外加工，从而使公司聚焦于核心工序，不断提升核心竞争力。对于铝型材挤压配套设备产品，公司实行订单式研发、定制化生产，针对每个订单实施项目管理。针对每个具体项目，公司会根据客户需求单独研发技术及配置方案，并将生产组织工作分解至各台设备。公司挤

194、压配套设备产品生产涉及的主要环节包括机械加工、焊接、部件装配、表面处理以及成品检验等。对于精密机械零部件产品，一般情况下，公司下游厂商会定期向公司发送生产计划单，公司据此组织生产。公司精密机械零部件产品的生产涉及多个环节，公司针对不同产品的工艺特点对生产线进行动态配置，从而适应产品多品类、多型号的特点。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-67 3、销售模式、销售模式 由于公司产品需按客户要求设计、制造，产品差异化程度高，公司采用直销模式。公司营销人员主要通过邮件、电话、展会、实地拜访、客户推荐、行业交流等方式接洽目标客户，在技术中心的协助下完成初步需求沟通和后续商务谈判，并完

195、成合同签订。同时，公司基于模具产品和挤压配套设备产品关联度较高的特点，在销售中会着重发挥二者的协同效应，在销售模具的同时挖掘客户对挤压配套设备的潜在需求。由于公司在行业内的产品优势和品牌影响力，部分新增客户也会主动对标寻求合作。4、发行人采用目前经营模式的原因、影响经营模式的关键因素、经营模式、发行人采用目前经营模式的原因、影响经营模式的关键因素、经营模式和影响因素的未来变化趋势和影响因素的未来变化趋势 公司目前的经营模式是根据行业上下游发展情况、客户需求、公司产品与技术特点，经过多年发展不断探索与完善所形成，符合自身发展及行业特点。影响公司经营模式的关键因素为相关政策法规、市场供需变化、行业

196、竞争状况、公司发展战略等。报告期内，公司主要经营模式及影响公司经营模式的关键因素未发生重大变化，在可预见的未来一段时期内预计不会发生重大变化。（三）公司成立以来主营业务、主要产品或服务、主要经营模式的演变情况 公司成立于 2001 年，致力于铝型材挤压生产配套产品的研发、生产和销售，主要产品为铝型材挤压模具及配件产品。经过多年经营积累，公司建立了行业领先的技术及研发优势，主持起草了有色金属行业首部铝型材热挤压模具行业标准，并获批设立了“院士工作站”和“省高精度工业模具数字化设计工程技术研究中心”。凭借可靠的产品质量和高品质的售后服务，公司积累了大批优质客户资源。2018 年至今，公司整合业务布

197、局、拓宽产品广度，收购了同一控制下的企业江顺机电、江顺装备，增加两大产品体系：铝型材挤压配套设备产品、精密机械零部件产品。一方面，通过铝型材挤压模具及配件和铝型材挤压配套设备两类产品优势的叠加、业务的协同以及产品技术的不断升级迭代，公司成为国内少数能够为客户提供一站式配套服务的企业之一；另一方面，随着“以铝代钢”、“以江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-68 铝节木”等材料替代应用的深入，尤其是在光伏、轨道交通、新能源汽车及汽车轻量化等新兴领域的需求提升，近年来带动了公司经营业绩稳定持续增长。自设立以来，公司主营业务、主要产品经历了产品结构不断完善、应用领域不断深化的发展历程

198、。报告期内，发行人的主要业务、主要产品或服务、主要经营模式未发生重大变化。（四）公司主要业务经营情况和核心技术产业化情况 报告期内，公司所积累的核心技术均应用到公司的主要产品中，包括铝型材挤压模具及配件产品、铝型材挤压配套设备产品、精密机械零部件产品；公司主营业务及主要产品均围绕着核心技术开展，公司营业收入主要来自核心技术贡献。报告期内，公司核心技术产品收入以及占比情况如下：单位：万元 项目项目 20232023 年度年度 2022 年年度度 2021 年度年度 核心技术产品收入 98,143.1598,143.15 84,091.92 69,425.56 营业收入 104,257.36104

199、,257.36 89,242.58 74,150.04 占比占比 94.14%94.14%94.23%93.63%（五）公司主要产品或服务的工艺流程图或服务的流程图 1、铝型材挤压模具工艺流程图、铝型材挤压模具工艺流程图 理化/UT检验获取订单投料生产表面清洗钻孔、攻丝CNC前铣数控车真空热处理CNC后铣慢走丝数控电火花包装发货成品检验抛光装配模具设计评审、修订原辅材料采购生产计划编制编程（线割、CNC）半成品检验 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-69 2、铝型材挤压配套设备工艺流程图、铝型材挤压配套设备工艺流程图 获取订单客户需求分析方案设计评审、修订方案确认订料成品检

200、验表面处理部件装配焊接机加工包装发货现场总装调试验收生产计划编制投料生产现场总装调试验收 3、精密机械零部件工艺流程图、精密机械零部件工艺流程图 获取订单工艺设计原材料采购领料投产粗加工热处理力学性能/UT检测半精加工焊接精加工成品检验包装发货锻件类焊接件类表面处理（六）报告期各期具有代表性的业务指标变动情况及原因 公司主要从事铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件等产品的研发、设计、生产和销售。报告期各期，具有代表性的业务指标主要为存货结构、产品销售结构、销售区域分布、各类产品盈利能力等，报告期各期上述业务指标及其变动情况详见“第六节 财务会计信息与管理层分析”之“六、经营

201、成果分析”与“七、资产质量分析”。（七）主要产品和业务符合产业政策和国家经济发展战略的情况 近年来，我国出台了关于加快推进工业强基的指导意见高端智能再制造行动计划（2018-2020 年）模具行业“十四五”发展纲要 中国制造 2025等一系列重要政策，鼓励支持包括模具行业、金属加工机械行业在内的制造业发展。此外，关于加快铝工业结构调整指导意见的通知“十四五”原材料工业发展规划（2021-2025 年）关于加快建立健全绿色低碳循环发展经济体系的指导 “十四五”现代能源体系规划 新能源汽车产业发展规划（2021-2035江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-70 年）等政策及规划促

202、进了铝型材及下游应用行业的发展，工业型材、汽车型材、电子产品型材、新能源等高端型材需求量越来越大，铝型材的加工离不开挤压模具和挤压辅助自动化生产设备，进而拓展了公司产品的终端应用市场。公司主要产品和业务紧密围绕国家相关产业政策，把握铝型材应用领域向新能源、汽车轻量化、消费电子等新兴领域加速渗透的市场机遇，通过持续创新不断满足客户需求，在增量市场占据有利地位，加速推进高端模具和挤压配套设备的进口替代。二、发行人所处行业的基本情况和竞争状况（一）所属行业及确定所属行业的依据 根据国家统计局颁布的国民经济行业分类（GB/T47542017），铝型材挤压模具制造业务所处行业为制造业下属“专用设备制造业

203、（C35）”，其细分行业为“模具制造（C3525）”；铝型材挤压配套设备制造业务、精密机械零部件制造业务所处行业为制造业下属“通用设备制造业（C34）”，细分行业分别为“金属成形机床制造（C3422）”、“机械零部件加工（C3484）”。（二）行业主管部门、行业监管体制、行业主要法律法规政策及对发行人的主要影响 1、行业监管体制、行业监管体制 公司所处行业的主要宏观管理部门为国家发展和改革委员会、工业和信息化部。国家发展和改革委员会负责制定宏观产业政策，推动产业布局，指导技术改造和固定资产投资等；工业和信息化部负责制定行业规划、计划和产业政策，拟定行业技术规范和标准，组织实施生产规划，监测和发

204、布行业动态相关信息等。公司所处行业的行业协会主要负责制定行业相关的自律规则。具体如下：部门部门 职责职责 中国有色金属工业协会 根据国家政策法规，制定并监督执行行规、行约，规范行业行为，协调同行价格争议，维护公平竞争；通过调查研究为政府制定行业发展规划、产业政策、有关法律法规提出意见和建议；协助政府主管部门制定、修订本行业国家标准，负责本行业标准的制定、修订和实施监督；根据政府有关部门授权和委托，对基建、技术改造、技术引进、投资与开发项目进行前期论证；根据政府有关部门授权和委托，参与质量管理监督工作和资质审查，开展行检、行评，承担生产、经营许可证审查，开展行业损害调查工作；组织科技成果鉴定、评

205、奖与推广江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-71 部门部门 职责职责 应用；开展职称评定、人才交流、业务培训；创办刊物，开展咨询；组织展销会、展览会；组织行业的国际经济技术交流与合作。中国有色金属加工工业协会 根据政府有关部门的授权或委托，参与行业发展规划、产业政策、法律法规的调研和起草工作；参与行业准入、质量监督管理、行业检查、行业评比、政策宣贯、行业自律等工作；协助有关部门制订完善行业工艺技术、产品和管理规范，开展行业培训，不断提升行业整体水平；开展行业交流与合作，组织科技成果鉴定，推广先进技术与装备，促进行业转型升级与商贸交流；开展技术服务，组织行业专家对企业生产和经营

206、中出现的问题进行会诊，并提供解决方案。全国模具标准化技术委员会 成立于 1983 年，是国家标准化管理委员会直属的标准化技术委员会。全国模具标准化技术委员会的主要任务是：国家与行业标准的体系研究与规划，标准化项目的立项评估与建议，标准制修订工作的组织与协调，标准技术内容及编写格式的审查与报批，标准的宣传贯彻与咨询服务等。同时负责国际标准化组织 ISO/TC29/SC8 的国内技术对口工作。中国机械设备成套工程协会 以行业相关法律法规为基本遵循，维护机电设备招标采购与成套及技术咨询服务行业的合法权益；制定行规行约，增强行业的凝聚力和自我保护、自我发展的能力，促进设备成套、招标投标、政府采购、技术

207、咨询服务事业健康、有序发展；协调与其他行业之间、会员之间的关系；发挥桥梁、纽带、协调、和服务作用，积极开展行业自律工作，并接受有关部门的委托，承担相应的行业监督任务。中国机电一体化技术应用协会 协会是政府对机电一体化、工业自动化、机器人与智能制造与装备、智造系统集成等技术和产品的开发、应用实施行业管理的参谋和助手，是联系政府和企业的桥梁与纽带。具有提出建议、组织协调、自律监督、信息沟通、咨询服务等职能。中国机械通用零部件工业协会 为中国机械工业联合会下属的中国机械通用零部件工业协会，中国机械通用零部件工业协会是我国紧固件、齿轮、电驱动、链传动、弹簧、粉末冶金、传动联结、工业互联网等行业的自律组

208、织，协会主要负责对行业改革和发展情况进行调研，为政府制定政策提出建议；组织市场及技术发展调研，为行业内企业开拓市场服务；开展行业统计工作，组建行业技术和经济信息网络等。2、行业主要法律法规与政策、行业主要法律法规与政策（1）模具制造行业相关法律法规与政策 序号序号 法律法规法律法规/产业政策产业政策 颁布机构颁布机构/时间时间 相关规定相关规定 1 关于印发进一步提高产品、工程和服务质量行动方案（20222025 年）的通知 市场监督总局、中央网信办等、发改委、科技部、工信部等 18部门/2022.11 提高基础件通用件质量性能。加强基础共性技术研究，提升轴承、齿轮、紧固件、液气密件、液压件、

209、泵阀、模具、传感器等核心基础零部件（元器件）可靠性、稳定性，延长使用寿命。2 模具行业“十四五”发展纲要 中国模具工业协会/2021.6 国内模具市场满足率为 90%-95%，保持世界第一大模具制造国；模具出口额超过 80 亿美元，平均年增长 5%左右，国际模具市场份额整体增加不少于 10%，保持世界第一大模具出口国地位。培育出基于产业链、价值链、具有规则下协同紧密关联、能一定程度主导终端客户的领航模具企业；打造若干细江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-72 序号序号 法律法规法律法规/产业政策产业政策 颁布机构颁布机构/时间时间 相关规定相关规定 分领域龙头模具企业，工信部

210、认定的国家级制造业单项冠军企业再增加 5-6 家；专、精、特、新“小巨人”企业再增加 20 家；培育出世界级先进模具制造业集群。3 重点新材料首批次应用示范指导目录（2019 年版）工信部/2019.11 报告中与模具制造相关的部分包括：“先进基础材料”部分中的“6.汽车用高端热作模具钢”、“14.模具用特种钢粉末”及“27.高纯高速钢粉末”，这三类材料均是模具制造相关材料。4 产业结构调整指导目录（2019年本）发改委/2019.10 报告中与模具制造相关的信息包括：高性能工模具钢；高档数控机床及配套数控系统；汽车、能源装备、轨道交通装备、航空航天、军工、海洋工程装备关键铸件、锻件；大型模具

211、、精密模具。5 高端智能再制造行动计划（2018-2020 年）工信部/2017.10 到 2020 年，突破一批制约我国高端智能再制造发展的拆解、检测、成形加工等关键共性技术，智能检测、成形加工技术达到国际先进水平；发布 50 项高端智能再制造管理、技术、装备及评价等标准；初步建立可复制推广的再制造产品应用市场化机制；推动建立 100 家高端智能再制造示范企业、技术研发中心、服务企业、信息服务平台、产业集聚区等，带动我国再制造产业规模达到2,000 亿元。6 制造业人才发展规划指南 教育部/2016.12 支持基础制造技术领域人才培养。加强电子元器件紧固件、弹簧、粉末冶金件、模具等基础零部件

212、加工制造人才培养，提高核心基础零部件的制造水平和产品性能。7 模具行业“十三五”发展指引纲要 中国模具工业协会/2016.6 2020 年国内模具市场容量预计为 2,500 亿元，国内市场的国产模具自配率达到 90%以上。重点发展制造业技术发展和转型升级中需要的中高档模具（占模具总量比例达到60%）和新兴产业发展急需的关键模具。（2）铝型材挤压配套设备和精密机械零部件制造行业相关法律法规与政策 序号序号 法律法规法律法规/产业政策产业政策 颁布机构颁布机构/时间时间 相关规定相关规定 1 关于开展“携手”行动促进大中小企业融通创新 工信部、发改委、科技部等 11部门/2022.5 开展智能制造

213、试点示范行动，遴选一批智能制造示范工厂和典型场景，促进提升产业链整体智能化水平。鼓励大企业带动中小企业协同开展技术改造升级，提升中小企业技术改造能力。2“十四五”智能制造发展规划 工信部、发改委等 8 部门/2021.12 到 2025 年智能制造装备和工业软件技术水平和市场竞争力显著提升，市场满足率分别超过 70%和 50%。培育 150 家以上专业水平高、服务能力强的智能制造系统解决方案供应商。3 机械工业“十 四五”发展纲要 中国机械工业联合会/2021.4 行业整体摆脱基础支撑能力弱的局面，在核心基础零部件、关键基础材料、先进基础工江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-

214、73 序号序号 法律法规法律法规/产业政策产业政策 颁布机构颁布机构/时间时间 相关规定相关规定 艺及装备、基础工业软件、专用生产及检测设备等方面实现突破发展。4 中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和 2035 年远景目标纲要 十三届全国人大四次会议/2021.3 实施产业基础再造工程，加快补齐基础零部件及元器件、基础软件、基础材料、基础工艺和产业技术基础等瓶颈短板；深入实施智能制造和绿色制造工程，发展服务型制造新模式，推动制造业高端化智能化绿色化。培育先进制造业集群，推动集成电路、航空航天、船舶与海洋工程装备、机器人、先进轨道交通装备、先进电力装备、工程机械、高端数控机床、医药

215、及医疗设备等产业创新发展；深入实施增强制造业核心竞争力和技术改造专项，鼓励企业应用先进适用技术、加强设备更新和新产品规模化应用。建设智能制造示范工厂，完善智能制造标准体系。5 国家智能制造标准体系建设指南（2018 年版）工信部、国家标准委/2018.10 指出“智能制造”是落实我国制造强国战略的重要举措，加快推进智能制造，是加快我国工业化和信息化深度融合、推动制造业供给侧结构性改革的重要着力点，对重塑我国制造业竞争新优势具有重要意义。6 增强制造业核心竞争力三年行动计划（2018-2020 年）发改委/2018.1 加强高端智能化系统研制应用。加快智能化关键装备研制，推动在重点行业的规模化应

216、用。加快核心部件技术突破，提高核心部件的精确度、灵敏度、稳定性和可靠性。7 工业强基工程实施指南（2016-2020年）工信部/2017.3 到 2020 年，工业基础能力明显提升，质量水平显著提高。基础零部件（元器件）、基础材料的可靠性、一致性和稳定性显著提升，产品使用寿命整体水平明显提高。先进轨道交通装备、信息通信设备、高档数控机床和机器人、电力装备领域的“四基”问题率先解决。8 智能制造发展规划（2016-2020 年）工信部、财政部/2016.12 全面落实 中国制造 2025 和推进供给侧结构性改革部署，将发展智能制造作为长期坚持的战略任务，分类分层指导，分行业、分步骤坚持推进，“十

217、三五”期间同步实施数字化制造普及、智能化制造示范引领，以构建新型制造体系为目标，以实施智能制造工程为重要抓手，着力提升关键技术装备安全可控能力，着力增强基础支撑能力，着力提升集成应用水平，着力探索培育新模式，着力营造良好发展环境，为培养经济增长新动能、打造我国制造业竞争新优势、建设制造强国奠定扎实的基础。9 中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要 十二届全国人大四次会议/2016.3 实施高端装备创新发展工程，明显提升自主设计水平和系统集成能力。实施智能制造工程，加快发展智能制造关键技术装备，强化智能制造标准、工业电子设备、核心支撑软件等基础；培育推广新型智能制造模式，推动生产方

218、式向柔性、智能、精细化转变；实江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-74 序号序号 法律法规法律法规/产业政策产业政策 颁布机构颁布机构/时间时间 相关规定相关规定 施制造业重大技术改造升级工程，完善政策体系，支持企业瞄准国际同行业标杆全面提高产品技术、工艺装备、能效环保等水平，实现重点领域向中高端的群体性突破。（三）所属细分行业的技术水平及特点、进入本行业主要壁垒、行业发展态势、面临机遇与风险、行业周期性特征，以及在产业链中的地位和作用，与上、下游行业之间的关联性 1、行业技术水平和技术特点、行业技术水平和技术特点 模具制造是一门综合性学科，特别是铝型材热挤压模具技术，涉及的

219、技术面广且对于产品的质量要求严格，采用的技术手段多样，是一个复杂的系统工程。铝型材挤压模具行业往往需要通过多年一线经验才能培养出合格的人才，技术和人才往往决定了产品的工艺先进性、质量及生产效率，是企业竞争的关键。目前，我国铝型材挤压配套设备制造行业企业数量较多，企业规模相对较小，研发投入和设备投入不足，因此生产的自动化水平整体不高。近年来，随着下游客户对铝型材挤压设备精度的要求越来越高，以及下游行业资源整合力度的逐步加大，行业内规模较大的企业正朝着高精度、高生产效率、高稳定性、低耗能耗材等方向发展，进而推动铝型材挤压设备自动化水平大大提高。2、进入行业的壁垒、进入行业的壁垒 公司所处行业企业数

220、量较多且分散，行业集中度较低，低端产品同质化明显，质量稳定性、可靠性较差。而在中高端市场，生产厂商依靠多年的技术工艺积累、人才储备、持续的研发及设备投入，在长期稳定的客户合作基础之上开展一站式配套服务，使得客户粘性日益增强，从而对新进入企业构成了较高的壁垒，主要情况如下：（1）客户壁垒）客户壁垒 铝型材挤压模具及设备、精密机械零部件产品具有显著的定制化特点，主要应用于建筑/工业/轨道交通/风电设备/工程机械等领域。在面向上述领域的中高端市场中，国内外大型企业在确定供应商前会对其技术开发能力、产品精度、质量稳定性、规模化供货能力、售后服务响应等方面进行较长时期的考察。基于行业江苏江顺精密科技集团

221、股份有限公司 招股说明书 1-1-75 现状，在供应商替换成本较高的情况下，生产厂商一旦进入客户的供应商体系，通常会和客户建立长期、稳定的合作关系。基于下游市场应用及客户需求的不断拓展，行业内领先企业持续开发新产品和拓展新应用领域，不断深化对客户需求及产品应用理解的同时，培养了客户的使用习惯，可通过已有高频主打产品带动新品销售，从而提供一站式配套服务，进一步巩固了合作基础，提高了中高端市场进入门槛。（2）技术壁垒）技术壁垒 公司所处行业实践性较强，中高端产品对开发设计能力、指标精度、质量稳定性提出了较高的要求，厂商需要在制造工艺、质量控制、联机调试等方面经过长期的实践经验累积和生产应用才能掌握

222、核心技术。行业内技术领先的企业可以通过不断承接订单进一步优化原有技术，通过持续的新产品开发满足客户新需求，继而形成新工艺、新方法，不断筑高技术壁垒，新进入行业的企业很难在短期内掌握生产核心技术。因此，较高的综合技术要求构成了行业较高的技术壁垒。（3）人才壁垒）人才壁垒 专业技术人才的数量和质量，是企业实力的重要保证，同时也是企业能否获得客户认可的关键因素之一，决定了企业未来发展的规模。随着工艺流程的创新运用、技术革新步伐的加快、生产自动化与信息化水平的提升，行业内企业必须组建一支专业背景深厚、实践经验丰富、研发创新能力突出的技术人才队伍，方能在变革中保持领先优势。目前，本行业内兼具实践经验和理

223、论知识的专业人才供应较为缺乏，主要依靠企业内部培养。长期耕耘本行业的领先企业通过不断的技术积累与市场沉淀，建立了成熟的人才培养机制和人才梯队。对本行业新进入者，尤其是缺乏规模优势和生产经验的企业而言，其很难在短期内构建专业结构合理的人才队伍并始终保证人才队伍的稳定发展，因此本行业存在一定的人才壁垒。（4）资金壁垒）资金壁垒 由于生产线购置、厂房建设及日常营运等客观需要，对行业内生产厂商的配套资金实力提出了较高的要求。尤其部分设备的专用性较强，且在技术革新和客户需求提升的带动下，设备的更新换代速度较快，需要持续不断的资金投入以保江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-76 障产品性

224、能和生产效率的提升。如果新进企业没有一定的资金积累，将难以适应本行业的市场竞争。因此，本行业存在较高的资金壁垒。3、行业发展态势、行业发展态势（1）所属行业概况）所属行业概况 1）模具行业概况）模具行业概况 模具行业产品分类及市场现状 模具被称为“工业之母”，是对原材料进行加工，赋予原材料以完整构型和精确尺寸的加工工具，主要用于高效、大批量生产工业产品中的有关零部件。随着现代化工业的发展，模具已广泛应用于建筑、交通、汽车、能源、消费电子等领域。根据加工成型方法的不同，模具可分为冲压模具、压铸模具、锻造模具、铸造模具、挤压模具以及其他模具。公司的模具产品属于挤压模具分类。由于绝大多数模具都是针对

225、特定用户单件制作的，因此模具企业与一般工业企业相比，呈现数量多、规模小、集中度不高的行业特点。近年来，得益于中国工业化程度提高以及经济的持续增长，中国模具制造行业亦稳步增长。我国模具制造企业通过学习国外先进技术和管理理念，不断进行业务转型和产业升级，实现了快速发展。目前我国已经成为世界模具制造大国和模具贸易大国。模具行业与诸多行业关联性高、涉及面广，下游市场的不断发展也带动我国模具行业快速发展。特别是随着全球制造业向中国转移，驱动我国制造业升级，也将给模具行业带来新的增长机遇。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-77 2011-2019 年中国模具行业市场规模（单位：亿元）年

226、中国模具行业市场规模（单位：亿元）数据来源：国家统计局1 如上图所示，2011 年以来我国模具行业市场规模不断增长。至 2019 年我国模具行业市场规模达到了 3,118.96 亿元，较 2011 年增长近 100%。2011-2019 年中国模具产量（单位：万套）年中国模具产量（单位：万套）根据国家统计局数据，2011 年我国模具行业产量为 1,045.96 万套，到 2019年增长至 2,425.11 万套，2011-2019 年复合增长率达到 11.08%。1、招股说明书所引用的第三方数据，非专门为本次发行准备，公司不存在为此支付费用或提供帮助的情形。下同。江苏江顺精密科技集团股份有限公

227、司 招股说明书 1-1-78 2021-2026 年中国模具制造行业销售收入预测（单位：亿元）年中国模具制造行业销售收入预测（单位：亿元）数据来源：智研咨询 随着我国模具制造行业的进一步发展，预计未来几年，模具制造行业销售收入将继续保持增长态势。根据上图，2021 至 2026 年，模具制造行业销售收入预计将从 3,688.37 亿元增长至 4,445.38 亿元，仍将保持稳定的增长趋势。2012-2021 年中国模具行业进出口额统年中国模具行业进出口额统计计 数据来源：海关总署 进出口方面，近年来模具出口规模逐年递增，进口规模呈下降趋势。海关总署统计数据显示，2012 年我国模具进口额为 2

228、4.84 亿美元，到 2021 年进口额下降至 14.58 亿美元；2012 年，我国模具出口额为 37.31 亿美元，到 2021 年提升至 74.79 亿美元，我国模具行业净出口额呈现较为显著的增长趋势。综上，我国模具行业市场规模的持续扩张及净出口的不断增长有望给行业内江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-79 企业创造良好的发展前景和业务增长机会。铝型材挤压模具市场发展情况 根据中国有色金属加工工业协会数据，2020 年至 2022 年我国铝挤压材产量为 2,138 万吨、2,202 万吨和 2,150 万吨，根据目前的铝型材加工行业成本测算，平均每生产一吨铝挤压材需要消

229、耗模具成本约为 270 元，因此，经初步估算，2020年至 2022 年铝挤压材产量所对应的挤压模具市场规模约为 57.73 亿元、59.45 亿元和 58.05 亿元。2）铝型材挤压配套设备行业概况）铝型材挤压配套设备行业概况 机械制造业的发展水平是衡量国家工业化程度的主要标准之一，机械设备的生产能力直接决定了一国工业水平的高低。为实现我国经济转型升级，保障工业4.0 的顺利推进，必须要有强大的工业机械产业作为支撑。金属加工机械是工业机械的重要分支，一般分为金属切削设备和金属成形设备。公司的主要产品铝型材挤压配套设备属于金属成形设备。近年来，我国金属成形设备产量基本保持稳定。根据国家统计局数

230、据，2018年和 2019 年全年金属成形设备产量分别为 23.0 万台和 23.4 万台；由于制造业开工率下降，导致 2020 年中国金属成形设备累计产量略有下降为 20.2 万台；2021年，中国金属成形设备产量回升至 21 万台。未来，制造业开工率的回升，金属成形设备产量会逐渐恢复到正常生产水平。2018-2021 年中国金属成形设备产量（单位：万台）年中国金属成形设备产量（单位：万台）江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-80 数据来源：国家统计局 3）精密机械零部件行业概况）精密机械零部件行业概况 精密机械零部件是机械设备中的核心零部件，是综合运用高精密设备、金属加工

231、工艺、精密检测技术、自动化技术等，将金属材料加工成预定形状或尺寸的金属零部件。精密机械零部件既具有加工精度高、尺寸公差小、表面光洁度高等精密特点，也具有尺寸稳定性高、抗疲劳与抗衰减性能好等金属零件的特点。精密机械零部件制造是各类精密设备仪器生产制造的基础。过去由于我国工业基础薄弱，加工能力与技术实力不强，核心精密机械零部件行业通常为欧美日等外资企业所垄断。近年来，随着产业链中系统总成或部件装配业务向我国转移，其子系统或部件的制造商也在我国积极寻找并支持具有核心精密机械零部件生产能力的企业。这一趋势在轨道交通、航空航天、消费电子、风力发电等下游行业比较明显。（2）下游行业概况）下游行业概况 公司

232、铝型材挤压模具及配件和铝型材挤压配套设备的收入占比较大，为公司的核心产品。铝型材行业是其最直接的下游行业，与公司所在行业关联度较高。1）铝型材行业发展现状及趋势）铝型材行业发展现状及趋势 铝，由于其优良的结构及功能特性，同时结合铝及其合金材料性能的改善和提高，其应用范围不断扩大，“以铝代钢”、“以铝节木”等材料替代应用亦成为化解铝产能过剩的有效抓手。当前，我国铝应用水平与发达国家仍有较大差距，随着我国工业现代化的不断高质量发展，铝应用领域的覆盖面越来越广，受益于光伏、轨道交通、汽车轻量化、电子信息产业等新兴产业的发展，铝材市场也不断向好发展。根据国家统计局数据，2013 年至 2017 年我国

233、铝型材产量整体呈增长趋势。2018 年，因供给侧改革及市场需求下滑的影响，我国铝材行业产量出现同比下滑。但随着光伏产业的复苏，铝型材在汽车轻量化、家用电器、新能源汽车及高端装备制造领域应用的逐步深入，以及“两新一重”政策促进新型基础设施建设、新型城镇化建设、交通水利等重大工程建设，下游市场对铝型材的需求逐步扩大，2019年至2022年铝型材产量分别达到为5,252.2万吨、5,779.3万吨、6,105.2江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-81 万吨和 6,221.6 万吨，同比分别增长 15.30%、10.04%、5.64%和 1.91%，产量连续四年大幅回升。2013-

234、2022 年年中国铝型材产量（单位：万吨）中国铝型材产量（单位：万吨）数据来源：国家统计局 未来，随着国内铝型材制造企业技术的改进，产品性能的提升，以及下游应用领域的广度和深度不断拓展，预计我国铝型材的发展前景良好。2）铝型材的下游应用铝型材的下游应用 铝及铝型材由于具有质量轻、易加工、耐腐蚀、导热导电及可回收性强等优良性能，在建筑、交通、汽车、能源、家电等领域有着广泛的应用。随着铝型材生产技术的发展，特别是在强韧化、结构减重、耐腐蚀、使用寿命、安全可靠性等方面的优化，具有高合金化、高综合性能的铝型材的市场需求逐步增加。建筑业是铝型材应用最为广泛的领域之一，由于铝质量轻，同时强度可达到或超过结

235、构钢的水平，易于加工成各种形状，经过表面处理拥有精美的外观和耐腐蚀性等特点，因此被广泛用于工业与民用建筑。2016 年国家工信部发布的 有色金属工业发展规划（2016-2020 年）中明确鼓励扩大铝在建筑业的应用。在建筑行业，铝型材可用于门窗、幕墙、采光顶、隔断、装饰品等。此外，彩色铝板、复合铝板、复合门窗框、铝合金模板等新型建筑铝制品的需求也在逐年增加。除了建筑行业，铝型材在工业领域的运用同样广泛，尤其是轨道交通、新能源汽车、光伏及消费电子行业。近年来，随着前述行业的快速发展，工业铝型材江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-82 及其上游（包括相关型材挤压模具及挤压生产线）亦

236、实现了快速发展。在轨道交通领域，由于铝型材具有高强韧、质量轻、易加工、耐腐蚀等突出优点，使得其在该领域的应用非常广泛。目前轨道车辆车体已大量使用铝材制造，轨道交通连接件、座椅、门窗、广告架等也大量采用铝合金产品。2014 年以来，我国铁路运营里程稳步提升，截至 2021 年底，中国现已开通运营高速铁路 4.00万公里，居全球第一，以“八纵八横”为骨架的高速铁路网络基本成型。今后，随着国内高铁里程的不断增长，轨道交通领域对铝型材的需求将持续扩大，从而带动铝型材行业及其相关上游的发展。2014-2021 年年中国高速铁路运营里程（单位：万公里）中国高速铁路运营里程（单位：万公里）数据来源：交通运输

237、部 截至 2021 年，中国内地累计有 50 个城市建成投运城轨线路 9,207 公里，同比增长 15.40%，增速明显回升。2011 年-2021 年期间，中国城市轨道交通里程累积增长近 470.00%。今后，随着我国城市化的不断发展，城市轨道交通领域对铝型材的需求将持续扩大，铝型材行业及其相关上游行业亦将从中受益。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-83 2011-2021 年中国年中国城市轨道交通运营里程（单位：公里）城市轨道交通运营里程（单位：公里）1,609 1,960 2,303 2,682 3,152 4,072 4,872 5,671 6,963 7,978

238、9,207 01,0002,0003,0004,0005,0006,0007,0008,0009,00010,00020112012201320142015201620172018201920202021 数据来源：中国城市轨道交通协会 在新能源汽车及汽车轻量化领域，铝型材同样拥有广阔的发展前景。铝的密度仅有钢的 1/3，且具有良好的可塑性和可回收性，是理想的汽车轻量化材料。目前变速器箱体、热交换系统的铝合金使用率已接近 100%，发动机缸体、缸盖、车轮的铝合金使用率也已较高，未来车身、底盘等零部件铝型材使用率亦有望大幅提高。根据智研咨询数据，2018 年我国乘用车的单车用铝量仅为 156kg

239、，中国汽车工程学会发布的 节能与新能源汽车技术路线图 中提出，到 2025 年及 2030年，我国汽车单车用铝量要分别达到 250kg 及 350kg，相关铝型材市场的发展空间将非常广阔。在光伏行业，铝型材主要运用在光伏边框和光伏支架等部位。光伏边框及光伏支架按照使用的原材料可分为三类：铝型材边框、不锈钢边框、玻璃钢型材边框，由于铝型材具备重量轻、耐蚀性强、成形容易、强度高、易切削和加工、可回收等特点，其应用最为普遍，目前市场上大部分光伏组件均使用铝边框，使用率高达 93.3%。目前，我国已成为全球光伏发电装机容量最大的国家，2022 年全国光伏发电累计装机达到 39,204 万千瓦，同比增长

240、 28.12%。光伏行业作为国家重点发展的七大新兴产业之一，其未来的快速发展将带动光伏组件中铝型材需求的快速增长。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-84 2014-2022 年年全国光伏发电累计容量及增长率全国光伏发电累计容量及增长率 数据来源：国家能源局 在消费电子行业，铝型材主要运用于笔记本电脑、手机、平板电脑的内部结构件、中框、外壳和支架等方面。在轻薄和时尚潮流的带动下，铝型材在消费电子金属外观件和内构件中的渗透率逐步上升。目前，全球消费电子行业出货量整体保持在较高水平。2014 至 2021 年，全球智能手机平均年出货量为 13.86 亿部，平板电脑平均年出货量为

241、1.75 亿台，PC 平均年出货量达到 2.85 亿台，消费电子产品市场容量空间广阔，其产品的迭代更新会为上游行业提供巨大的产能消化空间。未来，随着铝型材在消费电子行业不断深入应用以及 5G 手机换机需求的迅速增长，相关铝型材的需求量将进一步提高。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-85 2014-2021 年年全球部分消费电子产品出货量全球部分消费电子产品出货量 数据来源：Wind 3）精密机械零部件下游行业概况）精密机械零部件下游行业概况 公司生产的精密机械零部件主要用于轨道交通、新能源风电等领域。轨道交通方面，截至目前，中国现已开通运营高速铁路里程居全球第一，以“八纵八

242、横”为骨架的高速铁路网络基本成型。今后，随着国内高铁里程及城市轨道交通里程的不断增长，轨道交通领域对相关精密机械零部件的需求将持续扩大，从而带动精密机械零部件行业的发展。新能源风电方面，近年来，我国风电设备装机容量稳步增长。根据国家能源局统计数据，2010 年-2022 年，我国风力发电并网装机容量保持持续增长态势，截至 2022 年我国风电并网装机容量为 3.65 亿千瓦，较 2021 年同期增长 11.20%。风电行业的稳步发展将为上游精密机械零部件行业的持续增长提供保障。（3）行业发展趋势）行业发展趋势 1）领先企业市场份额提升，行业集中度逐步提高）领先企业市场份额提升，行业集中度逐步提

243、高 目前铝型材挤压模具及铝型材挤压配套设备行业内以中小企业为主，数量众多，行业集中度较低。随着汽车轻量化、消费电子、轨道交通等高端下游应用需求的持续增长，行业内领先企业在深耕现有客户的同时加大研发投入，加快生产江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-86 线自动化升级，提升新品开发水平，不断增强多规格、全产线的一站式配套服务能力，从而占据新增市场份额，而工艺水平低、技术开发能力弱、服务能力差的小企业将逐步被淘汰，市场资源向行业内优势企业集中。2）国内低端市场相对饱和，中高端市场国产化步伐加快）国内低端市场相对饱和，中高端市场国产化步伐加快 与国际领先企业相比，国内铝型材挤压模具和

244、设备生产企业数量众多，但多数企业由于设备水平和研发投入有限，以生产低端产品为主，品种相对单一，较难满足不断升级的下游市场需求。近年来，部分国内领先的铝型材挤压模具和设备生产企业，通过引进国外先进的生产设备和技术，同时加强自主技术研发和生产工艺创新，提升产线的自动化水平，提高产品精度和稳定性，在中高端市场与国际厂商进行全方位竞争，不断实现中高端产品的进口替代。3）生产制造向自动化、智能化方向发展，生产效率极大提高）生产制造向自动化、智能化方向发展，生产效率极大提高 随着 CAD/CAE/CAM 一体化技术、三维设计技术等信息管理技术在机械制造行业的深度运用及物联网技术的发展，模具制造企业未来将在

245、生产及设计过程中提升新技术融合能力和软硬件一体化能力，推动生产制造向自动化、智能化的方向发展，从而提高模具加工效率和制造精度。在现有技术水平与制造能力的基础上，铝型材挤压配套设备行业正逐步通过通信技术、大数据及物联网技术的综合集成应用，实现高效化、自动化及智能化的升级，全面提升产品设计能力、生产过程控制能力。4）快速响应市场需求，提升定制化研发设计能力，成为竞争的重要因素）快速响应市场需求，提升定制化研发设计能力，成为竞争的重要因素 对于铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备以及精密机械零部件产品，通常是面向客户实际需求展开的定制化生产。近年来，随着光伏、风电、汽车轻量化、消费电子等下游应用

246、领域的扩展，产品更新速度不断加快，在此过程中，需要上游企业深刻理解产品特点和客户需求，参与客户初始研发，缩短研发周期，加快生产和服务响应速度，提高产品的质量稳定性。因此，面向客户和市场需求，开展同步研发设计、生产制造的能力成为衡量企业市场竞争力的重要指标。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-87 4、行业面临的机遇与风险、行业面临的机遇与风险（1）行业面临的机遇）行业面临的机遇 1）国家产业政策大力支持）国家产业政策大力支持 近年来，我国出台了关于加快推进工业强基的指导意见高端智能再制造行动计划（2018-2020 年）增强制造业核心竞争力三年行动计划（2018-2020年）

247、模具行业“十四五”发展纲要中国制造 2025等一系列重要政策，鼓励支持包括模具行业、金属加工机械行业在内的制造业发展。此外，关于加快铝工业结构调整指导意见的通知产业结构调整指导目录（2019 年本）“十四五”原材料工业发展规划（2021-2025 年）关于加快建立健全绿色低碳循环发展经济体系的指导等一系列相关政策及规划，对公司下游铝型材加工行业形成有力的促进作用；“十四五”现代能源体系规划新能源汽车产业发展规划（2021-2035 年）等政策及规划促进了铝型材下游应用行业的发展，进而拓展了公司产品的终端应用市场。工业和信息化部编制发布的有色金属行业碳达峰实施方案“十四五”循环经济发展规划有色行

248、业智能制造标准体系建设指南（2022 版）提出了“十四五”时期中国有色金属发展的主线，即巩固过剩产能出清成果、加快推进再生资源合理利用、产业数字化、智能化转型升级三方面共同驱动。未来中国铝型材行业的转型升级和市场需求的增长预计将继续为铝型材市场提供广阔的市场发展空间。受益于此，公司所在行业具有良好的发展前景。2）下游应用市场需求持续强劲，铝材替代空间广阔）下游应用市场需求持续强劲，铝材替代空间广阔 由于铝及铝合金质量轻，易于加工成各种形状，下游各行业对其需求量不断提高，其在很多领域都具备巨大的替代空间。在建筑领域“以铝节木”：建筑行业中铝合金门框和幕墙等已广泛使用，大量节约了木材资源。在交通运

249、输领域“以铝代钢”：轨道交通和高速铁路的配套设施已普遍采用铝制品代替钢材，对铝型材需求量不断增多。在新兴领域，铝型材的应用空间亦十分广阔。在汽车轻量化方面，新能源汽车产量的增加和传统汽车“轻量化”趋势的发展使得汽车用铝合金需求量大幅增加。在新能源行业和消费电子行业中，铝合金材料的渗透率也在不断提升。铝江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-88 型材应用行业范围广、规模大，为本行业的持续发展提供了强力支撑。3）创新能力及技术水平的提升推动行业进步）创新能力及技术水平的提升推动行业进步 行业通过多年的发展与积累，攻克了诸多设计制造技术难点，部分产品性能达到国际先进水平。创新能力不断

250、增加，核心技术不断升级，将有效促进行业的持续进步与发展。同时，下游产业和应用领域的快速发展对铝型材挤压模具及设备制造技术提出了越来越高的要求，精密化、智能化、轻量化等发展趋势也将推动行业的持续创新与技术进步。（2）行业面临的）行业面临的风险风险 1）行业集中度低，竞争激烈）行业集中度低，竞争激烈 行业内企业数量较多且规模较小，市场集中度不高。受规模限制、服务半径的影响，大多数企业缺乏客户服务和品牌运营等高端竞争能力，并且通常不注重研发投入和技术升级，导致产品的低端化特征较为明显，因此往往通过低价策略进行竞争，或以牺牲产品质量换取短期利益，在一定程度上影响了中高端市场效益的提高。2）企业融资渠道

251、有限）企业融资渠道有限 本行业技术要求高、设备更新快，行业内企业需持续投入资金进行技术创新和生产线更新换代。但当前行业内企业大多为中小企业，规模普遍偏小，导致普遍存在融资难且融资成本高的问题，这在一定程度上限制了企业对人才培养和技术研发等方面的投入，从而对企业的后续发展造成不利影响。5、行业周期性特征、行业周期性特征（1）周期性）周期性 公司下游铝型材加工行业与社会经济发展密切相关，行业的周期性受到宏观经济周期波动的影响。但由于铝型材行业的下游产品应用较广泛且不断拓展，一定程度上分散了运营风险与周期性波动风险，也使得本行业自身周期性亦不明显。（2）季节性）季节性 公司下游行业铝型材加工行业的生

252、产与销售除了受到上半年春节等长假的江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-89 影响外，不存在其他明显的季节性影响，因此相应地公司所处行业的季节性特征亦不明显。6、在产业链中的地位和作用，与上、下游行业之间的关联性、在产业链中的地位和作用，与上、下游行业之间的关联性（1）上游行业发展状况及其对本行业的影响上游行业发展状况及其对本行业的影响 公司所处行业的上游行业主要为钢材、电气、五金等原材料厂商。随着铝型材挤压模具、铝型材挤压配套设备等产品在加工精度、使用寿命等方面性能的提高，上游新材料的研制和开发将有助于本行业产品的升级。此外，上游原材料价格的变动将会直接影响本行业的利润水平和

253、经营业绩。原材料价格波动风险对行业内企业的风险控制能力、成本管控能力提出了更高的要求。对于行业内领先企业而言，其议价能力较强，具有一定的成本转嫁能力。（2）下游行业发展状况及其对本行业的影响下游行业发展状况及其对本行业的影响 公司主要产品的下游行业为铝型材加工行业。铝型材的成型离不开挤压生产线和挤压模具，因此公司所处行业与铝型材加工行业关联度较高，铝型材应用行业对铝型材需求量的增加，也会间接带动挤压模具及挤压设备需求量的增加。当前，铝型材的应用领域越来越广泛，下游市场对铝型材挤压模具及铝型材挤压设备提出了更高的要求。要生产出优质的铝型材产品，除了材料本身的因素，很大程度取决于挤压模具及挤压设备

254、的综合质量水平。因此，铝型材应用行业对铝型材质量要求的提高，也促使本行业生产制造质量水平的提升。（四）所属细分行业竞争格局、行业内主要企业，发行人产品或服务的市场地位、竞争优势与劣势，发行人与同行业可比公司的比较情况 1、行业竞争格局、行业竞争格局 国际竞争方面，国内铝型材挤压模具及挤压配套设备的生产起步相对较晚，而欧美发达国家技术领先程度较高，持续性研发投入大，工艺设计理念先进，生产的信息化自动化程度高，制造的产品在使用寿命、稳定性、可靠性、精度等方面具有明显优势。但在另一方面，由于人工成本、劳资关系、市场需求等因素影响，国外企业在运营效率方面存在一定劣势。随着国内经济的持续健康发展、基础设

255、施投入的不断加大，下游应用领域的丰富及产品需求的不断增长为国内企业提供了庞大的市场基础，为持续加大研发投入和工艺改进提供了保障。总体上，江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-90 国内企业与国外企业的差距不断缩小。国内竞争方面，在铝型材挤压模具、挤压配套设备及精密机械零部件领域，企业数量众多且分散，市场集中度低。大部分企业规模较小、技术水平和装备水平较低，受人才、技术、工艺、资金、客户资源等因素的制约，其低端产品同质化明显，高端产品及新产品开发能力不足，产品质量总体稳定性不足、品种结构较单一、一站式配套服务能力弱，从而无法形成品牌竞争力。与此同时，国内少数领先企业生产规模较大，

256、不断提高生产装备柔性化、自动化程度，持续加强研发投入，延伸一站式配套服务，在中高端应用市场竞争优势突出，市场份额日益向该等领先企业集中。2、发行人的行业地位、发行人的行业地位 公司所处行业市场化程度较高，行业内生产企业较多。随着铝型材应用范围的拓展，客户对与之配套的上游企业生产的模具和设备要求越来越高，在结构精密化、功能多样化等方面都提出了更高要求，因此，集研发、设计、生产及服务能力为一体并能为客户提供一揽子技术解决方案的企业更能赢得客户青睐，公司是国内少数产品规格丰富且能够为客户同时提供挤压模具及挤压配套设备一站式服务的生产企业之一。（1）公司在铝型材挤压模具行业的市场地位）公司在铝型材挤压

257、模具行业的市场地位 公司生产的模具产品为铝型材挤压模具，行业内企业数量众多，市场集中度低。根据中国有色金属加工工业协会的统计数据，2020 年至 2022 年我国铝挤压材产量分别为 2,138 万吨、2,202 万吨和 2,150 万吨，根据目前的铝挤压材加工行业成本测算，平均每生产一吨铝挤压材需要消耗模具成本约为 270 元，由此可初步估算 2020 年至 2022 年挤压模具市场规模分别约为 57.73 亿元、59.45 亿元和58.05 亿元。同期公司的模具产品销售收入分别为 2.04 亿元、2.54 亿元和 3.05 亿元，本公司产品的市场占有率约为 3.53%、4.27%和 5.25

258、%。根据中国有色金属加工工业协会出具的证明，公司产品相关指标处于国内领先水平，国内市场占有率高，行业排名前列。（2）公司在铝型材挤压配套设备行业的市场地位）公司在铝型材挤压配套设备行业的市场地位 铝型材挤压设备生产线涉及众多配套设备，国内市场较为分散，大多数企业江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-91 以单一设备生产制造为主，不具备全产线配套服务和系统集成能力，且设备自动化水平不高。公司子公司江顺机电专注于铝型材挤压配套设备的研发、生产和销售，其凭借在铝型材挤压配套设备行业的耕耘，积累了众多优质客户，对产品和客户需求形成了深刻的理解，产品的质量稳定性、自动化智能化水平、生产线

259、配套能力、高品质的售后服务等均得到了客户的高度认可，陆续与国内外主流铝型材制造厂商建立了良好的合作关系，在行业内享有一定的品牌知名度。根据中国有色金属加工工业协会出具的证明，江顺机电是我国有色金属加工行业知名配套企业，为2020 年度“中国铝加工行业优秀供应商”，产品在多方面处于国内领先地位。（3）公司在精密机械零部件制造行业的市场地位公司在精密机械零部件制造行业的市场地位 公司的精密机械零部件产品主要应用于轨道交通、风力发电等领域。近年来，公司良好的产品质量和专业化的服务得到客户的一致好评，与中车公司、布兰肯集团、滨海通达、庞巴迪集团、Traktionssysteme Austria Gmb

260、H 等主要客户已形成长期合作关系。3、发行人获得的主要荣誉、发行人获得的主要荣誉 截至本招股说明书签署日，公司获得的主要荣誉如下：荣誉名荣誉名称称 颁布单位颁布单位 颁发时间颁发时间 浙江省科技型中小企业浙江省科技型中小企业 湖州市科学技术局湖州市科学技术局 20242024 年年 江苏省专精特新中小企业江苏省专精特新中小企业 江苏省工业和信息化厅江苏省工业和信息化厅 20232023 年年 江苏省服务型制造示范企业江苏省服务型制造示范企业 江苏省工业和信息化厅江苏省工业和信息化厅 20232023 年年 江苏省质量信用江苏省质量信用 AAAAAA 级企业级企业 江苏省市场监督管理局、江苏省发

261、展江苏省市场监督管理局、江苏省发展和改革委员会和改革委员会 20232023 年年 中国铝合金挤压模具重点骨干企业 中国模具工业协会 2023 年 工业信息安全防护星级企业 江苏省工业和信息化厅 2023 年 江苏省智能制造示范车间 江苏省工业和信息化厅、江苏省财政厅 2022 年 管理进步示范企业 中国机械工业企业管理协会 2022 年 国家知识产权优势企业 国家知识产权局 2022 年 江阴市质量管理优秀奖 江阴市人民政府 2022 年 守合同重信用企业 江苏省企业信用管理协会 2021 年 无锡市专精特新“小巨人”企业 无锡市工业和信息化局 2021 年 江苏江顺精密科技集团股份有限公司

262、 招股说明书 1-1-92 荣誉名荣誉名称称 颁布单位颁布单位 颁发时间颁发时间 中国铝加工行业优秀供应商 中国有色金属加工工业协会 2021 年 全国有色金属标准化技术委员会技术标准优秀奖 全国有色金属标准化技术委员会 2018 年 江苏省守合同重信用企业 江苏省工商行政管理局 2017 年 江阴市科学技术奖三等奖 江阴市人民政府 2017 年 江苏省认定企业技术中心 江苏省经济和信息化委员会、江苏省发展和改革委员会、江苏省科学技术厅、江苏省财政厅、江苏省国家税务总局、江苏省地方税务局、中华人民共和国南京海关 2012 年 江苏省信息化和工业化融合试点企业 江苏省经济和信息化委员会 2012

263、 年 有色金属工业科学技术奖一等奖 中国有色金属工业协会、中国有色金属学会 2012 年 江阴市科学技术奖一等奖 江阴市人民政府 2011 年 无锡市科技进步奖二等奖 无锡市人民政府 2011 年 江苏省高精度工业模具数字化设计 工程技术研究中心 江苏省科学技术厅、江苏省财政厅 2010 年 4、发行人的主要竞争对手、发行人的主要竞争对手（1）铝型材挤压模具领域）铝型材挤压模具领域 部分铝型材厂商自建了挤压模具生产车间，进行内部配套，但产能通常较小，专业化设计开发能力有限。除此之外，在铝型材挤压模具领域公司主要竞争对手如下：序号序号 名称名称 简介简介 1 佛山市禅城区南庄兴顺精密模具有限公司

264、 公司成立于 2008 年，位于中国铝型材加工产业高度密集、交通便利的广东省佛山市，专注于生产各种铝合金模具和批量挤压杆、挤压筒等大型挤压工具。公司在广东省佛山市南海区、辽宁省沈阳市、四川省广汉市分别建有分公司。2 磐石市飞跃模具有限公司 公司成立于 2000 年，主要生产铝合金热挤压模具，产品有：高速列车铝合金框架、地铁列车框架、电子工业散热片、电机壳、电力管母线、铝合金门窗幕墙等系列模具。同时生产塑料模具、压铸模具和冲压模具。3 Alutool Preform Die Ltd.（阿里托模具）英国著名的模具制造企业，其主要产品包括零工作带模具，其产品通过使用带有零工作带控制的零工作带技术，可

265、以实现快速挤压，显著提高生产效率。阿里托模具的产品在全球范围内提高了挤出设备的性能，在市场中具有一定竞争力。4 Phoenix International S.p.A.（凤凰模具公司）意大利企业，成立于 1972 年，欧洲知名模具厂商，出口国家和地区较多，能生产的模具尺寸范围较完整，直径包括 50mm至 1,200mm。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-93（2）铝型材挤压配套设备制造领域）铝型材挤压配套设备制造领域 在铝型材挤压配套设备领域，公司的主要竞争对手如下：序号序号 名称名称 简介简介 1 佛山市澳科自动化工程有限公司 佛山市澳科自动化工程有限公司成立于 2009

266、 年，位于广东省佛山市南海科技工业园。公司专业开发和制造高定位铝型材全自动双牵引、铝棒自动锯切与自动堆叠生产线等铝挤压生产设备。2 佛山市通润热能科技有限公司 公司成立于 2005 年，是一家制造铝型材生产设备及为客户提供整厂设计的公司。企业从事铝材设备制造、施工的员工有100 多人，产品面向国内外知名铝型材生产企业。3 考迈托（831745）考迈托（佛山）挤压科技股份有限公司于 2004 年成立，由具有五十余年历史的意大利考迈托工程股份有限公司投资兴建，为客户提供铝型材挤压工业的解决方案。目前，研发制造的领域已经广泛涵盖挤压机、铝棒切割线、铝棒自动堆垛机、热剪炉、模具炉、均衡激速冷却系统、双

267、牵引机系统等。4 意大利 欧玛福集团 公司成立于 1952 年，专注于全球铝挤压系统制造领域，服务内容从概念构思、工程设计直至产品制造。全部挤压设备都是由欧玛福公司自行设计、建造和安装，欧玛福在中国的佛山设有制造厂。（3）精密机械零部件制造领域）精密机械零部件制造领域 在精密机械零部件制造领域，公司的主要竞争对手如下：序号序号 名称名称 简介简介 1 大千科技（872172）常州大千科技股份有限公司是从事轨道交通领域和机械设备代工（OEM）的公司，轨道交通产品主要涉及轻轨转向架、永磁地铁电机机壳、地铁电机定子、转子轴等；机械设备代工（OEM）产品主要涉及安检设备、工业印刷机、咖啡机、空调支架等

268、。2 常州协发机械 制造有限公司 公司成立于 2008 年，位于江苏省常州市，致力于轨道交通零部件制造加工。公司拥有多台数控机床及多种先进的焊接设备，公司主要产品与庞巴迪、阿尔斯通、克诺尔、福依特等国外交通车辆企业配套。3 常州市道铖精密机械有限公司 公司成立于 2009 年，是一家以高端机械零部件研发、制造与加工为主的公司。公司现有多台高精密度加工设备和检测仪器，已形成集设计、生产、加工、制造、包装、运输一站式服务能力。4 陕西北方动力 有限责任公司 该公司隶属于中国兵器工业集团有限公司动力研究院有限公司，产品包括风电零部件、汽车零部件等产品。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1

269、-1-94 5、发行人的竞争优势与劣势、发行人的竞争优势与劣势（1）竞争优势）竞争优势 1）产品优势）产品优势 首先，公司的产品优势体现在定制开发方面。公司生产的铝型材挤压模具、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件产品定制化程度较高，需适应客户应用的需求，根据客户的场地、生产设备或应用场景的需要，设计并制造匹配性高、精度高、质量性能稳定的产品。与此同时，在技术革新和应用领域扩展的驱动下，需要不断提高已有产品性能，及时跟进新产品的开发。公司经过 20 余年的生产实践积累，培养了一支研发设计能力突出、实践经验丰富的人才队伍，并持续加强研发投入和先进设备投入，能够满足客户多样化的产品定制需求。其次，公

270、司的产品优势体现在丰富的产品规格方面。行业内企业众多，但大部分规模较小，由于技术、经验、资金、人才等因素限制，产品种类相对单一，难以满足客户大规模、多品类的产品需求。在铝型材挤压模具方面，公司产品覆盖了从直径 50mm 的微通道模具至 1,200mm 的大规格模具，产品品类丰富；在铝型材挤压配套设备方面，公司产品覆盖了冷床、加热炉、牵引机、淬火系统等在内的挤压配套设备，系统集成优势显著，能够满足客户全产线的采购需求；在精密机械零部件方面，公司产品包括不同规格型号及用途的轴类产品和焊接机壳等，广泛应用于轨道交通领域、风力发电领域、工程机械领域。此外，公司的优势还体现在产品配套服务方面。对于铝型材

271、挤压模具，基于产品特点和使用特点，客户在生产使用中存在一定的磨损，需要对其进行维修和保养，为了保障客户生产，公司需要及时响应处理；对于铝型材挤压配套设备而言，基于其定制化特点、场地布局和产线集成要求，需要对其安装、调试提供支持和指导。公司对上述产品的配套服务能力较强，提升了客户的满意度和使用体验，从而进一步增强了客户粘性。综上，基于产品开发优势、丰富的产品规格优势和产品配套服务能力，公司能够较大程度上满足客户的定制化、一站式采购需求，发挥产品协同效应，提升客户采购的体验度和满意度。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-95 2）客户优势）客户优势 在 20 余年的经营中，公司致

272、力于铝型材挤压生产配套产品的研发、生产和销售，从铝型材挤压模具及配件到铝型材挤压配套设备，为客户提供了一站式服务、一揽子技术解决方案。与此同时，根据市场需求，并基于技术工艺和制造能力的积累，衍生了精密机械零部件的生产销售服务，积累了丰富的客户资源。在铝型材挤压模具及挤压配套设备方面，公司已与国内铝型材制造行业排名前列的知名企业如华建铝业、栋梁铝业、鑫铂股份（003038.SZ）、豪美新材（002988.SZ）、敏实集团、旭升集团（603305.SH），以及国外知名铝型材制造企业如 WISPECO等建立了长期、稳定的合作关系。在精密机械零部件产品方面，公司客户包括中车公司、布兰肯集团、庞巴迪等国

273、内外知名企业。公司和上述优质客户的合作，将为公司未来发展奠定坚实的基础，主要体现在以下几方面：（1）上述大客户对供应商认证要求较高，一旦建立长期稳定的合作关系，在保证产品供应和质量稳定的情况下，通常不会轻易更换供应商，从而对其他竞争对手构建了较高的进入壁垒；（2）上述客户的产品需求量大且需求结构丰富，经营规模大，经营稳定性和抗风险能力强，随着客户需求升级和规模增长，将同步促进公司销售规模的提升；（3）上述客户属于行业的领先企业，处在行业技术革新的前沿，对市场需求变化敏感性高，公司通过与其合作，将加快公司技术创新、新品开发和应用，巩固市场竞争优势；（4）基于上述客户的行业地位，将提升公司的品牌效

274、应和产品美誉度，提升市场影响力，从而为新客户的开发创造良好的基础。3）技术研发优势）技术研发优势 公司拥有丰富的铝型材挤压模具及挤压配套设备研发、设计及生产经验，构建了自主设计创新体系、精密制造体系、信息化过程控制体系等，为持续开发和生产出高质量产品提供了技术保障。公司依靠自主研发与技术创新，建立了完备的模具设计方案数据库，从而基于经验数据的总结分析提升公司的模具设计能力，同时运用铝型材模具仿真软件，提升公司产品设计的可靠性。公司主持起草了有色金属行业首部铝型材热挤压模具行业标准，获批设立了“院士工作站”和“省高精度工业模具数字化设计江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-96

275、工程技术研究中心”，建立了行业领先的技术优势。在铝型材挤压配套设备研发方面，公司基于对下游客户生产特点、工作环境、操作习惯等的深刻理解，设计出与客户需求相适应的设备产品并提供专业的系统集成和高品质的售后服务，为客户持续提供生产运营数据服务，具备了全生产线主要设备的自主研发、制造及安装能力，赢得广大客户的高度认可。4）人才优势）人才优势 多年来，公司已建立了完善的人才引进机制、内部培训机制、薪酬激励及职业发展管理机制，建立了完备的人才梯队。公司通过理论实践相结合的方式培养了一批管理和技术骨干，并通过定期培训的方式提升员工的专业能力，同时有计划地从外部引进各类专业人才，以适应业务规模快速发展的需要

276、，为公司长远发展储备了充足的后备力量。（2）竞争劣势）竞争劣势 1）融资渠道单一）融资渠道单一 为保障持续的研发投入、设备更新换代以及日常经营，公司需要不断加大资金投入。目前，公司的资金需求一方面依赖于自身的经营积累，但受限于公司盈利规模有限，无法满足大额资金支出需求。在外部融资方面，公司主要依靠银行借款，此种方式成本较高且导致财务风险较大。如果未来公司无法有效拓展融资渠道，将在一定程度上制约公司业务的发展。2）产能瓶颈）产能瓶颈 受土地、厂房、生产线等因素的制约，公司现有产能难以满足日益增长的产品销售需求。报告期内，公司主要产品铝型材挤压模具和配套设备的市场需求旺盛，按现有的场地和设备安排情

277、况来看，未来公司产能提升的空间较有限，对公司持续满足现有客户和潜在客户的需求造成较大制约。公司需要加大资源要素投入，保证生产供应能力。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-97 6、发行人与同行业可比公司在经营情况、市场地位、技术实力、衡量核心、发行人与同行业可比公司在经营情况、市场地位、技术实力、衡量核心竞争力的关键业务数据、指标等方面的比较情况竞争力的关键业务数据、指标等方面的比较情况（1）同行业可比公司的选择依据及相关业务可比程度）同行业可比公司的选择依据及相关业务可比程度 公司主要从事铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件等产品的研发、设计、生产和销售

278、。在可比公司选择的过程中，公司各主要产品在行业内的直接竞争对手均为非上市公司，无公开披露的财务数据，因此无法直接选择行业竞争对手作为同行业可比公司进行财务分析比较。进一步在细分行业领域中选择，挤压模具及配件产品可以找到部分以模具为主营业务产品的已上市公司，而铝型材挤压配套设备和精密机械零部件产品因其产品特点，其在细分行业内没有可比的已上市公司；另一方面，考虑报告期内公司铝型材挤压模具及配件产品毛利占比超过或接近 50%，是利润的主要来源。因此，主要从行业归属为模具制造（C3525），主营业务产品为模具的已上市公司中选取可比公司。为增强可比公司的可比性、适当性，结合公司铝型材挤压模具及配件产品的

279、特点，首先从技术与工艺方面选择相近的可比公司，其次从产品下游主要应用领域和上游主要采购的原材料情况比较，最后为减少规模效应对财务指标的影响，选择业务规模相近的作为可比公司。综合上述因素，最终选择合力科技、威唐工业两家作为同行业可比公司。（2）发行人与同行业可比公司在经营情况、市场地位、技术实力、衡量核）发行人与同行业可比公司在经营情况、市场地位、技术实力、衡量核心竞争力的关键业务数据、指标等方面的比较情况心竞争力的关键业务数据、指标等方面的比较情况 公司与同行业可比上市公司经营情况等业务数据与财务指标的比较情况，详见本招股说明书“第六节 财务会计信息与管理层分析”之“六、经营成果分析”中与同行

280、业可比上市公司的比较。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-98 三、销售情况和主要客户（一）报告期主要产品的产能、产量及销量情况 1、公司主要产品产能利用情况公司主要产品产能利用情况（1）铝型材挤压模具产能利用情况 铝型材挤压模具产品的定制化程度较高，产品规格差异较大，同一直径下还存在模具厚度与结构差异。因此生产单位产品所占用的生产能力差异较大，同样产能情况下，产品结构的不同会导致生产模具套数的波动，产能与产量的对应关系受产品复杂度及产品结构的扰动较大。同时，由于模具生产的工序基本相同，所需设备具有共用性，因此模具产品产能利用率以主要瓶颈工序的慢走丝设备的利用率进行衡量。报告

281、期内，公司瓶颈工序设备的开工率具体情况如下：单位：小时 项目项目 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 实际工时 260,838260,838 217,548 208,035 设计工时 284,700284,700 234,200 228,300 设备开工率 91.62%91.62%92.89%91.12%注 1：设计工时为公司各台瓶颈工序设备年度设计工时之和，单台设备年度设计工时=该设备年度设计工作日数*每工作日额定工时。注 2：设备开工率=设备实际工时/设备设计工时。（2）铝型材挤压配套设备产能利用情况 现阶段，公司铝型材挤压配套设备产品系根据客户的生产节拍、

282、生产机型数量、自动化程度、场地限制等个性化要求，经技术方案设计及评审、单机设备设计及评审、客户评审及技术会签后确定最终详细设计图纸及 BOM 清单，并生产、加工、装配、集成的非标设备。因此，设备生产具有以下特点：1）订单式、非标式生产：铝型材挤压配套设备系根据客户的个性化需求进行设计和生产，不存在标准化、大批量的产品生产情况；2）研发设计式生产：由于不同订单客户需求的差异，同时需要在自动化程度、柔性化、智能化及信息化等方面为客户预留升级改造空间，因此，需求信息的确认及技术方案的设计与论证，是一个独立规划、研发与设计的过程，最终通江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-99 过客户

283、评审并进行技术会签后形成详细的技术方案，每台设备或生产线都有其特定的技术图纸要求。3）在装配集成方面，尤其是大规格、产线式设备集成，对生产场地布局要求较高，需综合考虑生产场地、在手订单等因素，根据生产经验配备相应的装配人员。综上，公司挤压配套设备在产品规格、自动化程度、产线布局、投入工时等方面差异较大，该产品不存在传统意义上的“产能利用率”的概念。（3）精密机械零部件产品产能利用情况 精密机械零部件产品的生产能力主要取决于各加工设备工时情况，不同的加工设备加工同一种零件耗用的工时各不相同。报告期内，根据生产工时计算公司的产能利用率如下：单位：小时 项目项目 20232023 年度年度 2022

284、 年度年度 2021 年度年度 实际工时 256,345256,345 216,520 189,371 设计工时 282,100282,100 266,500 261,800 产能利用率 90.87%90.87%81.25%72.33%2、公司主要产品的产量和销量情况公司主要产品的产量和销量情况 报告期内，本公司主要产品的产量和销量情况如下：单位：台/套/件 20232023 年度年度 产品分类产品分类 产量产量 销量销量 产销率产销率 铝型材挤压模具及配件 118,350118,350 117,839117,839 99.57%99.57%铝型材挤压配套设备 451451 550550 12

285、1.95%121.95%精密机械零部件 83,99783,997 82,50982,509 98.23%98.23%2022 年年度度 产品分类产品分类 产量产量 销量销量 产销率产销率 铝型材挤压模具及配件 104,958 104,417 99.48%铝型材挤压配套设备 517 594 114.89%精密机械零部件 85,519 78,975 92.35%江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-100 2021 年度年度 产品分类产品分类 产量产量 销量销量 产销率产销率 铝型材挤压模具及配件 100,055 100,980 100.92%铝型材挤压配套设备 688 603 8

286、7.65%精密机械零部件 67,745 66,098 97.57%注：铝型材挤压配套设备产销量包括外购设备数量，剔除维修改造数量；精密机械零部件产品产销量已剔除制动闸片（单价低、数量大，若包含计算会导致数据失真），下同。（二）报告期主要产品的销售收入情况 报告期内，公司主营业务收入按产品结构划分情况如下：单位：万元 项目项目 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 金额金额 比例比例 金额金额 比例比例 金额金额 比例比例 铝型材挤压模具及配件 43,326.8743,326.87 42.42.72%72%35,830.75 41.16%29,931.30 41.4

287、5%铝型材挤压配套设备 41,488.7641,488.76 40.91%40.91%36,976.00 42.48%30,008.93 41.56%精密机械零部件 13,327.5213,327.52 13.14%13.14%11,285.16 12.96%9,485.33 13.14%其他 3,282.853,282.85 3.24%3.24%2,960.80 3.40%2,779.04 3.85%合计合计 101,426.00101,426.00 100.00%100.00%87,052.72 100.00%72,204.59 100.00%注：“其他”主要为贸易业务收入，根据客户需求而

288、销售的配套物资以及加工费收入。报告期内，公司主营业务收入按区域划分情况如下：单位：万元 地区地区 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 金额金额 比例比例 金额金额 比例比例 金额金额 比例比例 境内销售：境内销售：80,932.1280,932.12 79.79%79.79%73,218.04 84.11%63,680.72 88.19%华东地区 60,332.4460,332.44 59.48%59.48%59,048.44 67.83%47,476.50 65.75%华北地区 4,325.724,325.72 4 4.26%.26%2,218.73 2.55

289、%3,188.68 4.42%西南地区 4,519.994,519.99 4.46%4.46%2,674.61 3.07%1,285.72 1.78%华中地区 6,475.326,475.32 6.38%6.38%5,768.83 6.63%3,387.14 4.69%西北地区 1,865.191,865.19 1.84%1.84%2,352.19 2.70%2,681.10 3.71%华南地区 2,936.592,936.59 2.90%2.90%501.78 0.58%5,125.70 7.10%东北地区 476.88476.88 0.47%0.47%653.46 0.75%535.88

290、0.74%境外销售：境外销售：20,493.8820,493.88 20.21%20.21%13,834.67 15.89%8,523.87 11.81%主营业务收入合计主营业务收入合计 101,426.00101,426.00 100.00%100.00%87,052.72 100.00%72,204.59 100.00%江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-101 1、境外市场分布情况境外市场分布情况 报告期内，公司境外销售区域分布情况如下：单位：万元 项目项目 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 金额金额 占比占比 金额金额 占比占比 金额

291、金额 占比占比 非洲 2,882.842,882.84 14.07%14.07%3,518.59 25.43%2,487.02 29.18%亚洲 8,018.628,018.62 39.13%39.13%4,552.16 32.90%2,602.73 30.53%欧洲 7,603.797,603.79 37.10%37.10%4,796.69 34.67%2,811.65 32.99%美洲 1,757.281,757.28 8.57%8.57%819.07 5.92%577.45 6.77%大洋洲 231.35231.35 1.13%1.13%148.16 1.07%45.02 0.53%合计

292、合计 20,493.8820,493.88 100.00%100.00%13,834.67 100.00%8,523.87 100.00%公司境外主要客户 WISPECO PTY LTD（南非）、Traktionssysteme Austria GmbH（奥地利）等所在国家，对进口本公司产品并未在贸易政策上采取加征关税、配额或其他限制性政策。2、中美贸易摩擦对公司影响较小中美贸易摩擦对公司影响较小 公司外销仅有少量产品销往美国，报告期各期金额分别为 67.67 万元、89.52万元和 257.29257.29 万元，占比较小，中美贸易摩擦对公司收入的影响较小。3、外部宏观环境变化、外部宏观环境

293、变化一定程度延缓了公司订单的交付与验收周期一定程度延缓了公司订单的交付与验收周期 20212021 年年以来，受外部宏观环境变化影响，公司部分客户订单存在交付延期情况，主要为需安装设备类订单。公司通过在线远程安装培训、派遣业务人员出境等措施，积极推进产品的交付进程。整体而言，外部宏观环境变化未对公司订单交付造成重大影响。4、境外客户回款情况正常，不存在重大交易款项未收回的情形境外客户回款情况正常，不存在重大交易款项未收回的情形 报告期各期，公司应收账款境外客户的期后回款情况如下：单位：万元 日期日期 应收账款应收账款余额余额 期后回款期后回款 回款比例回款比例 其中：其中：1 年年以内余额以内

294、余额 1 年以内年以内余额期后余额期后回款回款 其中：其中：1 年年以内余额以内余额回款比例回款比例 20232023 年年 1212 月月 3131 日日 1,220.891,220.89 791.65791.65 64.84%64.84%1 1,025.66,025.66 755.13755.13 73.62%73.62%2022 年 12 月 31 日 780.07 608.04608.04 77.95%77.95%628.75628.75 561.49561.49 89.30%89.30%江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-102 日期日期 应收账款应收账款余额余额

295、期后回款期后回款 回款比例回款比例 其中：其中：1 年年以内余额以内余额 1 年以内年以内余额期后余额期后回款回款 其中：其中：1 年年以内余额以内余额回款比例回款比例 2021 年 12 月 31 日 693.40 581.20581.20 83.82%83.82%553.26553.26 525.45525.45 94.97%94.97%注：期后回款统计至 20242024 年年 5 5 月月 3131 日日。公司境外客户回款情况良好，不存在重大交易款项未收回的情形。（三）产品销售价格变动情况 报告期内，公司主要产品销售均价如下：单位：万元/套、台、件 项目项目 20232023 年度年度

296、 2022 年度年度 2021 年度年度 销销量量 销售销售 均价均价 销量销量 销售销售 均价均价 销量销量 销售销售 均价均价 铝型材挤压模具及配件 117,839117,839 0.370.37 104,417 0.34 100,980 0.30 铝型材挤压配套设备 550550 75.0275.02 594 61.71 603 49.43 精密机械零部件 82,50982,509 0.160.16 78,975 0.14 66,098 0.14 报告期各期，公司销售的产品规格型号等方面不同，使得各年度产品销售均价存在一定波动。报告期各期销售均价变动原因详见本招股说明书“第六节报告期各期

297、销售均价变动原因详见本招股说明书“第六节 财财务会计信息与管理层分析”务会计信息与管理层分析”之“六、经营成果分析”之之“六、经营成果分析”之“（一）营业收入分析”“（一）营业收入分析”之“之“2 2、主营业务收入变动分析”。、主营业务收入变动分析”。（四）公司主要客户情况 报告期内，公司主要客户包括栋梁铝业、华建铝业、布兰肯集团、豪美新材（002988.SZ）、鑫铂股份（003038.SZ）、敏实集团、浙江华钇新材科技有限公浙江华钇新材科技有限公司、中信渤海、司、中信渤海、Traktionssysteme Austria GmbHTraktionssysteme Austria GmbH 等

298、。其中：栋梁铝业是专业生产各种铝合金型材、PS 版铝板基、铝合金模板及铝单板等产品的大型铝业公司；华建铝业是国内铝合金建筑型材和工业型材重点生产科研企业；布兰肯集团为矿产行业部件生产全球领先企业；豪美新材（002988.SZ）为集专业研发、制造、销售于一体的国内大型铝型材制造商；鑫铂股份（003038.SZ）为原材料研发至精加工一体化全流程的铝型材及铝部件生产企业；敏实集团是全球知名汽车零部件供应商，形成了各类外饰件和车身结构件产品体系，并发展出铝动力电池盒、智能前脸等电动化、智能化新型产品线；浙江华钇新材科技有限公司是专业从事高性能铝合金新材料研发和生产的大型铝加工企江苏江顺精密科技集团股份

299、有限公司 招股说明书 1-1-103 业；中信渤海隶属于中国中信集团有限公司，主要从事铝合金轮毂制造、挤压铝制品及其挤压深加工产品的开发、生产、销售；TraktionssysteTraktionssysteme Austria GmbHme Austria GmbH是奥地利市场领先的牵引传动制造商是奥地利市场领先的牵引传动制造商。报告期各期，公司向前五大客户销售情况如下：单位：万元 年度年度 序号序号 客户名称客户名称 销售产品销售产品 金额金额 占营业收入比例占营业收入比例 20232023 年度年度 1 1 鑫铂股份鑫铂股份 挤压模具及配件、挤压模具及配件、挤压设备挤压设备 15,021.

300、6415,021.64 14.41%14.41%2 2 敏实集团敏实集团 挤压模具及配件、挤压模具及配件、挤压设备挤压设备 4,986.824,986.82 4.78%4.78%3 3 华建铝业华建铝业 挤压模具及配件挤压模具及配件 4,399.914,399.91 4.22%4.22%4 4 布兰肯集团布兰肯集团 精密机械零部件精密机械零部件 3,222.903,222.90 3.09%3.09%5 5 TraktionssystemeTraktionssysteme Austria GmbHAustria GmbH 精密机械零部件精密机械零部件 3,098.073,098.07 2.97%

301、2.97%合计合计 30,729.3530,729.35 29.47%29.47%2022 年度年度 1 鑫铂股份 挤压模具及配件、挤压设备 8,370.87 9.38%2 敏实集团 挤压模具及配件、挤压设备 4,893.34 5.48%3 浙江华钇新材科技有限公司 挤压设备 4,647.79 5.21%4 华建铝业 挤压模具及配件 4,597.88 5.15%5 中信渤海 挤压模具及配件、挤压设备 3,777.26 4.23%合计合计 26,287.14 29.46%2021 年度年度 1 栋梁铝业 挤压模具及配件、挤压设备 7,536.39 10.16%2 豪美新材 挤压设备等 4,305

302、.72 5.81%3 鑫铂股份 挤压模具及配件、挤压设备 4,003.07 5.40%4 华建铝业 挤压模具及配件 3,282.67 4.43%5 布兰肯集团 精密机械零部件 3,040.26 4.10%合计合计 22,168.11 29.90%注：受同一实际控制人控制的销售客户已合并计算。报告期内，公司不存在向单个客户的销售占比超过 50%的情况。报告期各期，公司与主要客户合作相对稳定，不存在纠纷。本公司与前五名客户之间不存在关联关系，本公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员、主要关联方或持有本公司 5%以上股份的股东均未在上述客户中拥有权益。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书

303、 1-1-104 四、采购情况和主要供应商（一）主要原材料采购情况 公司生产所需原材料主要包括钢材类、电气类、五金类等材料。报告期内，公司主要原材料采购金额以及占原材料采购总额的比例如下：单位：万元，%名称名称 材料用途材料用途 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 金额金额 占比占比 金额金额 占比占比 金额金额 占比占比 圆钢 模具 10,936.0510,936.05 22.9122.91 10,227.11 25.59 8,260.55 20.92 五金类 各类 产品 8,916.018,916.01 18.6818.68 7,122.41 17.82 7

304、,978.63 20.21 型钢 设备 2,382.062,382.06 4.994.99 2,176.50 5.45 3,101.86 7.86 电气类 设备 2,588.152,588.15 5.425.42 3,057.45 7.65 3,025.53 7.66 外购半成品 设备 3,101.353,101.35 6.506.50 2,586.72 6.47 3,363.60 8.52 钢板 设备 1,701.751,701.75 3.563.56 1,439.21 3.60 1,990.08 5.04 锻件 零部件 1,904.501,904.50 3.993.99 1,583.40

305、3.96 1,631.76 4.13 焊接 母材 零部件 1,290.981,290.98 2.702.70 822.42 2.06 631.69 1.60 配件专用材料 模具 配件 1,453.201,453.20 3.043.04 1,319.94 3.30 982.31 2.49 外购 设备 出口 2,898.552,898.55 6.076.07 1,244.17 3.11 1,159.78 2.94 合计合计 37,172.6037,172.60 77.8777.87 31,579.33 79.00 32,125.79 81.36（二）主要原材料采购价格变化情况 报告期内，公司主要原

306、材料采购均价波动情况如下：单位：元/kg 名称名称 材料材料 用途用途 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 采购采购 均价均价 增幅增幅 采购采购 均价均价 增幅增幅 采购采购 均价均价 圆钢 模具 16.9716.97 4.24%4.24%16.28 2.71%15.85 配件专用材料 模具 配件 14.2314.23 -2.93%2.93%14.66 9.73%13.36 钢板 设备 4.374.37 -11.00%11.00%4.91-7.88%5.33 型钢 设备 4.024.02 -6.51%6.51%4.30-7.53%4.65 注：由于公司采购的原

307、材料品种和规格型号众多，价格差异较大，上述表格仅列示了以重量为计量单位的主要原材料。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-105（三）能源采购情况及相关价格变动趋势 公司生产中消耗的能源主要为电能，水耗主要为生活用水，供应充足，能够满足公司生产经营所需。报告期内，公司能源消耗情况如下：单位：万元、元/度、元/吨 能源类别能源类别 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 总额总额 单价单价 总额总额 单价单价 总额总额 单价单价 电 1,795.441,795.44 0.780.78 1,456.14 0.75 1,175.59 0.69 水 28.4

308、128.41 4.114.11 31.51 4.07 26.04 4.02（四）公司主要供应商情况 报告期各期，公司向前五大原材料供应商采购情况如下：单位：万元 年度年度 序序号号 供应商名称供应商名称 主要采购产品主要采购产品 采购金额采购金额 占当期原占当期原材料采购材料采购总额的总额的 比例比例 20232023 年度年度 1 1 江苏翔擎国际贸易有限公司江苏翔擎国际贸易有限公司 圆钢圆钢 3,060.993,060.99 6.41%6.41%2 2 嘉锐信嘉锐信 圆钢圆钢 2,638.872,638.87 5.53%5.53%3 3 湖北上大模具材料科技股份有限湖北上大模具材料科技股份

309、有限公司公司 锻件锻件、圆钢、圆钢 2,265.692,265.69 4.75%4.75%4 4 江阴市创迈物资有限公司江阴市创迈物资有限公司 型钢、钢板型钢、钢板 1,840.371,840.37 3.86%3.86%5 5 湖北志联模具科技有限公司湖北志联模具科技有限公司 圆钢圆钢 1,612.211,612.21 3.38%3.38%合计合计 11,418.13 11,418.13 23.92%23.92%2022 年度年度 1 嘉锐信 圆钢 2,934.68 7.34%2 江苏翔擎国际贸易有限公司 圆钢 2,868.59 7.18%3 江阴市创迈物资有限公司 型钢、钢板 1,620.4

310、6 4.05%4 湖北上大模具材料科技股份有限公司 锻件、圆钢 1,368.93 3.42%5 黄石晟澳 圆钢 1,329.79 3.33%合计合计 10,122.45 25.32%2021 年度年度 1 江阴市创迈物资有限公司 型钢、钢板 1,970.50 4.99%2 天工爱和特钢有限公司 圆钢 1,851.21 4.69%3 江苏翔擎国际贸易有限公司 圆钢 1,471.62 3.73%4 嘉锐信 圆钢 1,381.13 3.50%5 江阴市焱毅金属材料有限公司 型钢、钢板 1,352.30 3.42%合计合计 8,026.74 20.33%江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1

311、-1-106 注：受同一实际控制人控制的供应商已合并计算。报告期内，公司不存在董事、监事、高级管理人员、其他主要关联方或持有公司 5%以上股权的股东在上述供应商中占有权益的情形。1、报告期各期原材料供应商同为客户的具体情况报告期各期原材料供应商同为客户的具体情况 20232023 年年：单位：万元，单位：万元，%序序号号 供应商供应商/客户名称客户名称 采购情况采购情况 销售情况销售情况 采购内容采购内容 金额金额 占比占比 销售内容销售内容 金额金额 占比占比 1 1 湖北上大模具材料湖北上大模具材料科技股份有限公司科技股份有限公司 锻件、圆钢锻件、圆钢 2,265.692,265.69 4

312、.754.75 铁屑铁屑 553.96553.96 0.530.53 2 2 湖北志联模具科技湖北志联模具科技有限公司有限公司 圆钢圆钢 1,612.211,612.21 3.383.38 铁屑铁屑 641.10641.10 0.610.61 3 3 无锡市威特机械有无锡市威特机械有限公司限公司 设备设备 1,493.811,493.81 3.133.13 挤压模具及配件挤压模具及配件 225.38225.38 0.220.22 4 4 安徽鑫发铝业有限安徽鑫发铝业有限公司公司 铝型材铝型材 216.24216.24 0.450.45 挤压模具及配挤压模具及配件、挤压设备件、挤压设备 34.2

313、234.22 0.030.03 5 5 广东兴发精密制造广东兴发精密制造有限公司有限公司 铝型材铝型材 98.1198.11 0.210.21 挤压模具及配件挤压模具及配件 345.15345.15 0.330.33 6 6 无锡市源昌机械制无锡市源昌机械制造有限公司造有限公司 设备设备 74.5474.54 0.160.16 挤压模具及配件挤压模具及配件 90.1190.11 0.090.09 7 7 西克姆铝业（无锡）西克姆铝业（无锡）有限公司有限公司 铝型材铝型材 66.6366.63 0.140.14 挤压设备挤压设备 48.5048.50 0.050.05 8 8 国机金属江苏有限国

314、机金属江苏有限公司公司 配件专用材配件专用材料料 46.3746.37 0.100.10 其他其他 0.220.22 0.000.00 9 9 昆山晟隆瑞顺机电昆山晟隆瑞顺机电设备有限公司设备有限公司 五金类等五金类等 40.4840.48 0.080.08 其他其他 0.520.52 0.000.00 1010 伯达港丽智能装备伯达港丽智能装备科技科技(山东山东)股份有股份有限公司限公司 设备设备 32.1132.11 0.070.07 其他其他 104.51104.51 0.100.10 1111 向阳精密工业有限向阳精密工业有限公司公司 铝型材等铝型材等 20.5320.53 0.040

315、.04 挤压模具及配件挤压模具及配件 80.3680.36 0.080.08 1212 池州市安安新材科池州市安安新材科技有限公司技有限公司 铝型材铝型材 14.0714.07 0.030.03 挤压模具及配件挤压模具及配件 1.501.50 0.00.00 0 1313 其他其他 -7.867.86 0.020.02 -200.23200.23 0.190.19 合计合计 5,988.645,988.64 12.5512.55 -2,325.752,325.75 2.232.23 注：上述“其他”为采购金额注：上述“其他”为采购金额 1010 万元以下的供应商，下同。万元以下的供应商，下同。

316、2022 年：单位：万元，%序序号号 供应商供应商/客户名称客户名称 采购情况采购情况 销售情况销售情况 采购内容采购内容 金额金额 占比占比 销售内容销售内容 金额金额 占比占比 1 嘉锐信 圆钢 2,934.68 7.34 铁屑 40.05 0.04 2 湖北上大模具材料科技股份有限公司 锻件、圆钢 1,368.93 3.42 铁屑 631.09 0.71 3 天工爱和特钢有限公司 圆钢 503.01 1.26 铁屑 204.19 0.23 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-107 序序号号 供应商供应商/客户名称客户名称 采购情况采购情况 销售情况销售情况 采购内容采

317、购内容 金额金额 占比占比 销售内容销售内容 金额金额 占比占比 4 昆山晟隆瑞顺机电设备有限公司 五金类 210.90 0.53 其他 0.55 0.00 5 安徽鑫发铝业有限公司 铝型材 199.30 0.50 挤压设备 2.04 0.00 6 西克姆铝业（无锡）有限公司 铝型材 157.99 0.40 挤压模具及配件 6.55 0.01 7 池州市安安新材科技有限公司 铝型材 78.68 0.20 挤压模具及配件 2.66 0.00 8 向阳精密工业有限公司 铝型材 50.73 0.13 挤压模具及配件 295.47 0.33 9 江阴市昱旺机械设备有限公司 外购半成品 37.62 0.

318、09 铁屑 2.92 0.00 10 国机金属江苏有限公司 配件专用材料 30.67 0.08 其他 0.89 0.00 11 江苏君泽机械制造有限公司 五金类 24.88 0.06 其他 0.69 0.00 12 其他-8.13 0.02-339.89 0.38 合计合计 5,605.53 14.02-1,526.98 1.71 2021 年：单位：万元，%序序号号 供应商供应商/客户名称客户名称 采购情况采购情况 销售情况销售情况 采购内容采购内容 金额金额 占比占比 销售内容销售内容 金额金额 占比占比 1 天工爱和特钢有限公司 圆钢 1,851.21 4.69 铁屑 35.20 0.0

319、5 2 嘉锐信 圆钢 1,381.13 3.50 铁屑 36.63 0.05 3 湖北上大模具材料科技股份有限公司 锻件、圆钢等 739.79 1.87 铁屑 568.09 0.77 4 佛山市南海区明晟机械制造有限公司 设备 357.65 0.91 挤压模具及配件 6.85 0.01 5 西克姆铝业（无锡）有限公司 铝型材 231.88 0.59 挤压模具及配件 29.25 0.04 6 安徽鑫发铝业有限公司 铝型材 227.96 0.58 挤压设备 32.39 0.04 7 佛山市旗胜机械科技有限公司 设备 221.33 0.56 挤压模具及配件 10.60 0.01 8 昆山晟隆瑞顺机电

320、设备有限公司 五金类等 173.88 0.44 其他废品 0.19 0.00 9 江阴龙恩模具有限公司 五金类 153.40 0.39 其他废品 50.93 0.07 10 无锡市源昌机械制造有限公司 设备等 117.90 0.30 挤压模具及配件、加工服务等 179.14 0.24 11 池州市九华明坤铝业有限公司 铝型材 113.80 0.29 挤压模具及配件、挤压设备 35.42 0.05 12 江阴市昌茂机械制造有限公司 外购半成品等 105.65 0.27 加工费 0.01 0.00 13 池州市安安新材科技有限公司 铝型材 81.78 0.21 挤压模具及配件等 6.09 0.01

321、 14 江苏国茂减速机股份有限公司 五金类 60.40 0.15 加工服务 3.40 0.00 江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-108 序序号号 供应商供应商/客户名称客户名称 采购情况采购情况 销售情况销售情况 采购内容采购内容 金额金额 占比占比 销售内容销售内容 金额金额 占比占比 15 国机金属江苏有限公司 配件专用材料 23.98 0.06 加工费 0.14 0.00 16 安徽鑫铂铝业股份有限公司 铝型材 23.03 0.06 挤压设备、挤压模具及配件 489.89 0.66 17 温州金合特种材料制造有限公司 配件专用材料 20.80 0.05 加工费 0.

322、18 0.00 18 江苏君泽机械制造有限公司 五金类 19.29 0.05 其他废品 0.66 0.00 19 安徽生信新材料股份有限公司 其他 12.20 0.03 挤压模具及配件等 348.65 0.47 20 其他-8.19 0.02 6.15 0.01 合计合计 5,925.26 15.01-1,839.84 2.48 2、原材料供应商同为客户的合理性原材料供应商同为客户的合理性 对于原材料供应商同为客户的合理性，具体分析如下：（1）钢材类供应商向本公司采购铁屑废料 钢材类材料为公司产品的主要原材料之一，公司生产过程中会产生一定数量的铁屑，铁屑经熔炼、深加工后可重新作为钢材出售。基于

323、上述业务实际情况，部分钢材类供应商会向公司采购铁屑，该类供应商主要包括天工爱和特钢有限公司、嘉锐信、湖北上大模具材料科技股份有限公司、湖北志联模具科技有限公司等，公司向该等供应商的销售行为具有合理性。报告期各期，原材料供应商同为客户的合计采购金额中，基于上述原因形成的采购金额占比分别为10.06%、12.71%及8.12%8.12%。（2）集团内不同主体因业务需要，独立进行的采购和销售 对于铝型材生产厂商，挤压模具及配件、挤压设备产品为铝型材生产的必要部件与设备，该厂商会向江顺科技或江顺机电采购相关模具及配件、挤压设备产品；同时，江顺机电在生产铝型材挤压配套设备过程中、江利贸易由于境外出口需要

324、等，会向铝型材生产厂商采购铝型材等材料。因此，上述购销具有合理的业务实质，该类客户/供应商主要包括安徽鑫铂铝业股份有限公司、广东兴发精密制广东兴发精密制造有限公司、安徽鑫发铝业有限公司、西克姆铝业（无锡）有限公司、向阳精密造有限公司、安徽鑫发铝业有限公司、西克姆铝业（无锡）有限公司、向阳精密工业有限公司、池州市安安新材科技有限公司工业有限公司、池州市安安新材科技有限公司等。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-109 对于铝挤压设备厂商，江利贸易基于出口需要会向其采购挤压机等设备；同时，铝挤压设备厂商因生产挤压设备需要会向江顺科技采购挤压配件。因此，上述购销具有合理的业务实质，

325、该类供应商/客户主要包括无锡市源昌机械制造有限公司、佛山市南海区明晟机械制造有限公司、佛山市旗胜机械科技有限公司、无锡市威特机械有限公司等。报告期各期，原材料供应商同为客户的合计采购金额中，基于上述原因形成的采购金额占比分别为2.83%、0.34%及3.29%3.29%。除上述情形外，其他为日常业务过程中发生的零星或偶发性购销行为，具有合理性。（五）外协采购情况 1、外协厂商名称、加工内容、金额及占比情况外协厂商名称、加工内容、金额及占比情况 报告期内，公司前五大外协厂商具体情况如下：序序号号 外协厂商名称外协厂商名称 对应产品类别对应产品类别 外协加工外协加工内容内容 采购金额采购金额（万元

326、）（万元）占比占比 20232023 年度年度 1 1 常州市森尔威机械厂常州市森尔威机械厂 铝型材挤压模具及配件铝型材挤压模具及配件 机加工机加工 154.49154.49 7.67%7.67%2 2 溧阳市永恒热处理有限公溧阳市永恒热处理有限公司司 精密机械零部件精密机械零部件 热处理热处理 148.87148.87 7.39%7.39%3 3 江江阴市鑫兆机械有限公司阴市鑫兆机械有限公司 铝型材挤压配套设备铝型材挤压配套设备 机加工机加工 101.80101.80 5.05%5.05%4 4 江阴市周庄昌昊机械厂江阴市周庄昌昊机械厂 铝型材挤压模具及配铝型材挤压模具及配件、精密机械零部件

327、件、精密机械零部件 机加工机加工 98.2098.20 4.87%4.87%5 5 无锡远达锻压热处理有限无锡远达锻压热处理有限公司公司 铝型材挤压模具及配件铝型材挤压模具及配件 热处理热处理 86.44 86.44 4.29%4.29%合计合计 589.80589.80 29.27%29.27%2022 年度年度 1 溧阳市永恒热处理有限公司 精密机械零部件 热处理 153.78 8.87%2 江阴市周庄昌昊机械厂 精密机械零部件、铝型材挤压模具及配件 机加工 134.30 7.75%3 江阴市骞帆精密机械有限公司 精密机械零部件 机加工 79.21 4.57%4 常州市森尔威机械厂 铝型材

328、挤压模具及配件 机加工 78.92 4.55%5 尚盈机械 精密机械零部件、铝型材挤压配套设备 机加工 76.95 4.44%合计合计 523.16 30.18%江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-110 序序号号 外协厂商名称外协厂商名称 对应产品类别对应产品类别 外协加工外协加工内容内容 采购金额采购金额（万元）（万元）占比占比 2021 年度年度 1 江阴鑫旭机械有限公司 铝型材挤压配套设备 机加工 174.73 8.15%2 溧阳市永恒热处理有限公司 精密机械零部件 热处理 174.61 8.14%3 江阴市鑫兆机械有限公司 铝型材挤压配套设备 机加工 125.91

329、5.87%4 张家港百运金属加工有限公司 铝型材挤压配套设备 机加工 112.00 5.22%5 江阴市周庄昌昊机械厂 铝型材挤压模具、精密机械零部件 机加工 107.35 5.01%合计合计 694.60 32.40%注：受同一实际控制人控制的供应商已合并计算。报告期内，公司的三类产品铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件均存在工序委外或部件委外的情况，外协厂商较为分散。2、外协定价公允外协定价公允（1）主要外协工序定价方式 公司根据外协加工工序类型、工作量测算外协加工成本，加上合理利润空间后估算出外协加工费的价格范围。报告期内，公司主要外协工序定价方式分析如下：外协内容外

330、协内容 定价依据定价依据 机加工 主要包括车、铣、钻等工序，主要以加工工时为定价基础，综合考虑加工规格、加工精度、加工设备先进程度等因素，市场化询价确定。热处理 主要包括调质、淬火、氮化等工序，主要以重量为定价基础，综合考虑材质、工艺要求等因素，市场化询价确定。（2）主要外协工序定价分析 1）机加工 公司主要产品的种类、规格型号众多且具有较高的定制化生产要求，相应地对外协加工工序同样具有一定的定制化需求，不同产品一般对应不同细分工序的差异化组合。报告期内，通常情况下，公司根据不同产品的特定要求，会将多道机加工工序进行组合委托，并根据产品的尺寸、规格、精度要求等，选择加工能力不同的供应商。江苏江

331、顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-111 报告期各期，对于各主要外协机加工工序，公司与外协厂商通常的协商定价情况如下表所示：单位：元/小时，含税 外协工序外协工序 外协厂商名称外协厂商名称 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 车 江阴盛拓机械有限公司 60 60 60 江阴市周庄昌昊机械厂 60 60 60 飞锦机械-60-72 尚盈机械 60 60 60 江阴汇赢精密机械有限公司 72 72-江阴市骞帆精密机械有限公司 72 72-钻孔 江阴鑫旭机械有限公司 48 48 48 江阴盛拓机械有限公司 48 48 48 钻丝 江阴鑫旭机械有限公司 4

332、8 48 48 江阴市鑫兆机械有限公司 60 60 60 江阴盛拓机械有限公司 48 48 48 铣/钻（小型加工中心）江阴鑫旭机械有限公司 60 60 60 江阴盛拓机械有限公司 60 60 60 尚盈机械 72 72 72 飞锦机械-72 江阴汇赢精密机械有限公司 85 85-江阴市骞帆精密机械有限公司 85 85-铣（中型加工中心）江阴市鑫兆机械有限公司 150 150 150 江阴澄成佳机械制造有限公司 150 150 150 铣（挤压配件，龙门加工中心）常州市森尔威机械厂 250 250 250 江阴市周庄昌昊机械厂 250 250 250 打字码 飞锦机械-120 尚盈机械 120

333、 120 120 切割 张家港百运金属加工有限公司 2-3 元/米 2-3 元/米 2-3 元/米 公司根据市场化原则与外协厂商协商定价，对于各机加工外协工序，因外协加工产品规格、精度要求、加工设备不同，使得同工序外协定价存在差异，但对于相同工序、相同加工内容、相近加工设备的可比供应商之间定价不存在显著差异，定价公允。江苏江顺精密科技集团股份有限公司 招股说明书 1-1-112 2）热处理 热处理工序主要包括调质、淬火、氮化等，对于挤压配件、精密机械零部件的部分热处理工序，公司委托外协厂商进行加工。报告期内，该工序主要外协厂商较为稳定，外协单价具体如下：单位：元/KG 供应商供应商 20232023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 无锡远达锻压热处理有限公司 1.781.78 1.80 1.86 溧阳市永恒热处理有限公司 1.671.67 1.83 1.88 报告期内，无